Brochureregel
Brochurereglen er et krav i henhold til Investment Advisers Act fra 1940, der kræver, at investeringsrådgivere afgiver en skriftlig oplysningserklæring til deres klienter. Reglen, officielt kendt som regel 204-3, gælder for alle føderalt registrerede investeringsrådgivere og specificerer tidspunkter under den rådgivende proces, hvor de skal levere materialerne.
BREAKING NED Brochureregel
Den amerikanske værdipapirudvekslingskommission specificerer to måder, hvorpå en rådgiver kan tilfredsstille brochurereglen:
1) Rådgiveren kan give en sådan videregivelse ved at give klienten form ADV del 2A (brochure) og del 2B (brochuretilskud).
2) Rådgiveren kan levere en faktisk brochure, der indeholder de samme oplysninger, der findes i Form ADV Del 2A og 2B.
Hvad er inkluderet i brochuren
Dokumentet skal indeholde følgende oplysninger:
- Rådgiverens baggrundsoplysninger
- Tilgængelige tjenester og gebyrer for disse tjenester, inklusive tilgængelige rabatter
- Videregivelse af enhver kompensation modtaget fra tredjepart (såsom provision eller henvisningsgebyrer)
- Om rådgiveren udøver skøn over klientmidler
- Typer af klienter, hvortil der ydes rådgivningstjenester, inklusive et minimum af dollarbeløb på aktiver, der skal administreres
- Videregivelse af tilknytning til en mægler-forhandler
- Enhver væsentlig juridisk eller disciplinær handling, der har fundet sted inden for de sidste 10 år
- Eventuelle økonomiske forhold hos rådgiveren (f.eks. Konkurs), der kan forringe dens evne til at opfylde klientforpligtelser, skal også oplyses, hvis rådgiveren:
- Har skøn over klientkonti
- Har forældremyndighed over klientpenge eller værdipapirer
- Kræver forskud på mere end $ 500 i gebyrer, mere end seks måneder i forvejen
Hvem skal modtage en brochure
I brochurregeln hedder det, at de krævede oplysninger skal gives til nye kunder mindst 48 timer, inden de indgår en rådgivende kontrakt. Rådgivere skal give eksisterende kunder en ny brochure hvert år. Manglende levering af brochuren betragtes som svigagtig opførsel.
Undtagelser fra brochurereglen
SEC-registrerede rådgivere er ikke forpligtet til at levere en brochure til hverken (i) klienter, der er SEC-registrerede investeringsselskaber eller forretningsudviklingsselskaber; eller (ii) kunder, der kun modtager upersonlig investeringsrådgivning fra rådgiveren, og som betaler rådgiveren mindre end $ 500 pr. år.
En SEC-registreret rådgiver er ikke forpligtet til at levere et brochuretilskud til en klient (i), som det ikke er påkrævet at levere en brochure, (ii) der kun modtager upersonlig investeringsrådgivning, eller til (iii) visse officerer og ansatte hos rådgiveren selv.
Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.