Låseperiode
HVAD ER LåseperiodeLåseperiode henviser til et tidsvindue, typisk 30 eller 60 dage, hvor et pantelån skal holde et specifikt lånetilbud åbent for en låntager. I denne periode forbereder låntager sig til lukning, og långiveren behandler låneansøgningen.
BREAKING NED Låseperiode
En låseperiode giver låntageren tryghed i beskyttelsen mod stigende renter, mens långiveren behandler låneansøgningen. Behandlingstider varierer afhængigt af jurisdiktion, men låsens længde bør omtrent afspejle lokale gennemsnitlige godkendelsesperioder. I løbet af den tid kan satserne stige eller falde.
Hvis renterne stiger i låseperioden, skal låntageren beskyttes mod renterisiko, sandsynligheden for rentesvingninger. En mindre opadgående bevægelse i den primære rente kan koste en ubeskyttet låntager tusinder af dollars i løbet af et lån. I tilfælde af en refinansiering for at undgå afskærmning er risikoen endnu større - et opadgående antal priser kan betyde at miste et hjem, hvis det betyder, at långiveren føler, at låntager ikke længere har råd til et lån.
Hvis satserne falder i låseperioden, kan låslåsen tilbyde optioner, der er gavnlige for låntageren. En float-down bestemmelse giver låntageren mulighed for at låse i en lavere sats. Hvis låseaftalen ikke indeholder en float-down, kan låntageren beslutte, at det er omkostningseffektivt at omskrive lånet helt.
Sikkerheden ved en låseperiode koster normalt en pris. Långivere opkræver et gebyr for både låsen i sig selv og float-down-bestemmelsen. For at evaluere deres muligheder skal låntager vurdere deres eksponering for renterisiko.
Kortere kontra længere låseperioder
En anden vigtig overvejelse for låntageren er, hvor længe en låseperiode de skal søge. Ligesom lånelåsen og float-down-bestemmelsen vil en længere låsperiode sandsynligvis resultere i et højere gebyr end en kortere periode.
En længere låseperiode mellem 45 og 90 dage giver større beskyttelse. Generelt vil imidlertid en långiver ikke tilbyde en så attraktiv rente over en forlænget låsperiode. Hvis parterne ikke er i stand til at lukke lånet i denne periode, kan långiveren være uvillig til at udvide et andet låsetilbud til en sats, der er attraktiv for låntageren.
En kortere låseperiode, fra en uge til 45 dage, vil normalt indeholde en lavere garanteret rente og muligvis lavere gebyrer. Mange långivere opkræver overhovedet ingen gebyrer for en låseperiode på mindre end 60 dage. Hvis långiver ikke er i stand til at godkende ansøgningen i løbet af låseperioden, vil låntageren imidlertid igen blive udsat for renterisiko.
Låseperioder involverer flere vigtige variabler, og en låntager skal være opmærksom på de afvejninger, der opstår, når der foretages ændringer. Generelt er det et værdifuldt værktøj for låntageren og et værd at forfølge.