Definition af højforholdslån

Hvad er et lån med høj ratio?

Et lån med høj ratio er et lån, hvor låneværdien er høj i forhold til den ejendomsværdi, der bruges som sikkerhed. Prioritetslån, der har høje låneforhold, har en låneværdi, der nærmer sig 100% af værdien af ​​ejendommen. Et lån med høj ratio kan godkendes for en låntager, der ikke er i stand til at nedlægge en stor nedbetaling.

Ved prioritetslån betyder et lån med høj ratio normalt, at lånets værdi overstiger 80% af ejendommens værdi. Beregningen kaldes forholdet mellem lån og værdi (LTV), som er en vurdering af udlånsrisikoen, som finansielle institutioner bruger, før de godkender et prioritetslån.

Key takeaways

• Et højforholdslån er et lån, hvor låneværdien er høj i forhold til den ejendomsværdi, der bruges som sikkerhed.
• Prioritetslån, der har høje låneforhold, har en låneværdi, der nærmer sig 100% af værdien af ​​ejendommen.
• Et højforholdslån betyder normalt, at lånets værdi overstiger 80% af ejendommens værdi. Beregningen kaldes forholdet mellem lån og værdi (LTV).

Formlen til et højforholdslån ved hjælp af LTV

Selvom der ikke er nogen specifik formel til beregning af et lån med høj ratio, skal investorer først beregne lånet til værdi-forholdet i deres situation for at afgøre, om lånet overstiger 80% LTV-tærsklen.

Udlån til værdi-forhold = PantebeløbVurderet ejendomsværdi \ tekst {Lån til værdi-forhold} = \ frac {\ tekst {Pantebeløb}} {\ tekst {Vurderet ejendomsværdi}} Lån til værdi-forhold = vurderet ejendomsværdi

Sådan beregnes et lån med høj ratio ved hjælp af LTV

1. LTV-forholdet beregnes ved at dividere det lånte beløb med den vurderede værdi af ejendommen.
2. Multiplicer resultatet med 100 for at udtrykke det som en procentdel.
3. Hvis værdien af ​​lånet efter din nedbetaling overstiger 80% af LTV, betragtes lånet som et lån med høj ratio.

Hvad fortæller et lån med høj ratio?

Långivere og finansielle udbydere bruger LTV-forholdet til at måle risikoniveauet i forbindelse med at yde et realkreditlån. Hvis en låntager ikke kan foretage en betydelig nedbetaling, og som et resultat nærmer sig lånets værdi værdien af ​​den vurderede værdi af ejendommen, vil det blive betragtet som et højt forholdslån. Med andre ord, når lånets værdi kommer nærmere 100% af ejendommens værdi, kan långivere overveje lånet for risikabelt og afvise ansøgningen.

Långiveren risikerer låntagers misligholdelse, især hvis LTV er for høj. Banken kan muligvis ikke sælge ejendommen til at dække lånebeløbet, der er givet til den misligholdte låntager. Et sådant scenario kan let forekomme i en økonomisk nedtur, når boligejendomme typisk falder i værdi. Hvis lånet, der gives til låntageren, overstiger værdien af ​​ejendommen, siges lånet at være under vand. Hvis låntager misligholder prioritetslånet, vil banken miste penge, når de går til at sælge ejendommen til en lavere værdi end den udestående prioritetsbalance. Banker overvåger LTV for at forhindre et sådant tab.

Som et resultat kræver de fleste boliglån i høj grad en form for forsikringsdækning for at beskytte långiveren. Forsikringen kaldes privat prioritetsforsikring (PMI), som låntageren skal købe separat for at hjælpe med at beskytte långiveren.

Højratio-lånhistorie

Indtil 1920'erne købte folk ikke huse ved at gå til en bank, men ved at spare deres egne penge, indtil de havde nok til mindst et stykke jord eller jord med et hus på. Derefter fulgte bygnings- og låneselskabet, som ville låne folk penge til at købe et hus, så de skulle betale det tilbage i rater over mange år. Selv da var lån typisk til halvdelen af ​​husets værdi eller mindre.

I slutningen af ​​1920'erne lavede banker lån med højt forhold til op til 80% af værdien af ​​huset. Privat realkreditforsikring blev til for at beskytte bankerne, men alt, hvad der gik langs vejen i 1930'erne, da arbejdsløse stoppede med at foretage betalinger og bankerne og PMI-virksomhederne gik også under.

Kongressen vedtog husejernes lånekorps, der begyndte at garantere pantelån og nøgletal sænket til 15%. Senere, gennem den føderale boligadministration og andre agenturer, faldt udbetalingerne til de lave enkeltcifre og endda 0% for at tilskynde til ejerskab af huse.

Dette system trivedes indtil omkring 2007-2008, da realkreditkrisen i 2008 greb fat. Den kraftige stigning i prioritetslån med høj risiko, der gik i misligholdelse fra 2007 bidrog til den mest alvorlige recession i årtier. Bolig boom i midten af ​​2000'erne - kombineret med den lave rente på det tidspunkt - fik mange långivere til at tilbyde boliglån til personer med dårlig kredit. Efter at ejendomsboblen brast, var mange låntagere ikke i stand til at foretage betalinger på deres subprime-prioritetslån.

Tilbudte højforholdslån

Federal Housing Administration tilbyder programmer, hvorigennem låntagere kan få FHA-lån med et LTV-forhold på op til 96, 5%. Med andre ord kræver programmet en nedbetaling på 3, 5%. Programmet kræver dog et minimum kredit score for at blive godkendt til et lån med høj ratio. Der er andre tilbud, hvor en lavere kreditværdi er tilladt med en 10% nedbetaling.

FHA-lån kræver også prioritetsforsikringspræmie (MIP). Du kan dog refinansiere, når LTV falder til under 80%, og lånet ikke længere betragtes som et højt forholdslån, hvilket ville fjerne forsikringen.

Eksempel på et højforholdslån

Lad os sige, at en låntager planlægger at købe et hjem, og den har en vurderet værdi af $ 100.000. Låntager foretager en $ 10.000 udbetaling, og de resterende $ 90.000 vil blive lånt. Resultatet er et lån til værdi-forhold på 90% eller (90.000 / 100.000), hvilket ville blive betragtet som et højt-ratio-lån.

Forskellen mellem højforholdslån og hjemmekapitallån

Et husfondslån er et afdragsbeløb til hjemmet eller et andet prioritetslån, der giver husejere mulighed for at låne mod deres egenkapital i deres bolig. Lånet er baseret på forskellen mellem husejers egenkapital og hjemmets nuværende markedsværdi.

Et boligkapitallån er for de låntagere, der allerede har et prioritetslån, og som har betalt noget af pantebalancen, og hvorved ejendomsværdien overstiger lånets saldo. Med andre ord tillader et boligkapitallån husejere at låne baseret på egenkapitalen i huset. Et højforholdslån kan på den anden side have en låneværdi, der nærmer sig 100% af værdien af ​​ejendommen.

Begrænsninger ved anvendelse af et højtforholdslån

Lån med højt forhold kan have højere renter, især hvis låntagere har en lav kreditværdi. Din kredit score er en numerisk værdi, der repræsenterer din evne til at tilbagebetale gæld og viser långivere, hvor meget af en risiko, du er ved misligholdelse. Hvis din score er lav, vil din rente sandsynligvis være højere.

Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.

Relaterede vilkår

Sådan fungerer lånet til værdi - LTV-forhold Låneværdien er defineret som en risikovurderingsgrad for udlån, som finansielle institutioner og andre långivere undersøger, før de godkender et prioritetslån. mere Forståelse af den kombinerede udlånsværdi - CLTV-forhold Den kombinerede udlåns-værdi (CLTV) -forhold defineres som forholdet mellem ejendomslån og ejendommens værdi. Långivere bruger CLTV-forholdet til at bestemme en potentiel boligkøpers risiko for misligholdelse, når der bruges mere end et lån. mere Definition af første prioritetslån Et første prioritetslån er den primære pantelån på ejendommen, der sikrer pantelånet og har prioritet over alle fordringer på en ejendom i tilfælde af misligholdelse. mere vurderet værdi Definition En vurderet værdi er en professionel vurdering af tilstanden og værdien af ​​et stykke ejendom på et bestemt tidspunkt. mere 125% lån Husejere søger 125% lån ofte som refinansiering af realkreditlån; lånene er værd 125% af deres ejendoms værdi for at sikre bedre renter. mere Lov om beskyttelse af husejere Husbeskyttelsesloven reducerer unødvendig betaling af privat prioritetsforsikring (PMI) af husejere, der ikke længere er forpligtet til at betale den. flere Partner Links