Flere tidsrammer kan gentage returneringer

For konsekvent at tjene penge på markederne skal forhandlere lære at identificere en underliggende tendens og handle omkring den i overensstemmelse hermed. Almindelige klichéer inkluderer: "handel med trenden", "kæmp ikke med båndet" og "tendensen er din ven".

Tendenser kan klassificeres som primær, mellemliggende og kortvarig. Imidlertid findes markeder i flere tidsrammer samtidigt. Som sådan kan der være modstridende tendenser inden for en bestemt bestand afhængig af den tidsramme, der overvejes. Det er ikke ud over det sædvanlige, at en bestand er i en primær opstrend, mens den spejles i mellem- og kortsigtede tendenser.

Typisk er begyndere eller begyndere, som erhvervsdrivende, låst fast i en bestemt tidsramme og ignorerer den mere kraftfulde primære tendens. Alternativt handler forhandlere muligvis med den primære tendens, men undervurderer vigtigheden af ​​at raffinere deres poster inden for en ideel kortsigtet tidsramme. Læs videre for at lære om, hvilken tidsramme du skal spore for de bedste handelsresultater.

Hvilke tidsrammer skal du spore?

En generel regel er, at jo længere tidsrammen er, jo mere pålidelige bliver signalerne givet. Når du borer ned i tidsrammer, bliver diagrammerne mere forurenede med falske bevægelser og støj. Ideelt set bør forhandlere bruge en længere tidsramme til at definere den primære tendens for hvad de handler. (For mere om dette, se kort-, mellem- og langvarig tendenser .)

Når den underliggende trend er defineret, kan forhandlere bruge deres foretrukne tidsramme til at definere den mellemliggende trend og en hurtigere tidsramme til at definere den kortsigtede tendens. Nogle eksempler på anvendelse af flere tidsrammer ville være:

• En svinghandler, der fokuserer på daglige diagrammer for beslutninger, kunne bruge ugentlige diagrammer til at definere den primære tendens og 60-minutters diagrammer til at definere den kortsigtede tendens.
• En dagshandler kunne bytte ud fra 15-minutters diagrammer, bruge 60-minutters diagrammer til at definere den primære tendens og et fem-minutters diagram (eller endda et krydsdiagram) til at definere den kortsigtede tendens.
• En langsigtet positionshandler kunne fokusere på ugentlige diagrammer, mens han bruger månedlige diagrammer til at definere den primære tendens og daglige diagrammer til at forfine poster og udgange.

Valget af hvilken gruppe af tidsrammer, der skal bruges, er unikt for hver enkelt erhvervsdrivende. Ideelt set vil de handlende vælge den primære tidsramme, de er interesseret i, og derefter vælge en tidsramme over og under den for at supplere hovedtidsrammen. Som sådan vil de bruge det langsigtede diagram til at definere tendensen, det mellemfristede diagram til at give handelssignalet og det kortvarige diagram til at forfine indgangen og udgangen. En advarsel er dog ikke at blive fanget i støj fra et korttidsoversigt og analysere en handel over. Kortvarige diagrammer bruges typisk til at bekræfte eller fjerne en hypotese fra det primære diagram.

Eksempel på handel

Holly Frontier Corp. (NYSE: HFC), tidligere Holly Corp., begyndte at vises på nogle af vores aktieskærme tidligt i 2007, da det nærmet sig 52-ugers højde og viste relativ styrke i forhold til andre aktier i sin sektor. Som du kan se fra nedenstående diagram, viste det daglige diagram et meget stramt handelsområde, der dannes over dets 20- og 50-dages enkle glidende gennemsnit. Bollinger Bands® afslørede også en kraftig sammentrækning på grund af den nedsatte volatilitet og advarsel om en mulig bølge på vejen. Da det daglige diagram er den foretrukne tidsramme til identificering af potentielle swing-handler, ville det ugentlige diagram skulle konsulteres for at bestemme den primære tendens og verificere dens tilpasning til vores hypotese.

Diagram af StockCharts.com - Figur 1

Et hurtigt blik på det ugentlige afslørede, at ikke kun HOC udviste styrke, men at det også var meget tæt på at få nye rekordhøjder. Endvidere viste det en mulig delvis tilbagetrækning inden for det etablerede handelsområde, hvilket signaliserede, at der snart kan forekomme et udbrud.

Det forventede mål for en sådan breakout var saftige 20 point. Med de to diagrammer synkroniseret blev HOC føjet til overvågningslisten som en potentiel handel. Et par dage senere forsøgte HOC at bryde ud, og efter en flygtig halvanden uge formåede HOC at lukke over hele basen.

Diagram af StockCharts.com - Figur 2

HOC var en meget vanskelig handel med breakout-punktet på grund af den øgede volatilitet. Imidlertid tilbyder disse typer breakouts normalt en meget sikker post ved den første tilbagetrækning efter breakout. Når udbruddet blev bekræftet på det ugentlige diagram, ville sandsynligheden for en fiasko på det daglige diagram blive reduceret markant, hvis der kunne findes en passende post. Brug af flere tidsrammer var med til at identificere den nøjagtige bund af tilbagetrækningen i begyndelsen af ​​april 2007. Diagrammet nedenfor viser et hammerlys, der dannes på det 20-dages enkle glidende gennemsnit og midterste Bollinger Band®-understøttelse. Det viser også HOC, der nærmer sig det forrige breakout-punkt, som normalt også tilbyder support. Indgangen ville have været på det tidspunkt, hvor bestanden ryddet det høje af hammerlys, fortrinsvis med en stigning i volumen.

Diagram af StockCharts.com - Figur 3

Ved at bore ned til en lavere tidsramme blev det lettere at identificere, at tilbagetrækningen nærmede sig en ende, og at potentialet for et udbrud var nært forestående. Figur 4 viser et 60-minutters kort med en klar downtrend-kanal. Bemærk, hvordan HOC konsekvent blev trukket ned af det 20-perioders enkle glidende gennemsnit. En vigtig note er, at de fleste indikatorer også fungerer på tværs af flere tidsrammer. HOC lukkede over det foregående daglige højdepunkt i den første handelstid den 4. april 2007 og signaliserede posten. Det næste 60-minutters lys bekræftede klart, at tilbagetrækningen var forbi, med et stærkt træk på en volumenbølge.

Diagram af StockCharts.com - Figur 4

Handlen kan fortsat overvåges på tværs af flere tidsrammer med mere vægt tildelt den længere trend.

Figur 5 viser, hvordan HOC-målet blev opfyldt.

Diagram af StockCharts.com - Figur 5

Resumé

Ved at tage sig tid til at analysere flere tidsrammer kan forhandlere i høj grad øge deres odds for en succesrig handel. Gennemgang af diagrammer på længere sigt kan hjælpe erhvervsdrivende med at bekræfte deres hypoteser, men vigtigere af alt kan det også advare erhvervsdrivende om, hvornår de separate tidsrammer ikke er i overensstemmelse. Ved at bruge smalere tidsrammer kan forhandlere også forbedre deres indtastninger og udgange markant. I sidste ende giver kombinationen af ​​flere tidsrammer de erhvervsdrivende bedre forståelse af udviklingen i det de handler og giver tillid til deres beslutninger.