Investeringschef
En investeringschef er en person eller organisation, der foretager investeringer i porteføljer af værdipapirer på vegne af klienter under de investeringsmål og parametre, som klienten har defineret. En investeringschef kan håndtere alle aktiviteter, der er forbundet med styring af klientporteføljer, fra dag til dag køb og salg af værdipapirer til porteføljemonitorering, transaktionsafvikling, resultatmåling og regulering og klientrapportering.
Forståelse af investeringsledere
Investeringsforvaltere kan variere i størrelse fra en- eller to-personers kontorer til store multidisciplinære virksomheder med kontorer i flere lande. Investeringsforvaltere baserer typisk de gebyrer, de opkræver til klienter, på en procentdel af klientaktiverne under forvaltning.
For eksempel betaler en person med en portefølje på 5 millioner dollars, der håndteres af en investeringschef, der opkræver 1, 5 procent årligt $ 75.000 i gebyrer pr. År. Ifølge Willis Towers Watson var de fire største investeringsforvaltningsselskaber i verden baseret på AUM fra 2016 BlackRock Inc. til $ 5, 1 billioner, The Vanguard Group på $ 4 billioner, State Street Global Advisers til $ 2, 5 billioner og Fidelity Investments til $ 2, 1 billioner .
Typer af investeringsforvaltere
Investorer skal forstå de forskellige typer investeringsforvaltere. Certificerede finansielle planlæggere udvikler typisk en holistisk finansiel plan for investorer, der tager information som indkomst, udgifter og fremtidige kontante behov i betragtning, når man planlægger en portefølje. En finansiel rådgiver er dog ofte en mægler. Porteføljeforvaltere investerer direkte investorernes kapital for at opnå et positivt investeringsafkast.
Faktorer, der skal overvejes, når du vælger en investeringschef
Investorer skal bestemme, hvilken type investeringsforvalter de har brug for. Dette afhænger sandsynligvis af, hvilket stadium de har nået i den økonomiske planlægningsproces. For eksempel kan en investor, der lige er begyndt på sin besparelsesrejse, ikke have behov for en porteføljemanagers tjenester. I stedet ville hun have det bedre med en Certificeret Financial Planner (CFP), der kan lære hende det grundlæggende i pensionsplanlægning. I modsætning hertil er en investor, der har indtægter til overs efter opsparing og ønsker at investere den i værdipapirer, bedre stillet med en porteføljemanager.
En baggrundskontrol af investeringsforvalternes faglige reguleringskvalifikationer afslører eventuelle tidligere klager og sikrer, at lederen har de nødvendige kvalifikationer og erfaring. De fleste investeringsforvaltere og fonde skitserer deres investeringsfilosofi på deres websted eller brochurer. Investorer skal afgøre, om denne filosofi (og risikoniveau) passer til deres mål.
En investeringschef skal være let tilgængelig og tage kundens specifikke behov i betragtning. Da de finansielle behov konstant ændrer sig, skal investorer føle sig godt tilpas med at nå ud til deres investeringschef med kort varsel for at tilpasse service.
Ydeevne og gebyrer
En investor skal gennemgå og evaluere en investeringsforvalteres resultater. Det er klogt af investorer at gennemgå mindst fem års investeringsafkast for at bestemme investeringsforvalternes resultater i forskellige markedsmiljøer. Det er også nyttigt at overveje deres præstation i forhold til jævnaldrende for at bestemme deres afvigelse fra standarden. Nogle websteder, såsom US News gensidig fondsrangering, giver disse oplysninger på deres websteder. Nogle eksperter er af den opfattelse, at en investeringschef skal have hud i spillet, hvilket betyder, at hendes løn skal være bundet til hendes præstation og afkast. Men det er måske ikke altid den optimale løsning, da det kan forstærke mængden af risiko, som en manager påtager sig for at opnå afkast i overensstemmelse med benchmarks.
Investorer bør overveje gebyrstrukturer, når de sammenligner investeringsledere. Investeringsadministrationsgebyrer er en funktion af investeringsklassen. Investeringsforvaltere med højere gebyrer overgår ofte dem, der har en lavere gebyrstruktur, og investorer skal være forsigtige, hvis en investeringschef har en alt for lav gebyrstruktur. Investeringsleders gebyrer og udgifter inkluderer typisk administrationsgebyrer, præstationsgebyrer, depotgebyrer og provisioner.
Key takeaways
- Investeringsledere er mennesker eller organisationer, der håndterer alle aktiviteter i forbindelse med økonomisk planlægning, investering og styring af en portefølje for enkeltpersoner eller organisationer.
- Den nødvendige investeringschef afhænger af den enkeltes specifikke behov og fase af den økonomiske planlægning. Eksperter foreslår at evaluere et antal faktorer, såsom præstation og gebyrer, før de vælger en investeringschef.
Eksempel på en investeringschef
Sheena og Greg er begge 30 år gamle og forventer deres første barn. De har nogle besparelser stablet væk, men har også andre forpligtelser, såsom pantebetalinger på deres nye hjem. De er ikke sikre på, om de tilgængelige kontanter er nok til at hjælpe dem med at planlægge for den nye ankomst. De konsulterer en certificeret finansieringsperson (CFP) for at hjælpe med at planlægge deres økonomi. CFP foreslår forskellige muligheder, såsom at lægge nogle kontanter væk i en uddannelsesfond, for at hjælpe dem med at planlægge for barnet.
Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.