Ønsker du at skære markedseksponering? Prøv disse ETF'er

I tider med markedsproblemer leder investorer efter måder at begrænse deres eksponering på uden at give afkald på fuldstændigt. Mens man kunne vælge almindelige kontanter, er den reelle kontante sats negativ; med inflationen skåret væk til en værdi, falder en likvide beholdning faktisk i værdien over tid. Langt bedre end at vælge kontanter i disse situationer, antyder Forbes, er nogen af ​​flere børshandlede fonde (ETF'er) designet til at være stabile udbydere af moderat afkast. Valg af en eller flere af disse fonde giver investorer mulighed for at reducere markedseksponeringen, mens de stadig nyder et rimeligt afkast.

Det er vigtigt at bemærke, at selvom ETF'erne nedenfor generelt er designet til at være stabile, er ingen investering helt sikker. Heldigvis er disse ETF'er med solide sponsorer og likviditet såvel som store porteføljer blandt de mest stabile og sikre muligheder, som en investor har, når det er tid til at flygte fra markedets volatilitet. (Se også: Investeringsstrategier for flygtige markeder .)

iShares 1-3 Treasury Obligations ETF (SHY)

IShares 1-3 Treasury Obligations ETF er et fremragende valg for forsigtige investorer. Med ca. 14 milliarder dollars amerikanske statsobligationer og obligationer, der forfalder mellem et og tre år, nyder denne ETF en usædvanlig likviditet. BlackRock, Inc. (BLK) iShares-linjen er en af ​​de bedst etablerede og stærkeste ETF-udbydere i erhvervslivet. For investorer, der er bekymrede for renten, er det værd at bemærke, at SHY's værdi falder, når renten stiger. Dette er et resultat af, at alle dens beholdninger er instrumenter med fast rente. På den anden side er SHYs aktiver alle understøttet af den amerikanske regerings fulde tro og kredit. (Se mere: Top 4 Treasurys ETF'er for mere ).

iShares kortvarig erhvervsobligation ETF (IGSB)

Ligesom SHY er iShares Short-Term Corporate Bond ETF også grundlagt i instrumenter med fast rente med løbetid mellem et og tre år. Mens SHY fokuserer på amerikanske statsobligationer, består IGSB dog primært af værdipapirer. Det betyder, at selv om værdien også falder, når kurserne stiger, ligesom SKY, har den en tendens til at holde aktiver, der betaler højere rater. IGSB var tidligere iShares 1-3 års kreditobligation ETF (CSJ), der fokuserede på obligationer med løbetider op til tre år. Fonden sporer nu ICE BofAML 1-5 års amerikansk selskabsindeks, som tillader obligationer med løbetid på op til fem år, ifølge ETF Strategi.

iShares Floating Rate Bond ETF (FLOT)

En tredje iShares ETF, Floating Rate Bond ETF (FLOT), slutter sig til SHY og IGSB på listen over stabile produkter. Med 10 milliarder dollars i værdipapirer med variabel kurs, primært udstedt af virksomheder og med en gennemsnitlig løbetid på cirka to år, ser FLOT normalt dens værdi stige sammen med renter. Det nyder også høj likviditet. (Se også: Er det tid til at købe obligationer med variabel rente? )

SPDR-portefølje Kortvarig erhvervsobligation ETF (SPSB)

State Street's SPDR Portfolio Short Term Corporate Bond ETF (SPSB) har erhvervsobligationer, der forfalder mellem et og tre år, ligesom CSJ. Uden statsgaranterede obligationer i kurven på $ 4 milliarder, har SPSB imidlertid generelt et højere afkast end dets rival. Bagsiden af ​​dette er, at SPSB også er noget mere ustabil end de andre ETF'er på denne liste.

Den bedste tilgang for investorer, der ønsker at beskytte sig mod hårde markeder ved at investere i disse ETF'er, er måske at kombinere dem. Før omlægningen af ​​CSJ til IGSB fandt Forbes, at en blanding af 65% FLOT, 10% SHY, 15% CSJ og 10% SPSB skabte den bedste kombination af volatilitet, højt afkast og lave træk i en periode på ca. syv år . Heldigvis for investorer, der ville undgå markedets galskab, var ulemper og volatilitet ubetydelig med denne allokering. Selvom afkastet var moderat (hvilket kan forventes, i betragtning af disse ETF'ers mål og deres beholdning), steg afkastene, da renten steg.

Det betyder ikke, at denne nøjagtige blanding af disse fire ETF'er nødvendigvis vil give det stærkeste afkast fremadrettet; det ville nødvendigvis være anderledes, fordi CSJ er blevet IGSB. Bestemt, hvis renten stiger, kan der være berettigelse til at øge andelen af ​​FLOT i blandingen, f.eks. Og det er vigtigt for investorerne at være opmærksomme på, at ETF'er også kan komme med likviditetsproblemer. Hvis virksomhedsobligationer spredes bort på grund af markedsskift, kan en af ​​disse ETF'er, der fokuserer på dette område, opleve problemer. (For yderligere læsning, se: Obligations ETF'er: Et levedygtigt alternativ .)