Hvad er det føderale medarbejderpensionssystem (FERS), og hvordan fungerer det?

Medmindre du er regeringsmedarbejder, har du sandsynligvis aldrig hørt om det føderale medarbejderpensioneringssystem (FERS), men hvis du arbejder i den offentlige sektor eller planlægger at i den nærmeste fremtid, er FERS et forkortelse, kender du snart godt.

Det føderale medarbejderpensionssystem, eller FERS, er pensionsplanen for alle amerikanske civile ansatte. Planen dækker alle ansatte i den udøvende, retslige og lovgivende afdelinger i den føderale regering. FERS dækker dog ikke militært personel eller ansatte i statslige eller lokale myndigheder. Medarbejdere under FERS modtager pensionsydelser fra tre kilder: den grundlæggende pensionsplan, social sikring og sparsommelsesplanen eller TSP.

Key takeaways

Grundlæggende fordel plan

Den grundlæggende pensionsordning er en pension, hvor medarbejderen modtager et fast beløb, uanset det beløb, han eller hun har bidraget med. Beløbet afhænger af servicelængden og ”high-3” gennemsnittet. "High-3" henviser til de højeste tre år i træk med service. Ofte er det de sidste tre år, du arbejdede, men hvis du havde en højere betalende stilling tidligere i din karriere, kunne dine høje tre være i denne periode.

Denne beregning tager kun højde for din grundløn. Det inkluderer ikke overarbejde, bonusser eller andre ekstra betalinger. Dine års troværdige service rapporteres på den SF-50-formular, du modtager mindst en gang om året. Derefter tilføjer agenturet du arbejder for en 1% multiplikator til din high-3. Imidlertid får ansatte, der er 62 år eller ældre med mindst 20 års tjeneste, en multiplikator på 1, 1%. Formlen for den grundlæggende ydelsesplan er: Høj 3-løn x tjenesteår x pensionsmultiplikator = årlig pensionsydelse. Hvis du arbejdede i 25 år og tjente $ 75.000 om året, ville din månedlige betaling være omkring $ 1.560, i henhold til formlen.

Social sikkerhed

I modsætning til nogle offentlige pensionsplaner betaler medarbejdere, der er omfattet af FERS, socialsikringsfonden i samme sats som private ansatte. I 2013 betaler enhver, der betaler til Social Security, 6, 2% af indtjeningen med agenturet, der matcher bidraget. Hvad kan du planlægge at modtage fra social sikring? Hvis du blev født i 1975, tjener $ 50.000 pr. År og planlægger at gå på pension i en alder af 65, ville dine estimerede betalinger være omkring $ 4.200 pr. Måned justeret for inflation ($ 1.500 i dagens dollars).

Sparselsplan

Tænk på spareplanen som en 401 (k). Kongressen oprettede TSP i 1986, og den tilbyder de samme typer skattefordele og opsparing som en 401 (k). Hver lønperiode, det agentur, du arbejder for, indbetaler 1% af din grundlæggende betaling til din TSP. Derudover har du muligheden for at yde yderligere bidrag, som dit bureau matcher (op til 5% af din løn). Disse ekstra bidrag udskydes og administreres af Federal Retirement Thrift Investment Board. Ligesom en 401 (k) kan du vælge, hvordan disse midler investeres. Når du opsætter TSP, får du en liste over fondsvalg.

Hvis du tjente $ 40.000 og havde agenturbidrag på 5% og en 6% afkast, efter 30 års service, ville du have tjent omkring $ 335.200 eller ca. $ 1.400 pr. År i 20 år. Fordi TSP ikke fungerer som en pension som den grundlæggende ydelsesplan og social sikring, ville din indtjening efter 30 år være baseret på de midler, du vælger, det penge, du bidrager med over det beløb, som din arbejdsgiver indskyder, og markedsforhold, der er uden for din kontrol. Ligesom en 401 (k) er der en grænse for, hvor meget du kan bidrage til din sparsommelsesplan. Da dit agentur kun matcher op til 5%, skal du tale med en betroet finansiel rådgiver om, hvordan du investerer yderligere midler. Det kan være bedre at investere ikke-matchede midler i en IRA eller et andet investeringsmiddel.

”Den største føderale medarbejderfejl, jeg ser, bidrager ikke op til agenturkampen på 5%. Du skal blot vælge at bidrage med 5% og lade den ligge i G-fonden garanterer en automatisk 100% afkast. Ingen investor kan konsekvent slå det, ”siger Cooper Mitchell, præsident for Dane Financial LLC, i Springfield, Mo., og skaberen af ​​FedRetirementPlanning.com.

Typer af pensionering

Forskellige typer af pension betales til forskellige satser:

Pensionering med handicap: Hvis du har afsluttet mindst 18 måneders tjeneste og opfylder kravene til handicap, kan du muligvis modtage fordele fra alle tre dele af din pensionsplan.

Førtidspensionering: Førtidspensionering kan omfatte pensionering ved den føderale mindstepensionsalder (MRA), som for enhver, der er født efter 1969, er 57 år gammel. Det kan også omfatte førtidspensionering på grund af en nedsættelse af kraft eller ophørt tjeneste på grund af en ufrivillig adskillelse.

Frivillig pensionering: Traditionel pension giver dig fulde fordele, forudsat at du opfylder alle krav.

Udskudt pension: Denne type pension er for tidligere føderale ansatte, der er dækket af FERS.

Hvordan modtager du fordele?

Office of Personal Management leverer nyttige oplysninger, der dækker de trin, du skal tage for at forberede dig til pension fem år før den forventede dato. Når du er inden for to måneder efter din pensionsdag, skal du udfylde den krævede ansøgning, der findes på opm.gov. De ansvarlige agenturer vil samarbejde med dig for at gennemføre ansøgningen og sikre, at du begynder at modtage fordele kort efter din pensionsdag.

Bundlinjen

Medarbejdere, der er berettigede til FERS, modtager fordele fra tre separate planer. I en verden, hvor pensioner afbrydes af virksomheder og regeringer, betragtes FERS stadig som en af ​​de bedste tilgængelige pensionspakker. Nogle mener imidlertid, at efterhånden som den føderale regering fortsætter med at hæmme omkostningerne, kunne FERS gennemgå ændringer, der ville gøre det mindre attraktivt.