Kortvarige investeringer
Kortvarige investeringer, også kendt som omsættelige værdipapirer eller midlertidige investeringer, er dem, der let kan konverteres til kontanter, typisk inden for 5 år. Mange kortvarige investeringer sælges eller konverteres til kontanter efter en periode på kun 3-12 måneder. Nogle almindelige eksempler på kortvarige investeringer inkluderer cd'er, pengemarkedskonti, højrenteropsparingskonti, statsobligationer og statsobligationer. Normalt er disse investeringer af høj kvalitet og meget likvide aktiver eller investeringskøretøjer.
Kortvarige investeringer kan også specifikt henvise til finansielle aktiver - af lignende art, men med et par ekstra krav - der ejes af et selskab. Optaget på en separat konto,
og anført i afsnittet med omsætningsaktiver i virksomhedsbalancen, er dette investeringer, som et selskab har foretaget, og som forventes konverteret til kontanter inden for et år.
Kortvarige investeringer
Sådan fungerer kortvarige investeringer
Målet med en kortvarig investering - både for virksomheder og for individuelle / institutionelle investorer - er at beskytte kapital, samtidig med at der skabes et afkast svarende til en statskasseindeksfond eller et andet lignende benchmark.
Virksomheder med en stærk likviditet vil have en kortvarig investeringskonto på deres balance. Som et resultat har virksomheden råd til at investere overskydende kontanter i aktier, obligationer eller likvide midler for at tjene højere renter end hvad der ville være tjent med en normal opsparingskonto.
Der er to grundlæggende krav for en virksomhed til at klassificere en investering som kortvarig. For det første skal det være flydende, ligesom en aktie noteret på en større børs, der ofte handler eller amerikanske statsobligationer. For det andet skal ledelsen have til hensigt at sælge sikkerheden inden for en relativt kort periode, såsom 12 måneder. Omsættelige gældspapirer, også kaldet "kortfristet papir", der modnes inden for et år eller mindre, såsom amerikanske statsobligationer og kommercielle papirer, tæller også som kortvarige investeringer.
Omsættelige kapitalandele inkluderer investeringer i fælles og foretrukken aktie. Omsættelige gældspapirer kan omfatte erhvervsobligationer - det vil sige obligationer udstedt af et andet selskab - men de skal også have korte løbetid og bør handles aktivt for at blive betragtet som likvide.
Key takeaways
- Kortvarige investeringer er omsættelige værdipapirer eller meget likvide aktiver designet til at give et sikkert, midlertidigt parkeringssted for overskydende kontanter.
- Kortvarige investeringer kan også henvise til beholdninger, som et selskab ejer, men har til hensigt at sælge inden for et år eller (hvis gæld) modnes inden for et år.
- Cd'er, pengemarkedskonti og statskasseveksler er almindelige typer af kortvarige investeringer med lav risiko.
Eksempler på kortvarige investeringer
Nogle almindelige kortsigtede investeringer og strategier brugt af virksomheder og individuelle investorer inkluderer:
- Indskudsbeviser (CD'er): Disse indskud tilbydes af banker og betaler typisk en højere rente, fordi de låser kontanter i en given periode. De er FDIC-forsikrede op til $ 250.000.
- Pengemarkedskonti: Afkast på disse FDIC-forsikrede konti vil slå dem på sparekonti, men kræver en minimumsinvestering. Husk, at pengemarkedskonti adskiller sig fra pengemarkedsgiftsfonde, som ikke er FDIC-forsikret.
- Skatkammer: Der er en række af disse statsudstedte obligationer, såsom sedler, regninger, sedler med variabel rente og værdipapirer med inflationsbeskyttede værdipapirer (TIPS).
- Obligationsfonde: Tilbudt af professionelle kapitalforvaltere / investeringsselskaber, disse fonde er bedre i en kortere tidsramme og kan tilbyde et bedre end gennemsnittet afkast for risikoen. Bare vær opmærksom på gebyrerne.
- Kommunale obligationer: Disse obligationer, der er udstedt af lokale, statslige eller ikke-føderale statslige agenturer, kan tilbyde højere renter og skattemæssige fordele, da de ofte er fritaget for indkomstskatter.
- Peer-to-peer-udlån (P2P): Overskydende kontanter kan sættes i spil via en af disse udlånsplatforme, der matcher låntagere til långivere.
- Roth IRAs: For enkeltpersoner kan disse køretøjer tilbyde fleksibilitet og en række investeringsmuligheder. Bidrag, men ikke gevinster, til Roth IRA'er kan trækkes tilbage når som helst uden bøde eller forfaldne skatter.
Hvis du har overskydende kontanter, kan det være mere fordelagtigt at bruge den til at afbetale gæld med højere renter end at investere den i lavrisiko, men kortvarige investeringer med lav afkast.
Virkelig eksempel på kortvarige investeringer
Den 31. marts 2018, kvartalsopgørelse, rapporterede Microsoft Corp., der havde 135 milliarder dollars kortvarige investeringer i sin balance. Den største komponent var amerikanske myndigheder og agenturspapirer, der var 108 milliarder dollars. Dette blev efterfulgt af selskabsnotater / obligationer til en værdi af $ 6, 1 mia., Udenlandske statsobligationer til en værdi af $ 4, 7 mia., Pant / aktiver med sikkerhed på 3, 8 mia. Dollars, indskudsbeviser (CD'er) var værd $ 2 mia. Og kommunale værdipapirer til $ 269 mio.
Apple Inc. havde også kortsigtede investeringer, noteret som omsættelige værdipapirer, på $ 254 mia. Pr. 31. marts 2018. De to største investeringer var erhvervsdrivende værdipapirer, der repræsenterede $ 138 mia. Dollars, og amerikanske statskasse / agenturspapirer, der var $ 62, 3 mia. Virksomhedens investering i kommercielt papir var $ 17, 4 milliarder værd, og gensidige fonde var $ 800 millioner. Apple havde også ikke-amerikanske statspapirer på 8, 2 milliarder dollars og certifikater / tidsindskud på 7, 3 milliarder dollars. Realkredit- / aktivstøttede værdipapirer var på 20 milliarder dollars og kommunale værdipapirer til $ 973 millioner, afrundede dets kortvarige investeringer.
Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.