408 (k) Plan vs. 401 (k) Plan: Hvad er forskellen?

Både 408 (k) og 401 (k) henviser til sektioner i den interne indtægtskode, der skitserer arbejdsgiver sponsorerede pensionsplaner. Begge indeholder retningslinjer, der giver de ansatte mulighed for at afsætte en del af deres løncheck, før skat udtages for at blive investeret på en særlig konto beregnet til pension. Det er her disse to alfanumeriske koder adskiller sig. Mens 401 (k) er blevet synonymt med et bredt tilgængeligt pensionsopsparingskøretøj, opstiller 408 (k) retningslinjerne for, hvad der mere er kendt som den forenklede medarbejderpension eller SEP IRA.

Key takeaways

• 408 (k) s og 401 (k) er begge pensionsopsparingsplaner, som arbejdsgivere kan tilbyde ansatte.
• 401 (k) er den mest almindelige type plan.
• Det vigtigste, der adskiller SEP IRA fra 401 (k) er, at det kun er tilgængeligt for virksomheder med 25 ansatte eller færre.
• I modsætning til en 401 (k) er medarbejderbidrag ikke tilladt som en del af SEP-bidragsgrænser.

408 (k)

I henhold til IRS "blev SEP'er autoriseret af Kongressen i 1978 til at give arbejdsgiverne en enklere, mindre kompliceret måde at yde pensionsydelser til sig selv og deres ansatte. Afsnit 408 (k) (1) i den interne indtægtskode definerer en SEP som en individuel pensionskonto eller individuel pensioneringsrente med hensyn til visse krav til deltagelse, bidrag, diskrimination og tilbagetrækning, der er opfyldt. "

SEP IRA'er kan bidrage til af arbejdsgivere, selv når medarbejderen også er arbejdsgiver. Arbejdsgivere kan yde skattemæssigt fradragsberettigede bidrag på vegne af berettigede medarbejdere - inklusive virksomhedsejeren - til deres SEP IRA'er. Arbejdsgiveren har et skattefradrag for planbidrag, der ikke overskrider den lovbestemte grænse.

401 (k)

En 401 (k) er den mest almindelige type pensionskonto, der tilbydes. Det er en kvalificeret, arbejdsgiver sponsoreret opsparingsplan. Arbejdsgivere, der tilbyder en 401 (k) -plan, kan give matchende eller ikke-valgfrie bidrag til planen på vegne af kvalificerede medarbejdere og kan også tilføje en fortjenstdelingsfunktion til planen. Indtjening i en 401 (k) -plan tilskrives skatteudskudt grundlag.

Vigtige forskelle

Det vigtigste, der adskiller SEP IRA fra 401 (k) er, at det kun er tilgængeligt for virksomheder med 25 ansatte eller færre. Her er nogle andre funktioner.

• Kun arbejdsgivere bidrager til en SEP. I modsætning til en 401 (k) er medarbejderbidrag ikke tilladt som en del af SEP-bidragsgrænser.
• Bidragsgrænser. Arbejdsgivere kan bidrage med så meget som 25% af en ansattes løn, men ikke mere end $ 56.000 (op fra $ 55.000 i 2018). Ingen indhentningsbidrag er tilladt, da SEP IRA'er kun finansieres med arbejdsgiverbidrag.
• Separate, personlige IRA-bidrag. Hvis din virksomheds SEP IRA-plan tillader det, kan medarbejdere yde deres egne IRA-bidrag til den samme konto, op til IRA-grænserne ($ 5.500 i 2018, $ 6.000 for 2019 — plus yderligere $ 1.000 for de 50 år eller ældre.)
• Minimumsindtjening for at være berettiget. Minimumskompensationsgrænsen forbliver uændret på $ 600.
• Den maksimale kompensation, der kan overvejes. Uanset hvor meget en medarbejder tjener, er den årlige kompensationsgrænse, der kan overvejes ved bestemmelse af bidrag til en SEP IRA, ifølge IRS $ 280.000 i 2019, op fra $ 275.000 i 2018.
• Bidrag beskattes ikke. Som med en 401 (k), beskattes arbejdsgiverbidrag til dine planer i § 408 (k) ikke.
• Hvem kan have en. Ansatte i virksomheder med 25 ansatte eller derunder. Mennesker, der er selvstændige, som normalt ikke har adgang til en pensionsplan.
• Bidrag kan være fradragsberettiget. Selvstændige med SEP IRA kan trække omkostningerne ved et bestemt beløb af personlige bidrag til deres pensionskasser fra deres indkomst.
• Arbejdsgiverbidrag under en SEP IRA skal være ens. Det betyder, at hver støtteberettiget medarbejder skal få den samme procentdel af deres løn, der er bidraget til planen.
• Bidragsfrister følger IRA's frister. F.eks. Kan 2018-bidrag til en SEP IRA ydes indtil 15. april 2019 eller indtil oktober med en arkiveringsforlængelse. Med en 401 (k) er fristen kalenderåret.
• Medarbejdere, ikke arbejdsgivere, administrerer en SEP-konto. Generelt er 401 (k) planer lidt mere komplekse end SEP'er, med mange investeringsmuligheder, der er oprettet af arbejdsgiveren, herunder gensidige fonde, der indeholder aktier, obligationer og råvarer. Med en SEP IRA indstiller arbejdsgiveren ikke investeringsmuligheder. I stedet administrerer medarbejderen SEP IRA alene og vælger deres egne investeringer. Arbejdsgivere lægger i det væsentlige penge (ikke fast ejendom, som er forbudt) på individuelle medarbejderes individuelle pensionskonti (IRA). Dette sparer arbejdsgiveren fra at betale administrationsomkostninger, som de ville gøre for 401 (k) ledelse.
• Straffe for tidlig tilbagetrækning. Begge kontotyper er utilgængelige uden straf, indtil kontohaveren når den kvalificerede alder på 59½.