Hvilken type erhvervsdrivende er du?

Du ved, at aktiemarkedet giver en mulighed for at tjene penge, men du er ikke helt sikker på, hvordan investorer ved, hvornår de skal købe og sælge. Eller måske har du hørt ord som "støjhandler" eller "arbitragehandler", og du vil vide mere om dem. Uanset hvad vil en oversigt over nogle af de mest almindelige typer handelsstrategier give indsigt i de handelsterminologier og strategier, der bruges af forskellige investorer, der forsøger at opbygge formue på markederne.

At forstå disse strategier kan hjælpe dig med at finde en, der bedst matcher din personlighed.

Grundlæggende erhvervsdrivende

Fundamental trading er en metode, hvorpå en erhvervsdrivende fokuserer på virksomhedsspecifikke begivenheder for at bestemme, hvilken bestand han skal købe, og hvornår den skal købes. For at sætte dette i perspektiv skal du overveje en hypotetisk tur til et indkøbscenter. I indkøbscenteret skulle en grundlæggende analytiker gå til hver butik, studere det produkt, der blev solgt, og derefter beslutte, om det skulle købes eller ej.

Mens handel med fundamentale elementer kan ses fra både kortsigtede og langsigtede perspektiver, er grundlæggende analyse ofte tættere forbundet med buy-and-hold-strategien for at investere, end det er med kortvarig handel. Med det bemærket er definitionen af ​​”kort sigt” en vigtig overvejelse.

Der er nogle handelsstrategier, der er baseret på beslutninger i et sekund og andre, der er baseret på tendenser eller faktorer, der spiller ud i løbet af en dag, det grundlæggende kan muligvis ikke ændre sig i måneder eller endda år. I den kortere ende af spektret kan for eksempel frigivelse af en virksomheds kvartalsregnskab give indsigt i, om virksomheden forbedrer sin økonomiske sundhed eller position på markedet. Ændringer (eller mangel på ændringer) kan tjene som signaler til handel. Selvfølgelig kan en pressemeddelelse, der annoncerer dårlige nyheder, ændre det grundlæggende på et øjeblik.

Grundlæggende handel har en reel appel til mange investorer, fordi den er baseret på logik og fakta. At finde ud af og fortolke disse fakta er naturligvis en tidskrævende, forskningsintensiv indsats. En anden udfordring kommer i form af selve de finansielle markeder, som ikke altid opfører sig på logiske måder (især på kort sigt) på trods af rækker af data, der antyder, at de skulle gøre det.

Støjhandler

Støjhandel refererer til en investeringstil, hvor beslutninger om at købe og sælge træffes uden brug af grundlæggende data, der er specifikke for det selskab, der har udstedt de værdipapirer, der købes eller sælges. Støjhandlere foretager generelt kortsigtede handler i et forsøg på at drage fordel af forskellige økonomiske tendenser.

Selvom teknisk analyse af statistikker genereret af markedsaktivitet, som f.eks. Tidligere priser og volumen, giver en vis indsigt i mønstre, der kan antyde fremtidig markedsaktivitet og retning, har støjhandlerne ofte dårlig timing og overreagerer på både gode og dårlige nyheder.

Selvom denne beskrivelse muligvis ikke lyder meget smigrende, betragtes de fleste i virkeligheden som støjhandler, da meget få faktisk tager investeringsbeslutninger udelukkende ved hjælp af grundlæggende analyser. For at sætte denne stil i perspektiv, lad os revidere vores tidligere analogi om en tur til indkøbscentret. I modsætning til den grundlæggende analytiker, ville en teknisk analytiker sidde på en bænk i indkøbscenteret og se folk gå ind i butikkerne. Ser man bort fra den iboende værdi af produkterne i butikken, ville den tekniske analytikers beslutning være baseret på mønstre eller aktivitet for folk, der går ind i hver butik.

Teknisk analyse, som andre strategier, der involverer dataanalyse, kan være tidskrævende og kan kræve hurtige reaktioner for at drage fordel af oplevede muligheder.

Sentiment Trader

Sentimenthandlere forsøger at identificere og deltage i trends. De forsøger ikke at overliste markedet ved at finde store værdipapirer. I stedet forsøger de at identificere værdipapirer, der bevæger sig med markedets fart.

Sentimenthandlere kombinerer aspekter af både grundlæggende og teknisk analyse i et forsøg på at identificere og deltage i markedsbevægelser. Der er en række strategier for handel med følelser, herunder swing-handlende, der søger at fange betydelige prisbevægelser, samtidig med at man undgår ledige tider og kontrariske erhvervsdrivende, der prøver at bruge indikatorer for overdreven positiv eller negativ stemning som indikationer på en potentiel tilbageførsel i sentiment.

Handelsomkostninger, markedsvolatilitet og vanskeligheder med nøjagtigt forudsigelse af sentiment er nogle af de vigtigste udfordringer for sentimenthandlere. Mens professionelle forhandlere har mere erfaring, gearing, information og lavere provisioner, er deres handelsstrategier begrænset af de specifikke værdipapirer, de handler. Af denne grund kan store finansielle institutioner og professionelle forhandlere vælge at handle valutaer eller andre finansielle instrumenter snarere end aktier.

Succes som sentimenthandler kræver ofte tidlige morgener at studere tendenser og identificere potentielle værdipapirer til køb eller salg. Analyse af denne art kan være tidskrævende, og handelsstrategier kan kræve hurtig timing.

Markeds-timer

Markeds-timere forsøger at gætte, hvilken retning (op eller ned) en sikkerhed vil bevæge sig for at drage fordel af denne bevægelse. De ser generelt på tekniske indikatorer eller økonomiske data for at forudsige bevægelsesretningen. Nogle investorer, især akademikere, tror ikke, at det er muligt præcist at forudsige retningen for markedsbevægelser. Andre, især dem, der beskæftiger sig med kortvarig handel, tager den modsatte holdning.

Den langsigtede status over markedstimere antyder, at det er en udfordring at opnå succes. De fleste investorer vil opdage, at de ikke er i stand til at afsætte tid nok til dette forsøg på at opnå et pålideligt succesniveau. For disse investorer er langsigtede strategier ofte mere tilfredsstillende og indbringende.

Naturligvis ville daghandlere hævde, at markedstiming kan være en rentabel strategi, f.eks. Når man handler med teknologier på et tyremarked. Investorer, der har købt og vendt fast ejendom i løbet af et marked boom ville også hævde, at timingen på markedet kunne være rentabel. Bare husk, at det ikke altid er nemt at fortælle, hvornår de skal komme ud af markedet, som investorer, der blev brændt i tech-vraknedbrud og fast ejendom, kan bevise. Selv om kortsigtede overskud bestemt er mulige, er der på lang sigt ikke meget, der tyder på, at denne strategi har fortjeneste.

Arbitrage Trader

Arbitragehandlere køber og sælger samtidig aktiver i et forsøg på at drage fordel af prisforskelle på identiske eller lignende finansielle instrumenter, på forskellige markeder eller i forskellige former. Arbitrage findes som følge af ineffektivitet på markedet - det giver en mekanisme til at sikre, at priserne ikke afviger væsentligt fra dagsværdien i lange perioder. Denne type handel er ofte forbundet med hedgefonde, og det kan være en forholdsvis nem måde at tjene penge på, når de fungerer.

For eksempel, hvis en sikkerhed handler på flere børser og er billigere på den ene børs, kan den købes på den første børs til den lavere pris og sælges på den anden børs til den højere pris.

Det lyder enkelt nok, men i betragtning af teknologiens fremgang er det blevet ekstremt vanskeligt at drage fordel af forkert pris på markedet. Mange forhandlere har edb-handelssystemer, der er indstillet til at overvåge udsving i lignende finansielle instrumenter. Eventuelle ineffektive prisopsætninger udføres normalt hurtigt, og muligheden fjernes ofte i løbet af få sekunder.

Bundlinjen

Så måske synes ingen af ​​disse handelsstrategier at være en god pasform til din personlighed? Der er en række andre strategier at overveje, og med bare lidt research kan du muligvis finde en strategi, der passer perfekt til dig. Eller måske er nærhed til dine investeringsmål snarere end virksomhedsspecifikke faktorer eller markedsindikatorer den primære faktor, der driver dine købs- / salg-beslutninger. Det er okay.

Nogle mennesker driver handel med at prøve at nå deres økonomiske mål. Andre køber, holder og venter på, at tiden går, og aktivværdierne stiger. Uanset hvad, at kende din personlige stil og strategi vil hjælpe dig med at give ro i sindet og holdbarheden til at forblive komfortabel med din valgte vej, når markedets volatilitet eller varme tendenser skaber overskrifter og får investorer til at stille spørgsmålstegn ved deres investeringsbeslutninger.