Uniform Gifts to Minors Act (UGMA)
Uniform Gifts to Minors Act (UGMA), udviklet i 1956 og revideret i 1966, giver enkeltpersoner mulighed for at give eller overføre aktiver til mindreårige støttemodtagere - traditionelt henholdsvis forældre og deres børn. Beløbet er fri for gaveafgift op til et bestemt beløb. Aktiverne placeres normalt på UGMA-konti på mindreåriges vegne, hvilket eliminerer behovet for en advokat til at oprette en særlig trustfond.
UGMA-midler er også underlagt særlig skattebehandling.
Sådan fungerer Uniform Gaver til mindreårige (UGMA)
En UGMA-konto fungerer som en type depotkonto designet til at opbevare og beskytte aktiver for modtageren. Donoren kan udpege sig selv, en anden person eller en finansiel institution i rollen som depotmand. Depotmanden - der har en tillidspligtig pligt til at administrere kontoen i modtagerens bedste interesse - kan bruge midlerne til at købe aktier, obligationer, gensidige fonde og andre værdipapirer på den mindreåriges vegne. UGMA'er er normalt begrænset til denne slags børsnoterede finansielle aktiver; de kan ikke investere i spekulative instrumenter, som derivater, eller købe på margin.
UGMA-konti kan åbnes via en bank eller mæglerinstitutioner. Venner og familie kan yde bidrag til konti, der ikke har nogen bidragsgrænser eller indkomstgrænser. Disse indskud er imidlertid uigenkaldelige - de bliver permanente overførsler til den mindreårige og hendes konto.
Typisk bruges UGMA-aktiver til at finansiere et barns uddannelse, men donoren kan foretage udbetalinger for næsten alle udgifter, der er til gavn for den mindreårige. Der er ingen tilbagetrækningsstraffe. Fordi UGMA-aktiver ejes teknisk af den mindreårige, tæller de dog som aktiver, hvis han ansøger om føderal økonomisk støtte til college, hvilket muligvis mindsker hans berettigelse.
Når de når en majoritetsalder i deres stat, får mindreårige fuld adgang til deres UGMA-konto. På det tidspunkt kan de bruge midlerne, som de vil.
UGMA-skattemæssige konsekvenser
Bidrag til UGMA-konti ydes med dollars efter skat - donoren modtager ikke et skattefradrag for at oprette dem. Imidlertid kan op til $ 15.000 pr. Individ ($ 30.000 for et gift par) ydes uden gaveafgift.
I føderale skatteformål betragtes den mindreårige eller modtageren som ejeren af alle aktiver på en UGMA-konto og den indkomst, de genererer. Men disse kontiers indtjening kan beskattes enten til barnet eller forælderen. Rapporteringskrav afhænger af indkomstmængden, som kontoen genererer, og modtagerens alder.
Under bestemte omstændigheder kan forældre vælge at rapportere deres børns UGMA-konti om deres egne selvangivelser og derved drage fordel af "kiddie-skatten" eller skatten på et barns investering og anden ufortjent indkomst.
Dette betyder, at hvis barnets ufortjente indkomst, inklusive UGMA-indtjening, var mindre end $ 2.100 i 2019, og han eller hun ikke var ældre end 19 (eller 24 hvis en fuldtidsstuderende) ved udgangen af det tilsvarende skatteår, kan forældre vælge at rapportere deres barns indkomst på deres egen selvangivelse. I dette tilfælde er de første $ 1.050 af barnets ufortjente indkomst skattefri. De næste $ 1.050 beskattes til barnets skattesats. Alt, der overstiger $ 2.100, beskattes efter forældrenes skattesats.
Hvis et sådant valg ikke afholdes, eller hvis barnets ufortjente indkomst oversteg $ 2.100 ved slutningen af skatteåret, ville den mindreårige skulle indgive en selvangivelse underlagt "kiddie skat" regler.
Af skattemæssige årsager påvirker en UGMA en donors levetidsgrænser for gaven. Hvis en donor, der optræder som depotmand, dør, inden deponeringsejendommen overføres til den mindreårige, indgår hele den depotmæssige ejendom i donorens skattepligtige bo.
UGMA versus UTMA
UGMA og loven om ensartede overførsler til mindreårige (UTMA) bruges normalt om hverandre, men de to har nogle sondringer. Depotkonti oprettet under den nyere UTMA, der stammer fra 1986, kan indeholde enhver form for materielt eller immaterielt aktiv, herunder fast ejendom, kunstværker og intellektuel ejendom. I modsætning hertil er UGMA-konti begrænset til finansielle aktiver, såsom kontanter, aktier, obligationer og forsikringsprodukter (politikker, annuiteter).
Alle stater tillader UGMA-konti. Vermont og South Carolina tillader i øjeblikket ikke UTMA-konti (fra marts 2019).
Key takeaways
- Uniform Gifts to Minors Act (UGMA) giver en måde at overføre finansielle aktiver til en mindreårig uden den tidskrævende og dyre oprettelse af en formel tillid.
- En UGMA-konto administreres af en voksen depotmand, indtil den mindre støttemodtager bliver ældre, på hvilket tidspunkt han overtager kontrollen over kontoen.
- UGMA-kontoproducerede indtægter beskattes ikke, men beskattes med mindreåriges lavere "kiddie-skat", op til et vist beløb.