Hvad rådgivere har brug for at vide om regel 3210

Regulatory Authority for Financial Industry (FINRA) Regel 3210, der erstatter den tidligere anvendte NYSE-regel 407, blev godkendt af Securities and Exchange Commission (SEC) i april 2016 og rullet ud i april 2017 for at sikre, at medlemsfirmaer, mæglere og rådgivere opretholder etiske standarder.

Dette betyder, at reglerne er ændret i investeringsbranchen, når det gælder at erklære en personlig interesse i nyåbnede konti hos andre finansielle institutioner end hvor du måtte være ansat eller registreret. I henhold til FINRA erstatter den nye regel 3210 NASD-regel 3050, inkorporerede NYSE-regler 407 og 407A og inkorporerede NYSE-regelfortolkninger 407/01 og 407/02. Her er et kig på den nye regel, og hvad det betyder for rådgivere og mæglere.

Hvad er kravene under den nye regel?

Selvom reglen muligvis er ny, er reguleringsstandarden ikke. Denne regel erstattede regel 3050, som håndhæves af National Association of Securities Dealers (NASD) samt lignende regler på New York Stock Exchange. De tidligere regler omhandlede transaktioner for eller af tilknyttede personer, mens den nye regel udvides til de eksisterende politikker.

Regel 3210 sigter mod at styre konti, der er åbnet eller oprettet af rådgivere og mæglere hos andre virksomheder end det medlemsfirma, hvor de er ansat eller registreret. Konti, som finansielle rådgivere og mæglere har hos deres arbejdsgiver, overvåges let. Den nye regel fokuserer på eksterne konti med andre mæglervirksomheder. Det kræver, at alle licensansatte meddeler investeringskonti, der afholdes hos andre finansielle institutioner. I henhold til den nye regel skal rådgivere og mæglere også underrette deres arbejdsgiver skriftligt om deres hensigt om at åbne en ny konto samt erklære alle konti, hvor de har en økonomisk eller fordelagtig interesse. (Se mere: Finansielle tilsynsmyndigheder: Hvem de er, og hvad de gør .)

Alle ansatte skal nu erklære forsæt og indhente forudgående skriftligt samtykke fra deres arbejdsgiver, hvis de ønsker at åbne eller opretholde en investeringskonto på et andet finansieringsinstitut, hvor værdipapirtransaktioner finder sted, og medarbejderen har en gavnlig interesse i åbning og vedligeholdelse af kontoen . Rådgivere og mæglere er også forpligtet til at underrette deres arbejdsgiver skriftligt om alle konti, der er åbnet af tilknyttede personer med andre finansielle institutioner bortset fra deres arbejdsgiver. Tilhørende personer inkluderer personer, der er knyttet til den ansatte, som ægtefæller, børn og andre familiemedlemmer. (Se mere: Etiske standarder, du bør forvente af finansielle rådgivere .)

Hvad betyder regel 3210 for rådgivere og mæglere?

Den nye regel fungerer i kombination med standard transaktionsgennemgang og efterforskningspraksis (i henhold til eksisterende FINRA-regel 3110). FINRA-medlemsfirmaer er allerede ansvarlige for håndtering af interessekonflikter i deres virksomheder og opretholdelse af tilsyn med konti i overensstemmelse med de eksisterende FINRA-regler.

På ethvert givet tidspunkt kan medlemsvirksomheder anmode om, at medarbejderne leverer kopier af kontodokumentation, såsom transaktionsbekræftelse og kontoudtog. Derfor skal rådgivere og mæglere føre journal over alle kontooplysninger og transaktioner.

Det er ikke kun nyetablerede konti, der reguleres under den nye regel. Hvis en medarbejder har eksisterende konti og bliver en ny medarbejder hos et medlemsfirma, skal de erklære sådanne konti. Inden for 30 kalenderdage efter, at han blev ansat i et FINRA-medlemsfirma, skal medarbejderen få skriftligt samtykke fra deres arbejdsgiver til at føre regnskaberne. Den nye medarbejder er også forpligtet til at underrette den finansielle institution, hvor regnskaberne er afholdt om deres nye forening og ansættelse i medlemsfirmaet.

(For relateret læsning, se: DOL Fiduciary Regel forklaret fra 10. april 2017. )