Brug af teknisk analyse på guldmarkederne
Guld er en del af mange investorers porteføljer, da folk i vidt omfang betragter guld som en investering i sikker havn i vanskelige tider. Kortvarige forhandlere køber og sælger også guldbørshandlede fonde (ETF'er) og minedele for hurtig fortjeneste ... og tab. Handel med guld kan være en rullebane. Til tider er guldmarkedet roligt og næsten ikke i bevægelse - på andre tidspunkter ser det rasende handling.
Når du analyserer og handler guld eller guldminedele er en vigtig ting at kigge efter bekræftelse fra relaterede aktiver. Lad os undersøge, hvad dette betyder, og hvordan det kan hjælpe dig på guldmarkedet. (Se også: 8 grunde til at eje guld .)
Værktøjer til analyse af guld
Når guldpriserne stiger og falder, er der værktøjer, der hjælper med at bestemme, hvor stærk tendensen er. Dette hjælper med at tage beslutninger, der vedrører handel med mineselskabsaktier og guld- eller guld-ETF'er.
Her er flere centrale ting at se efter i en stærk guldtrendendens:
- Prisen på guld begynder at stige eller er i en trend.
- Prisen på guldminearbeholdninger målt ved en guldminearindeks som Vaneck Vectors Gold Miners ETF (GDX) stiger i et hurtigere tempo end guld.
- Prisen på juniorguldminearbeholdere, målt ved et indeks som Vaneck Vectors Junior Gold Miners ETF (GDXJ), stiger hurtigere end GDX. Med andre ord stiger de små virksomheder hurtigere end de større, mere etablerede mineselskaber.
De samme koncepter gælder for fald i guld, medmindre vi vender forventningerne. På et svagt guldmarked falder prisen på guld, guldgruvearbejderne falder mere end guld (i procent) og juniorerne falder endnu mere end de større minearbejdere. I denne artikel vil vi fokusere på trenden, da de fleste investorer ønsker at købe guld og undgå nedadgående tendenser.
Med hensyn til det første punkt har guld og mineindustrien en tendens til at bevæge sig sammen, selv om bestandene ofte foretager det første skridt. For eksempel, hvis guldpriserne er stillestående, er det som regel de bestande, der begynder at stige først, efterfulgt af guld. Når guld og bestandene stiger, er dette gunstigt for både guld og minedele. Guld bør begynde at lave højere sving og lave sving. Dette er definitionen af en uptrend. (Se mere: Introduktion til guldmarkedet for mere).
Til venstre på diagrammet begynder guld at stige og udvikler en stigning. Dette er den første ting, du skal kigge efter.
Når det drejer sig om andet punkt, bør guldminedele også for at stole på denne stigning stige. Der er to måder at kontrollere, om dette er tilfældet. Træk et diagram over et guldmineindeks ind, og kontroller, at det bevæger sig højere, eller opret et forhold på diagrammet, der sammenligner minearbejderindekset med prisen på guld. Forholdet er en mere nøjagtig måde at bestemme, om guldgruvearbejdere overgår guld, hvilket er, hvad investorerne ønsker at se for at bekræfte uptrend.
Diagrammet ovenfor er et forhold oprettet ved at dele prisen på GDX med SPDR Gold Trust (GLD). Når forholdet stiger, stiger minearbejderindekset hurtigere end prisen på guld. Dette hjælper med at bekræfte udviklingen for både minedele og guld. Når forholdet begynder at falde, betyder det, at guld overgår bestanden, hvilket ikke er typisk opførsel i en stærk rally. Derfor er forsigtighed garanteret. Da forholdet begyndte at bevæge sig lavere, guld gik lavere ikke længe efter.
Når forholdet (eller minearbejderne) bevæger sig lavere og guld bevæger sig højere, bekræfter de to markeder ikke hinanden. Dette gør det sværere at handle, fordi de opadgående bevægelser i guld ikke har lokket de handlende med minedele til at købe, og derfor er det mere sandsynligt, at flytningen i guld mislykkes. Når det er sagt, hvis minearbejderne begynder at samle, er de to i synkronisering igen, hvilket kan føre til yderligere opadgang i både minedele og guldpriser.
Som en sidste kontrol skal du sammenligne de minearbejdere med større børn. Under stærke guldudviklinger er folk villige til at træde ind og købe mindre guldfirmaer, der typisk betragtes som mere risikable, men som også er et større potentiale. Forholdet mellem juniorer / minearbejdere bør stige under en stigning. Hvis det ikke er tilfældet, kan trenden være i problemer, og guld og minedele (både yngre og større minearbejdere) kunne begynde at falde. (Se også: Strike Gold With Junior Mining .)
På diagrammet ovenfor bevæger aktierne i juniorminearbejderne sig meget hurtigere end de større mineraktiers aktiekurser. Det stigende forhold bekræfter stigningen i guld. Når forholdet begynder at nedbrydes, følger guld kort efter, hvilket også blev bekræftet af farten lavere i GDX / GLD-forholdet.
Bundlinjen
Når du handler med guld- eller minedele, skal du kigge efter minearbejdere, juniorgruvearbejdere og guld for at bekræfte hinanden. Med stigende guldpriser bør guldgruvearbejderne overgå guld med hensyn til gevinster. Dette vises ved et stigende forhold mellem miner og guld. Når forholdet begynder at falde, eller hvis minedele ikke bekræfter en stigning i guld, er det mere sandsynligt, at rally vil mislykkes og vende lavere. (For yderligere læsning, se: Hvad driver prisen for guld "> Sammenlign Investeringskonti Udbyders navn Beskrivelse Annoncør Disclosure × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.