Bank Stress Test
En bankstresstest er en analyse udført under hypotetiske ugunstige økonomiske scenarier, såsom en dyb recession eller krise på finansmarkedet, designet til at afgøre, om en bank har kapital nok til at modstå virkningen af ugunstig økonomisk udvikling. I USA er banker med 50 milliarder dollars eller mere i aktiver forpligtet til at gennemgå interne stresstest udført af deres egne risikostyringsteam såvel som af Federal Reserve.
Bankstresstest blev vidt udbredt efter den globale finanskrise i 2007-2009, den værste i årtier. Den efterfølgende store recession efterlod mange banker og finansieringsinstitutter kraftigt underkapitaliseret eller afslørede deres sårbarhed over for markedsulykker og økonomiske tilbageslag. Som et resultat udvidede de føderale og finansielle myndigheder kraftigt de lovgivningsmæssige rapporteringskrav til at fokusere på tilstrækkeligheden af kapitalreserver og interne strategier for styring af kapital. Banker skal regelmæssigt bestemme deres solvens og dokumentere den.
Key takeaways
- En bankstresstest er en analyse for at bestemme, om en bank har kapital nok til at modstå en økonomisk eller finansiel krise ved hjælp af et computersimuleret scenario.
- Bankstresstest blev vidt udført efter den globale finansielle krise i 2007-2009.
- Føderale og internationale finansielle myndigheder kræver, at alle banker af en bestemt størrelse regelmæssigt gennemfører stresstest og rapporterer resultaterne.
- Banker, der mislykkes i deres stresstest, skal tage skridt til at bevare eller opbygge deres kapitalreserver.
Sådan fungerer en bankstresstest
For at bestemme bankernes økonomiske helbred i krisesituationer fokuserer stresstest på et par nøgleområder, såsom kreditrisiko, markedsrisiko og likviditetsrisiko. Ved hjælp af computersimuleringer oprettes hypotetiske kriser ved hjælp af forskellige kriterier fra Federal Reserve og International Monetary Fund (IMF). Den Europæiske Centralbank (ECB) har også strenge krav til stresstestning, der dækker ca. 70% af bankinstitutionerne i hele euroområdet. Virksomhedsdrevne stresstest udføres på halvårlig basis og falder ind under strenge rapporteringsfrister.
Alle stresstest inkluderer et fælles sæt scenarier, nogle værre end andre, for banker at opleve. En hypotetisk situation kan involvere en specifik katastrofe et bestemt sted - en caribisk orkan eller krig i Nordafrika. Eller det kan involvere, at alt det følgende sker på samme tid: en arbejdsløshedsprocent på 10%, et generelt fald i lagrene og et 30% dybde i boligpriserne.
Historiske scenarier findes også, baseret på virkelige kriser i fortiden: Den store depression, 1999-2000-sprængningen af tech-boblen, subprime-pantesmeltningen i 2007.
Bankerne bruger derefter de næste ni kvartaler af de forventede finansielle poster til at afgøre, om de har kapital nok til at klare det gennem krisen.
I 2011 indførte USA forordninger, der krævede banker til at foretage en omfattende kapitalanalyse og gennemgang (CCAR), som inkluderer kørsel af forskellige stresstestscenarier.
Virkningen af en bankstresstest
Hovedmålet med en stresstest er at se, om en bank har kapital til at styre sig selv i svære tider. Banker, der gennemgår stresstest, skal offentliggøre deres resultater. Disse resultater frigives derefter til offentligheden for at vise, hvordan banken ville håndtere en større økonomisk krise eller en økonomisk katastrofe.
Forordninger kræver, at virksomheder, der ikke består stresstest, skal nedskære deres udbytte og dele tilbagekøb for at bevare eller opbygge deres kapitalreserver. Det er klart, banker, der mislykkes, stresstest ser dårligt ud for offentligheden. Selv prestigefyldte institutioner kan snuble: Santander og Deutsche Bank, for eksempel, har mislykket stresstest flere gange.
Nogle gange får banker en betinget bestilling af en stresstest. Det betyder, at en bank kom tæt på at mislykkes og risikerer at kunne foretage yderligere distributioner i fremtiden. Banker, der passerer på betinget grundlag, skal indsende en handlingsplan igen.
Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.