Hvad er mikrolending, og hvordan fungerer det?

Peer-to-peer-økonomien har revolutioneret måden, hvorpå folk gør forretninger, og den finansielle sektor har set nogle imponerende fremskridt, der udnytter P2P-applikationer. En af de mest anvendte sådanne applikationer er mikroudlån eller mikrokredit. Mikrolån er små lån, der udstedes af enkeltpersoner snarere end banker eller kreditforeninger. Disse lån kan udstedes af en enkeltperson eller aggregeres på tværs af et antal individer, der hver bidrager med en del af det samlede beløb. ( Se også: Økonomiske grundlæggende om delingsøkonomien .)

Ofte gives mikrolån til mennesker i tredjelande, hvor traditionel finansiering ikke er tilgængelig, for at hjælpe dem med at starte små virksomheder. Långivere modtager renter på deres lån og tilbagebetaling af hovedstol, når lånet er modnet. Da låntagernes kredit kan være ganske lav og risikoen for misligholdelse højt, er mikrolån over markedsrenter, der gør dem lokkende for nogle investorer.

Mikrolending risiko og belønning

Mikrolending er blevet lettet af stigningen på internettet og den verdensomspændende samtrafik, det bringer. Mennesker, der ønsker at bruge deres opsparing til udlån, og dem, der søger at låne, kan finde hinanden online og handle.

Kreditvurderingen af ​​låntagere beregnes ved hjælp af data (herunder hvorvidt låntageren ejer et hjem eller ej), en kreditcheck eller baggrundskontrol og tilbagebetalingshistorik, hvis låntageren har deltaget i mikrolån i fortiden. Selv dem med fremragende kredit score kan forvente at betale lidt mere end traditionel kredit. Som et resultat kan långivere opnå et bedre afkast end ved traditionel opsparing eller cd'er. ( Se også: Mikrofinans: Hvad det er, og hvordan man involveres .)

Fordi disse lån typisk ikke er bakket op af nogen form for sikkerhed, hvis en låntager misligholder, kan långiveren forvente, at lidt eller intet skal inddrives. På Prosper.com kan den bedst egnede låntager forvente at betale mindst 6% årligt på et lån, og den risikofyldtste låntager betaler en rente på op til 31, 9%. Hvis en investor mener, at 6% for et forholdsvis sikkert lån er risikoen værd, kan lånet give et større udbytte sammenlignet med andre former for udlån.

På grund af den iboende risiko for en enkelt mikrolån investerer långivere ofte kun et lille beløb pr. Lån, men kan finansiere en portefølje på mange snesevis af mikrolån. Derfor kan enhver låntager finde ud af, at deres lån finansieres af et stort antal långivere, der hver bidrager med en lille procentdel af det samlede beløb. Ved at sprede risikoen på en bred vifte af lån med forskellige kreditkvaliteter og andre attributter, kan långivere sikre, end selv hvis et eller to lån er misligholdt, vil deres porteføljer ikke blive udslettet.

Långivere af mikrolån er typisk individer, da professionelle investorer og finansielle institutioner finder risikoen langt opvejer belønningen. Som et resultat er de fleste mikrolån peer to peer i den reneste forstand. ( Se mere: Peer-to-peer-udlån bryder ned økonomiske grænser .)

Microlenders brugere

Mikrolån kan tjene et af to hovedformål. Den første er at hjælpe de fattige i tredjelande med at starte små virksomheder. Långiverne er enkeltpersoner, der pantsætter et vist beløb til at låne ud til en fortjenstfuld iværksætter i et andet land.

Virksomheder som Kiva administrerer mikrolån til disse humanitære formål. Låntagere vil beskrive den type forretning, de ønsker at starte, hvordan den fungerer, og præsentere en forretningsplan, der beskriver den daglige drift. Låntagere vil ofte også indeholde en personlig historie og en kort biografi. (F eller mere, se: Forbedr din karma med mikrolending. )

Det andet formål er at låne til enkeltpersoner i udviklede lande, der kan have dårlig kredit og ikke kan opnå kredit fra banker, eller som forsøger at låne små mængder penge, der er under de beløb, som en bank kræver. Lending Club og Prosper er to virksomheder, der administrerer peer-to-peer mikrolån til disse formål. En låntager kan søge finansiering af et hvilket som helst antal grunde, der gøres eksplicit for potentielle långivere. Hvis långiver ikke har tillid til låntageren, vælger de ikke at finansiere det særlige lån. I nogle tilfælde er lån muligvis ikke fuldt ud finansieret, fordi de ikke kan tiltrække nok långivere til at bidrage.

Indtil videre er mere end $ 3 milliarder lånt på mikrolånesiden Prosper og næsten 8 milliarder dollars gennem Lending Club. Disse virksomheder tjener typisk et overskud ved at opkræve gebyrer for at stamme og opretholde lån, der derefter føjes til låntagers rente.

Bundlinjen

Microlending er en finansiel innovation, der er muliggjort af teknologi og peer-to-peer økonomi. Mennesker, der ønsker at låne penge for at tjene potentielt højt afkast, kan finansiere låntagere, der enten ikke har adgang til kredit på grund af geografi eller ikke kan få kredit fra traditionelle kilder, såsom banker eller kreditforeninger.

Mange långivere kan finansiere en enkelt mikrolån, mens andre kan sprede en investering over en portefølje af mikrolån for at diversificere deres risikoeksponering. Mikrolån har høje renter, fordi de typisk er meget mere risikable end andre former for låntagning og ikke lægger sikkerhed i tilfælde af misligholdelse.