Hvem er Charles Schwabs vigtigste konkurrenter?

Charles Schwab er et selskab med finansielle tjenester, der opererer gennem forskellige datterselskaber for at levere kapitalforvaltning, rabatmægling, bankvirksomhed og rådgivning. Dens nærmeste konkurrenter inden for rabatmæglersektoren inkluderer Fidelity, TD Ameritrade, E * TRADE og Interactive Brokers. Schwabs kapitalforvaltnings- og rådgivningstjenester lægger stor vægt på større virksomheder i sektoren som Goldman Sachs. Det er gensidige fondsudbud, der i stigende grad er konkurrencedygtige på omkostninger kontra kendte spillere som Vanguard.

Key takeaways

• Charles Schwab er et af Amerikas største finansielle virksomheder med fokus på individuelle investorer.
• Virksomheden var en af ​​de første til at tilbyde rabatmæglingstjenester
• Schwab tilbyder et komplet sortiment af finansielle tjenester inklusive og produkter, herunder ETF'er og gensidige fonde.
• Schwab leverer også rådgivningstjenester og bankvirksomhed til enkeltpersoner.

Charles Schwab: Historie og økonomi

I de tidlige dage gjorde Charles Schwab et navn for sig selv som en af ​​verdens første og førende rabatmæglerservices, og dette segment er stadig en stor del af selskabets forretning. Virksomheden fortsætter med at tilbyde et komplet udvalg af mæglervirksomhedstjenester gennem sit datterselskab, Charles Schwab & Co. Det driver også Schwab Bank, en føderal sparebank i Reno, Nevada, som blev oprettet i 2003.

Schwab forvalter også sin egen linje af gensidige fonde og børshandlede fonde (ETF'er), som alle er tilgængelige for sine kunder sammen med tredjepartsudbud. Disse midler kan købes gennem en hvilken som helst af de kontotyper, som Schwab tilbyder, inklusive fuld-funktionsmæglerkonti, individuelle pensionskonti (IRA) eller dets 529 college-opsparingskonti. Schwab betjener kunder over telefonen, online eller i et af de 365 fysiske filialer.

Schwab ekspanderede aggressivt til kapitalstyring og investeringsrådgivning. Pr. 31. august 2019 havde Schwab $ 3, 7 billioner i klientens aktiver under forvaltning. Det har også 12, 1 millioner aktive mæglerkonti, 1, 7 millioner erhvervsdrivende pensionsdeltagere og 1, 4 millioner bankkonti. I 2018 tjente Schwab 4, 5 mia. Dollars i driftsindtægter på 10, 99 mia. Dollars i omsætning.

Den 3. oktober 2019 meddelte Schwab, at det ikke længere vil opkræve handelsprovisioner for aktier og ETF'er i USA

Virksomhedens nærmeste konkurrenter inden for rabatmæglersektoren er Fidelity, E * TRADE og TD Ameritrade. Den 3. oktober 2019 meddelte Schwab, at det ikke længere vil opkræve handelsprovisioner for aktier og ETF'er i USA, som tegnede sig for $ 80- $ 100 millioner i årlige indtægter. E * TRADE, TD Ameritrade og Ally Financial fulgte efter.

Aktiver under forvaltning

Schwab fører også sine konkurrenter i samlede klientaktiver under forvaltning (AUM). Ved udgangen af ​​2018 forvaltede Schwab over $ 3, 25 billioner i klientaktiver, mens T. Rowe Price kun havde $ 1, 03 billioner i klientaktiver og TD Ameritrade $ 1, 3 billioner i klientaktiver under forvaltning.

Schwabs udvidelse til yderligere markedssektorer betyder, at den vil møde stigende konkurrence fra etablerede større aktører, herunder investeringsbankfirmaer som Goldman Sachs.

Goldman Sachs 'markedskapital den 1. oktober 2019 var 73, 3 milliarder dollars, betydeligt mere end Schwabs 50 milliarder dollars i samme tidsperiode. Samtidig havde Goldman Sachs for 2. kvartal 2018 lidt over $ 1, 54 billioner i aktiver under forvaltning, omtrent halvdelen af ​​Schwabs $ 3, 25 billioner AUM. Mens Goldman ikke tilbyder rabatmæglingstjenester, konkurrerer den med Schwab inden for bank- og rådgivningstjenester.

Gensidige fonde og ETF'er

Schwab-klienter har adgang til 175 kommissionsfri ETF'er og mere end 3.500 OneSource-gensidige fonde, som ikke har nogen belastning og ingen transaktionsgebyrer. Til sammenligning tilbyder TD Ameritrade 296 provisionfrie ETF-tilbud og adgang til mere end 11.000 gensidige fonde, hvoraf næsten 2.000 ikke har transaktionsgebyr og ingen belastning. I mellemtiden tilbyder Fidelity mere end 10.000 gensidige fonde, hvoraf 3.375 har intet transaktionsgebyr, og mange af dem har ingen belastning. Fidelity-forhandlere har også adgang til 84 kommissionsfri ETF'er. Ally Invest tilbyder 8.095 gensidige fonde til nye investorer. Af dem har 1.672 fonde ingen belastning. Derudover får kunder, der foretager 30 eller flere handler i et kvartal, deres handelsprovision nedsat til $ 3, 95 for aktie- og ETF-handler og kun 50 cent for optionskontrakter.

Schwabs ETF-tilbud er også meget konkurrencedygtige med hensyn til administrationsgebyr og omkostningsforhold, med indeksfonde, der matcher eller overskrider Vanguard og Fidelity.

Forskning

Gennem Schwab får kunder adgang til gratis aktierapporter fra Morningstar, S&P Capital IQ, Thomson Reuters, Credit Suisse og andre. Fidelity tilbyder også en række forskningsværktøjer med forskning i høj kvalitet. Men TD Ameritrade tilbyder det største udvalg af uafhængig tredjeparts investeringsundersøgelse fra 13 samlede virksomheder (Standard & Poor's, Morningstar, Jaywalk, TheStreet osv.)

Hvad angår kortlægning, kan Ally Invests hjemmeside prale af et godt tilbud. Øvre og nedre tekniske indikatorer kan føjes til et diagram sammen med virksomhedsbegivenheder, såsom opdeling, indtjening og udbytte. Der kan sammenlignes med lagre, indekser og råvarer - en sjælden funktion. Kunder har deres valg af grafstilarter, der inkluderer bjerg-, OHLC-søjler og lysestager.

Kunde service

Schwab-kunder kan få support via et online chat-system, telefon, fax eller e-mail. Telefontjenesten er bemandet 24 timer i døgnet, 7 dage om ugen, og repræsentanterne er typisk godt trænet.