Rollover kredit
En rollover-kredit er betaling af renter for en Forex-erhvervsdrivende, der har en lang position på et valutapar over natten. En overnatningsposition er en, der ikke lukker samme dag og stadig er åben fra kl. 17:00 EST. Valutahandler sker parvis, hvor en erhvervsdrivende køber en valuta med en anden. 17:00 betaler den erhvervsdrivendes konto enten eller tjener han renter for hver position afhængig af de to valutares underliggende renter.
Vigtige takeaways
- En udenlandsk valuta (FX) erhvervsdrivende modtager en rollover-kredit, når de har en åben position i en valutahandel på grund af forskellen i rentesatserne for de to valutaer.
- Mæglere anvender automatisk rollover-kreditter eller -debitering på de erhvervsdrivendes konti. Nogle investorer drager fordel af dette aspekt af valutahandel og forsøger at øge deres afkast ved at tjene renter med rollover-kreditter.
Forståelse af en rollover-kredit
En udenlandsk valuta (FX) erhvervsdrivende modtager en rollover-kredit, når de har en åben position i en valutahandel på grund af forskellen i rentesatserne for de to valutaer. Hvis renten på valutaparet, der holdes på den lange side af handelen, er højere end renten på den korte sidevaluta, modtager den erhvervsdrivende en rollover-kredit baseret på forskellen i rentesatserne forbundet med valutaparet.
I forex betyder en rollover, at en position udvides i slutningen af handelsdagen uden at afvikle. Omlægninger kan være kredit eller debitering til den erhvervsdrivendes konti, afhængigt af hvilken side af handelen de har natten over.
FX-baggrund for rollover-kreditter
Forex handler handler om at låne et lands valuta til at købe et andet lands valuta, generelt til de rentesatser, der er fastlagt af centralbankerne, der udsteder valutaen. For handler, der afholdes natten over, skylder sælgeren af en valuta renter til køberen af valutaen ved afvikling af handelen.
For erhvervsdrivende rulles de fleste positioner dagligt indtil de lukker ud eller sætter sig ned. Da valutamarkeder handler 24 timer i døgnet, fem dage om ugen, valgte de vilkårligt kl. 17.00 EST for at være slutningen af en handelsdag. Derfor er enhver handel, der forbliver åben mellem 17:00 og 17:01, underlagt en rollover-kredit eller debitering. Valutamarkedet håndterer weekender ved at tilføje yderligere to dage til rollover beløb til de handler, der holdes åbent kl. 17.00 onsdag. Ekstra rollovers forekommer typisk også to arbejdsdage før større helligdage.
Sådan foregår kreditter
Handler mellem to valutaer med forskellige renter og relativt stabile valutakurser er kendt som transporter, der er foretaget i håb om at høste rollover-kreditter, der overskrider eventuelle tab som følge af udsving i valutakurser. Hvis rentesatserne er de samme i begge valutaer, annulleres rollover-kredit på begge sider af handelen. Hvor kurserne er forskellige, tjener den erhvervsdrivende imidlertid enten en kredit eller en debitering på valutaparets handelsoverførsel.
- Forhandlere, der sælger eller har en kort position i valutaen med lavere rente, betaler indehaveren af den lange position, hvis dens kurs var højere.
- Hvis renten for den lange valuta falder og bliver mindre end den korte valuta, skyldes den erhvervsdrivende forskellen i renten til kortpositionindehaveren.
Mæglere anvender automatisk rollover-kreditter eller -debitering på de erhvervsdrivendes konti. Nogle investorer drager fordel af dette aspekt af valutahandel og forsøger at øge deres afkast ved at tjene renter med rollover-kreditter.
Eksempel på en rollover-kredit
En investor, der ønsker at tjene penge via en rollover-kredit, vil se efter et valutapar, hvor renten på den valuta, som den erhvervsdrivende ejer, er højere end renten på valutaen i den anden ende af handelen.
For eksempel vil en erhvervsdrivende, der køber en USD / JPY-handel, købe amerikanske dollars (USD) og sælge japansk yen (JPY). Hvis den amerikanske dollars rente var 2 procent og yens rente på 0, 5 procent, ville den erhvervsdrivende modtage renter hver dag svarende til en årlig procentdel på 1, 5 procent.
Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.