Sådan fungerer overførsler med kreditkort

Når du flytter den udestående gæld, du fører med et kreditkort til et andet kort - normalt et nyt - drager du fordel af en saldooverførsel. Overførsler med kreditkortbalance bruges typisk af forbrugere, der ønsker at flytte det beløb, de skylder, til et kreditkort med en lavere rente, færre sanktioner og bedre fordele, som f.eks. Belønningspoint eller rejsemil.

Tilbyder gratis balanceoverførsler

Mange kreditkortselskaber tilbyder gratis balanceoverførsler for at lokke folk til at vælge deres produkter frem for en konkurrent. Som et ekstra sødestof tilbyder de ofte en salgsfremmende eller introduktionsperiode overalt fra seks til 21 måneder - føderal lov kræver mindst seks - hvor der ikke opkræves nogen rente på det overførte beløb.

Med behørig omhu kan kloge forbrugere drage fordel af disse incitamenter og undgå høje renter, mens de betaler ned gæld. Men de er nødt til at studere tilbud omhyggeligt, da mange kreditoverførsler involverer uventede gebyrer og andre betingelser, der påvirker disse meget klingende vilkår.

Key takeaways

• Overførsler med kreditkortbalance bruges typisk af forbrugere, der ønsker at flytte det beløb, de skylder, til et kreditkort med en lavere rente.
• Andre grunde til at flytte inkluderer færre sanktioner og bedre fordele eller fordele fra det nye kort.
• Mange kreditkortselskaber tilbyder gratis balanceoverførsler for at lokke folk til at vælge deres produkter frem for en konkurrent.
• Salgsfremmende priser er normalt begrænset til en bestemt tidsramme eller overførselsbeløb i dollar.
• Overførsel af en saldo til et lavere rentekort er ofte en god ide, selvom din saldo ikke er afbetalt, før promoveringsrenten udløber.

Balanceoverførsel i 10 trin

Hvis du er blevet godkendt til et nyt kreditkort med et tilbud på overførsel af renter på 0%, er her de trin, du vil tage, før du rent faktisk foretager flytningen, samt trinene til gennemførelse af overførslen. Du skal også finde ud af, om nogen, der er godkendt til kortet, får 0% -renten, eller om det afhænger af en kreditforespørgsel.

1. Valg af saldi til overførsel

Liste over alle dine kreditkort, deres saldi og deres rentesatser. Vælg et eller flere kort med høje satser, hvis saldo du vil overføre for at spare penge på renter. Saldoen behøver ikke at være i dit navn for at kvalificere sig til en overførsel, så hvis din nye ægtefælle har en kreditrente med høj rente, og du har fremragende kredit, kan du muligvis bruge et tilbud på 0% til at hjælpe med at betale hans eller hende gammel balance og starte forfra gældfri.

2. Beregn din saldooverførselsgebyr

Bemærk saldooverførselsgebyret, hvis der er et, og bereg, hvor meget du betaler for det beløb, du vil overføre. Gebyret er typisk 3% til 5%, hvilket betyder, at du betaler $ 30 til $ 50 for hver $ 1.000, du overfører. Selv med den nye, lavere rente, vil du stadig komme foran efter saldooverførselsgebyret? Brug en online balanceoverføringsberegner til at lave matematik.

Bemærk også, hvis der er et beløbstak på gebyret. Hvis det er tilfældet, kan det virkelig gøre overførsel af større saldi værd. Sig for eksempel, at der er et saldooverførselsgebyr på 3%, op til et maksimum på $ 75. Du overfører en saldo på $ 5.000 - men på grund af loftet betaler du ikke $ 150 (3% af $ 5.000) men $ 75, hvilket er en effektiv rente på kun 1, 5%.

3. Forstå sanktionerne

Efter overførslen kan du ikke bare glemme balancen og lade den sidde der i et år. Du skal stadig foretage den mindste månedlige betaling på kortet inden forfaldsdatoen for at beholde denne 0% -rate. Hvis du går glip af en, kan saldoen straks begynde at pådrage sig renter. Vær opmærksom på den rente, du betaler: Vil det være en standardrente, der er højere end det, du betaler nu? Tilsvarende, hvis du misligholder en af ​​kortholderaftalerne, såsom at foretage betalinger for sent, gå over din grænse eller sprænge en check, kan renten hoppe til en sanktionssats, der kan være så høj som 29, 99%.

4. Kend slutdatoen for forfremmelsen

0% -satsen er normalt gyldig i 12 eller 18 måneder. Hvis du planlægger at betale en overført saldo i en introduktionsperiode, skal du beregne, om du sandsynligvis vil være i stand til at betale den fuldt ud i løbet af det tidsrum. Hvis ikke, hvilken rente betaler du, når introduktionsperioden slutter, og vil du stadig komme foran? Forvent ikke i øvrigt en påmindelse fra kreditkortselskabet om, at din salgsfremmende sats er slut: Det håber, at du går glip af fristen og bliver nødt til at begynde at betale renter på din saldo.

5. Kontroller tidsrammen for overførslen

Hvis du får en ny kreditkortkonto, vil betingelserne kræve, at du gennemfører saldooverførslen inden for et bestemt antal dage (normalt en til to måneder) for at modtage en salgsfremmende sats. Læs det fine udskrivning omhyggeligt for at se, hvor stort det tidsvindue er. Afslut overførslen dagen efter, at vinduet lukkes, og du betaler de almindelige renter.

6. Opfyld de grundlæggende krav

Generelt kan du ikke foretage en overførsel med kreditkortbalance, hvis din nye konto er hos det samme firma som det kort, hvis saldo du vil betale af - for eksempel kan du ikke overføre en saldo fra et Citibank-kreditkort til et andet Citibank-kreditkort. Hvis du har en forfalden betaling med den kreditor, som du vil overføre saldoen til, eller hvis du har anmodet om konkurs, kan din overførselsanmodning afvises.

7. Bestem, hvor meget du vil overføre

Kontroller kreditgrænsen på dit nye kort: Du kan ikke anmode om en balanceoverførsel for mere end din tilgængelige kreditgrænse, og saldooverførselsgebyrer tæller med til denne grænse. Hvis du for eksempel har $ 10.000 i tilgængelige kredit, kan du ikke overføre en saldo på $ 10.000 med et gebyr på 3% balanceoverførsel; skal du have $ 10.300 til rådighed for at gennemføre transaktionen. Det mest du kan overføre er omkring $ 9.700.

8. Bestem, hvor overførslen skal overføres

Vil du have, at de skal gå direkte til en anden kreditor for at betale din saldo? Ønsker du, at de midler, der er deponeret på din bankkonto, så du kan betale anden gæld? I sidstnævnte tilfælde skal du sørge for, at kreditkortet udtrykkeligt angiver, at det at indbetale penge på din bankkonto ikke betragtes som et kontant forskud. Hvis du ved et uheld tager et kontant forskud, betaler du straks renter for transaktionen og normalt til en høj sats.

9. Anmodning om balanceoverførsel

Selvom det kaldes en balanceoverførsel, er det, der faktisk sker, at du bruger et kreditkort til at betale et andet. Mekanikerne ser sådan ud:

• Balanceoverførselschecks: Den nye kortudsteder (eller udstederen af ​​kortet, du overfører saldoen til) giver dig kontrol. Gennemse checken til det kortselskab, du vil betale. Nogle kreditkortselskaber vil endda lade dig foretage check-out til dig selv, men igen, skal du sørge for, at dette ikke betragtes som et kontant forskud.
• Online- eller telefonoverførsler: Har navn, betalingsadresse og kontonummer for den saldo, du betaler, med det beløb, du vil overføre.
• Direkte indbetaling: Har bankkontoen og routingnummeret på den konto, som du vil deponere saldooverførselsmidlerne på.

10. Se dine gamle og nye konti.

Du kan spørge, hvis det ikke er angivet et andet sted, om overførselsperioden. Under alle omstændigheder skal du tillade mindst to til tre dage - og op til 10 dage - for din nye kreditor at betale din gamle kreditor. Øjenæble hver gamle konto, hvis saldo du betaler for at se, hvornår balanceoverførslen ryddes. I mellemtiden må du ikke gå glip af betalingsfrister på disse konti, så du ikke pådrager dig sene gebyrer. Hold også øje med din nye konto for at se, hvornår saldoen er overført, især hvis du vil bruge kortet til at foretage køb.

Balanceoverførsel Matematik

Ingen tvivl om det, en overførsel kan spare dig for penge. Lad os sige, at du har en saldo på $ 5.000 på et kreditkort med en 20% årlig procentsats. At bære denne balance koster dig $ 1.000 om året til denne sats. Hvis du får et balanceoverførselstilbud på et nyt kreditkort, med vilkår på 0% rente i 12 måneder, kan du flytte gælden på $ 5.000 til det nye kort og have et helt år til at betale det ned - eller ned - uden renter.

Du bliver nødt til at betale et gebyr på 3% for at overføre saldoen, hvilket beløber sig til $ 150. Selv efter gebyret kan du dog komme foran ved ikke at betale renter i et år, hvis du gennemfører et vigtigt trin. Du bør dedikere omkring $ 415 pr. Måned til din $ 5.000 saldo. På denne måde betales det fuldt ud ved udgangen af ​​reklameperioden.

Hvad med at overføre en saldo, hvis der ikke er et tilbud på 0% rente - er det værd at bruge tid og besvær? Det kan være, men du skal først foretage matematikken. Lad os sige, at du har en saldo på $ 3.000 med en rente på 30%. Ved 30% apr. Betaler du i øjeblikket $ 900 om året i renter. Du ser et kort med en 27% april og et overførselsgebyr på 3%.

Overførsel af din saldo betyder, at du betaler $ 810 i renter om året; tilføj saldooverførselsgebyret på $ 90, og det er op til $ 900 om året. Du ville næsten gå i stykker efter et år. I dette eksempel skal du kigge efter en aftale, hvor APR er mindre end 27%.

En bedre plan kan være at bede din kortudsteder om en rentenedsættelse til 27% eller derunder, så du ikke har et gebyr.

Pas på nådeperioden

Selvom denne overførsel med kreditkortbalance tilbyder at se flot ud på overfladen, kan folk, der drager fordel af dem, finde sig på krogen for uventede renteafgifter. Problemet er, at overførsel af en saldo betyder, at man medfører en månedlig saldo. At bære en månedlig saldo ved ikke at betale af gælden hver måned - selv en med en rente på 0% - kan betyde at du mister kortets afdragsfri periode og betaler overraskelsesrenter ved nye køb.

Afdragsperioden er tiden mellem, hvor dit kreditkortfaktureringscyklus slutter, og når dit kreditkortregning forfalder. I denne periode behøver du ikke betale renter for dine køb. Ifølge loven skal det være mindst 21 dage. Du får kun afleveringsperioden, hvis du ikke har en saldo på dit kreditkort. Hvad mange forbrugere ikke er klar over, er, at det at bære en balance fra at udføre en salgsfremmende balanceoverførsel påvirker afdragsperioden.

Uden afleveringsperiode, hvis du foretager køb på dit nye kort efter at have afsluttet din saldooverførsel, vil du øge renteafgiften på disse køb fra det øjeblik, du foretager dem. Når det sker, vil nogle af de penge, du sparer ved at have en rente på 0% på saldooverførslen, gå lige ud af lommen.

Renter på nye køb

Lad os sige, at du er nødt til at gaffle over $ 150 i løbet af en rutinemæssig indkøbstur til dagligvarer og du opkræver det på dit nye kort, det samme kort, som du har overført saldoen til.

Du antager, at hvis du betaler de fulde $ 150, når din regning forfalder inden for tre uger, skylder du ikke nogen renter på købet. Når din kreditkortopgørelse ankommer, finder du dog, at du er blevet debiteret 15% apr - dit nye korts rente ved køb - på dit køb på $ 150.

Du kan overveje det beløb, du skylder for saldooverførslen, og det beløb, du skylder ved køb, som separat. Du kan også tro, hvis du sender din betaling for $ 150 plus $ 1, 25 eller derover i interesse, at din afdragsperiode vil vende tilbage, og alt er i orden.

Hvis dit kreditkortselskab først anvender betalinger til de laveste rentesaldoer, vil dine $ 151, 25 gå mod dit saldooverførselsbeløb, og dit $ 150-køb fortsætter med at påløbe renter på 15%. Denne sammensætning fortsætter, indtil du betaler hele din saldo - overførslen, dit $ 150 køb og de påløbne renteomkostninger. Derudover vil eventuelle yderligere nye afgifter begynde at have interesse fra den dag, du opretter dem.

Den eneste måde at få afleveringsperioden tilbage på dit kort og stoppe med at betale renter er at afbetale hele balanceoverførslen samt alle dine nye køb.

Overførsler til eksisterende kort

Du behøver ikke at åbne en ny konto for at foretage en overførsel af kreditkortsaldo; du kan gøre det med et eksisterende kort, især hvis udstederen kører en særlig forfremmelse. Det er ofte en god ide at overføre en saldo til et lavere rentekort.

Selv hvis din saldo ikke udbetales, før den særlige saldooverførselsrente udløber, vil resten stadig blive afbetalt til en lavere rente.

Det kan dog være vanskeligt, hvis du allerede har en saldo på det kort, du er til, som du overfører mere gæld. Antag, at du skylder $ 2.000 på dit kreditkort med en APR på 15%, før du overfører en saldo på $ 1.000 fra dit andet kort. Den overførselsrate, du får tilbudt, er 0% i seks måneder. Du betaler $ 1.000 på seks måneder, men fordi den 0% del af din kreditkortgæld først betales, bliver du opkrævet med den 15% april-sats i seks måneder for de $ 2.000, der var uberørt af betalinger. I mellemtiden har kortet, du overførte $ 1.000 fra, en sats på 12% apr, hvilket repræsenterer et tab på 3% for dig. Du kan koste dig selv penge i betalte renter og overførselsomkostninger ved at bruge et balanceoverførselstilbud under disse omstændigheder.

Du skal også overveje, hvad at tilføje et stort beløb til et kort vil gøre for dit kreditudnyttelsesgrad - det vil sige procentdelen af ​​din tilgængelige kredit, som du har brugt - som er en nøglekomponent i din kredit score. Lad os sige, at du har et kort med en grænse på $ 10.000 med en saldo på $ 1.250. Du bruger 12, 5% af din kreditgrænse. Derefter overfører du $ 5.000 og skaber en samlet saldo på $ 6.250. Du bruger nu 62, 5% af din kreditgrænse. Denne stigning på 50% i din saldo på et kort kan skade din kredit score og i sidste ende medføre, at renten stiger på dette og andre kort.

Sammenligning af personlige lån

Nogle finansielle rådgivere føler, at overførsler med kreditkortbalance kun giver mening, hvis du kan betale af hele eller det meste af gælden i løbet af kampagnesatsen. Når reklameperioden er udløbet, er det sandsynligt, at du står over for en anden høj rente på din saldo, i hvilket tilfælde et personligt lån - med renter, der har tendens til at være lavere og / eller fast - sandsynligvis er den billigere mulighed.

Men hvis det personlige lån skal sikres, er du muligvis ikke behagelig at pantsætte aktiver som sikkerhed. Kreditkortgæld er ikke sikret, og hvis du standarder det, er det usandsynligt, at kortudstederen vil sagsøge dig og komme efter dine aktiver. Det ændrer sig, når du åbner et sikret personligt lån; Virksomheden kan tage aktivet for at inddrive sit lån, hvis du ikke kan foretage betalingerne.

Hvor man skal se

Hvis du konsulterer konsultationer med et kreditkortsammenligningswebsted, skal du være opmærksom på, at disse websteder typisk får henvisningsgebyrer fra kreditkortselskaberne, når en kunde ansøger om et kort gennem webstedets tilknyttede link og er godkendt. Tag alle placeringer med et saltkorn. Nogle kreditkortselskaber har også påvirket de oplysninger, som websteder sender om deres kort på en måde, der betyder, at du muligvis ikke får et nøjagtigt billede af et korts omkostninger. Sørg for at læse det fine skrift på kreditorens websted, før du ansøger om et kort.

Consumer Financial Protection Bureau tilbyder en nyttig guide til, hvordan man kan shoppe rundt på udstedersteder for at finde et kort, der matcher dine behov.

Bundlinjen

Overførsel af en kreditkortsaldo skal være et værktøj til at hjælpe dig med at komme ud af gælden hurtigere og bruge mindre penge på renter uden at pådrage sig gebyrer eller skade din kreditrapport. Hvis du forstår det fine skrift, der skitserer vilkårene (nogle gange er disse erklæringer ikke engang i selve kreditkortudbuddet, men andre steder på kreditkortudstederens websted, f.eks. I et hjælpeforum, ofte stillede spørgsmål eller kundeserviceareal), skal du foretage matematikken før du ansøger for at sikre dig, at du kommer foran, og opret en tilbagebetalingsplan, du kan holde fast ved, at gribe et 0% rente-tilbud på et nyt kort kan være et klogt træk.

Du kan dog overveje at behandle denne overførsel som et lån: Brug ikke kortet til ethvert køb, før du har betalt resten af ​​overførslen fuldstændigt. Hvis du vil være i stand til at bruge med det, så prøv at finde et kreditkort, der tilbyder en 0% indledende april i det samme antal måneder på både balanceoverførsler og nye køb.