Bollinger Band®-definition
Et Bollinger Band® er et teknisk analyseværktøj defineret af et sæt linjer, der er afbildet to standardafvigelser (positivt og negativt) væk fra et simpelt bevægende gennemsnit (SMA) af sikkerhedens pris, men kan tilpasses brugerpræferencer. Bollinger Bands® blev udviklet og ophavsretligt beskyttet af den berømte tekniske handelsmand John Bollinger,
På nedenstående skema holder Bollinger Bands® beslag på den 20-dages SMA på bestanden med et øvre og nedre bånd sammen med de daglige bevægelser af aktiens pris. Fordi standardafvigelse er et mål på volatilitet, når markederne bliver mere ustabile, udvides båndene; i mindre ustabile perioder trækkes bandene sammen.
Key takeaways
- Bollinger Bands® er et teknisk analyseværktøj udviklet af John Bollinger.
- Der er tre linjer, der udgør Bollinger Bands: Et simpelt bevægende gennemsnit (mellembånd) og et øvre og nedre bånd.
- De øvre og nedre bånd er typisk 2 standardafvigelser +/- fra et 20-dages simpelt glidende gennemsnit, men kan ændres.
Forståelse af Bollinger Bands
Sådan beregnes Bollinger Bands®
Det første trin i beregningen af Bollinger Bands® er at beregne det enkle bevægende gennemsnit af den pågældende sikkerhed, typisk ved hjælp af en 20-dages SMA. Et 20-dages glidende gennemsnit ville gennemsnit lukke priserne for de første 20 dage som det første datapunkt. Det næste datapunkt vil falde den tidligste pris, tilføje prisen på dag 21 og tage gennemsnittet osv. Derefter opnås standardafvigelsen for sikkerhedens pris. Standardafvigelse er en matematisk måling af gennemsnitlig varians og har fremtrædende funktioner inden for statistik, økonomi, regnskab og økonomi. For et givet datasæt måler standardafvigelsen, hvor spredte tal er fra en gennemsnitlig værdi. Standardafvigelse kan beregnes ved at tage kvadratroten af variansen, der i sig selv er gennemsnittet af de kvadratiske forskelle i gennemsnittet. Derefter skal du multiplicere denne standardafvigelsesværdi med to og begge tilføje og trække det beløb fra hvert punkt langs SMA. Disse producerer de øvre og nedre bånd.
Her er denne Bollinger Band®-formel:
BOLU = MA (TP, n) + m ∗ σ [TP, n] BOLD = MA (TP, n) −m ∗ σ [TP, n] hvor: BOLU = Upper Bollinger Band BOLD = Lower Bollinger BandMA = Bevægende gennemsnitTP ( typisk pris) = (Høj + Lav + Luk) ÷ 3n = Antal dage i udjævningsperiode (typisk 20) m = Antal standardafvigelser (typisk 2) σ [TP, n] = Standardafvigelse over de sidste n perioder med TP \ begynde {justert} & \ tekst {BOLU} = \ tekst {MA} (\ tekst {TP}, n) + m * \ sigma [\ tekst {TP}, n] \\ & \ tekst {BOLD} = \ tekst {MA} (\ text {TP}, n) - m * \ sigma [\ text {TP}, n] \\ & \ textbf {hvor:} \\ & \ text {BOLU} = \ tekst {Upper Bollinger Band } \\ & \ text {BOLD} = \ text {Nedre Bollinger Band} \\ & \ text {MA} = \ text {Bevægende gennemsnit} \\ & \ text {TP (typisk pris)} = (\ tekst {Høj } + \ tekst {Lav} + \ tekst {Luk}) \ div 3 \\ & n = \ tekst {Antal dage i udjævningsperiode (typisk 20)} \\ & m = \ tekst {Antal standardafvigelser (typisk 2) } \\ & \ sigma [\ text {TP}, n] = \ text {Standardafvigelse over sidst} n \ tekst {perioder med TP} \\ \ end {alignet} BOLU = MA (TP, n) + m * σ [TP, n] BOLD = MA (TP, n) −m ∗ σ [TP, n] hvor: BOLU = Øvre Bollinger Bånd = Nedre Bollinger BåndMA = Bevægende gennemsnitTP (typisk pris) = (Høj + Lav + Luk) ÷ 3n = Antal dage i udjævningsperiode (typisk 20 ) m = Antal standardafvigelser (typisk 2) σ [TP, n] = Standardafvigelse over de sidste n perioder med TP
Hvad fortæller Bollinger Bands® dig ">
Bollinger Bands® er en meget populær teknik. Mange erhvervsdrivende mener, at jo tættere priserne flytter sig til det øvre bånd, jo mere overkøbte markedet, og jo tættere priserne flytter sig til det lavere bånd, desto mere oversolgt markedet. John Bollinger har et sæt med 22 regler, der skal følges, når man bruger båndene som handelssystem.
Klemmen
Klemmen er det centrale koncept af Bollinger Bands®. Når båndene kommer tæt på hinanden og begrænser det bevægende gennemsnit, kaldes det en klemme. Et klem signaliserer en periode med lav volatilitet og betragtes af erhvervsdrivende som et potentielt tegn på fremtidig øget volatilitet og mulige handelsmuligheder. Omvendt, jo bredere fra hinanden bevæger båndene sig, jo større er sandsynligheden for et fald i volatilitet og jo større er muligheden for at forlade en handel. Disse forhold er imidlertid ikke handelssignaler. Båndene giver ingen indikation af, hvornår ændringen kan finde sted, eller hvilken retning pris kan bevæge sig.
udbrud
Cirka 90% af prishandlingen forekommer mellem de to bånd. Enhver breakout over eller under bandene er en vigtig begivenhed. Opdelingen er ikke et handelssignal. Den fejl, de fleste mennesker begår, er at tro, at den pris, der rammer eller overskrider et af båndene, er et signal om at købe eller sælge. Breakouts giver ingen anelse om retningen og omfanget af den fremtidige prisbevægelse.
Begrænsninger af Bollinger Bands®
Bollinger Bands® er ikke et selvstændigt handelssystem. De er simpelthen en indikator designet til at give de handlende oplysninger om prisvolatilitet. John Bollinger foreslår at bruge dem sammen med to eller tre andre ikke-korrelerede indikatorer, der giver mere direkte markedssignaler. Han mener, at det er vigtigt at bruge indikatorer baseret på forskellige datatyper. Nogle af hans foretrukne tekniske teknikker er glidende gennemsnitlig divergens / konvergens (MACD), balance på balance og relativ styrkeindeks (RSI).
Fordi de er beregnet ud fra et simpelt glidende gennemsnit, vægtes de ældre prisdata på samme måde som de nyeste, hvilket betyder, at nye oplysninger kan fortyndes med forældede data. Brug af 20-dages SMA og 2 standardafvigelser er også en smule vilkårlig og fungerer muligvis ikke for alle i enhver situation. Forhandlere bør justere deres SMA og standardafvigelsesforudsætninger i overensstemmelse hermed og overvåge dem.
Hovedpunkterne er, at Bollinger Bands® er designet til at opdage muligheder, der giver investorerne en større sandsynlighed for succes.
[Teknisk analyse inkorporerer denne tekniske indikator og mange andre for at skabe handlingsplaner og strategier. Hvis du ønsker at lære, hvordan du gør dette selv for din egen handels fremtid, kan du tjekke Investopedia Academy's tekniske analysekursus.]
Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.