Hvordan social sikkerhed fungerer for selvstændige

Når du arbejder som en medarbejder for en anden, tager denne virksomhed eller organisation socialsikringsskatter ud af din lønseddel og sender pengene til Internal Revenue Service (IRS). I 2019 er skatteprocenten for social sikring 6, 2% plus 1, 45% for sygehusforsikring (almindeligvis kendt som Medicare-skatten); så hvis din årsløn er $ 50.000, er det beløb, der vil gå til Social Security i løbet af året $ 3.100, plus $ 725 for i alt $ 3, 825.

Din arbejdsgiver matcher yderligere $ 3, 825 i løbet af året, og den rapporterer også din socialsikringsløn til regeringen. Når du går på pension, eller hvis du bliver ufør, bruger regeringen din historie med socialsikringslønninger og skattekreditter til at beregne de ydelsesbetalinger, du får.

Hvad sker der, når du er selvstændig?

Processen er lidt anderledes, hvis du er selvstændig. Du er både medarbejderen og arbejdsgiveren, så det er dit ansvar at tilbageholde social sikring fra din indtjening og bidrage med arbejdsgivers matchende del af social sikring såvel som den enkeltes del. Men i stedet for at tilbageholde socialsikringsskatter fra hver lønseddel - mange selvstændige erhvervsdrivende får ikke regelmæssige lønchecks, når alt kommer til alt - betaler du alle socialsikringsskatter på din indtjening, både dit personlige bidrag og din virksomheds bidrag, når du indgiver dit årlige føderale selvangivelse.

Skema SE, selvstændig beskatning, er det sted, hvor du rapporterer din virksomheds nettoresultat eller -tab som beregnet i skema C. Den føderale regering bruger disse oplysninger til at beregne de sociale sikringsydelser, som du senere har ret til. Selvstændig beskatning består af både den ansatte og arbejdsgiverens del af Social Security (6, 2% + 6, 2% = 12, 4%) og den ansatte og arbejdsgiverdelen af ​​Medicare (1, 45% + 1, 45% = 2, 9%), hvilket udgør den samlede selv- beskæftigelsesskattesats 15, 3%.

Det kan se ud som om du får den korte ende af pinden, fordi du er nødt til at betale både den ansatte og arbejdsgiverens del af skatten, men det er du faktisk ikke: Økonomer er enige om, at medarbejderne mister arbejdsgiverdelen af ​​det sociale Sikkerhedsskat, fordi det repræsenterer penge, som deres arbejdsgivere ellers kunne betale dem.

Selvstændige skattemæssige fradrag

I tidsplan SE multiplicerer du din virksomheds nettoresultat eller tab som beregnet i skema C med 92, 35%, før du beregner, hvor meget selvstændig erhvervsskat du skylder. Hvis din overskud i Plan C var $ 100.000, betaler du kun den samlede sammensatte arbejds- og arbejdsgiverdel på 12.4% af socialsikringsafgiften på $ 92.350. I stedet for at betale $ 12.400, betaler du $ 11.441, 40. Dette skattefradrag sparer dig $ 948, 60.

Halvdelen af ​​$ 11.441, 40 er arbejdsgiverens matchende del af socialsikringsafgiften. Det betragtes som en forretningsudgift og reducerer dit skattepligt. Det er et fradrag over linjen nederst på side 1 i formularen i det justerede bruttoindkomstafsnit, hvor det står: ”Fradragsberettiget del af selvstændig erhvervsskat. Vedhæft plan SE. ”Dette er den samme del af skatteformen, hvor du trækker traditionelle IRA-bidrag og studielånsrenter. Halvdelen af ​​$ 11.441, 40 er $ 5, 725, 70.

Denne forretningsudgift reducerer din skattepligtige indtjening til $ 94.274, 40. På side 2 i form 1040 tilføjer du $ 45451, 40 i selvstændig beskatning i afsnittet "Andre skatter". Du skal også betale regelmæssig indkomstskat af din fortjeneste på $ 94.000.

Udover de sociale skattefradrag, du kan tage, når du er selvstændig, er der mange forretningsudgifter, der kan reducere dit skattepligt. Men det kan arbejde imod dig, når det kommer til beregninger af socialsikringsydelser, der delvis er baseret på din skattepligtige indkomst. Her er grunden: Jo flere fradrag du har, jo lavere er din skema C-indkomst. Sænkning af din skema C-indkomst er en god måde at reducere, hvor meget føderal, statlig og lokal indkomstskat du skylder. Imidlertid bliver dette lavere beløb en del af din socialsikringsindtægtshistorie og betyder, at du muligvis får lavere fordele ved pensionering, end hvis du ikke tager disse fradrag.

”Forretningsudgifter sænker din samlede skat, hvilket i sidste ende sænker dine sociale skatter. Fradrag for erhvervsskatter er en måde at minimere selvstændig beskæftigelse og socialsikringsskatter på, ”siger Carlos Dias Jr., formuesforvalter, Excel Tax & Wealth Group, Lake Mary, Fla.

Minimer skat nu eller maksimere fordelene senere?

Skal du springe over nogle eller alle de skattemæssige fradrag for virksomheden, du har ret til for at øge din fremtidige socialsikringsydelse? Måske. Svaret er kompliceret, fordi forretningsfolk, der har lavere indtjening, vil vinde mere i fremtiden end deres kolleger med højere indtjening på grund af beregningen af ​​pensionsydelser i Social Security.

En anden vigtig faktor er, hvor din schema C-indtjening falder sammenlignet med dine tidligere års indtjening. Hvis du har en fuld 35-årig karriere bag dig, og du ikke tjener næsten lige så meget i dine nuværende selvstændige erhverv, er det fornuftigt at tage alle de fradrag, du kan, da dine sociale sikringsydelser beregnes ud fra dit 35 år med højest indtjening. I dette tilfælde ønsker du at minimere dine sociale skatter. Men hvis du i øjeblikket befinder dig i den højtydende del af din karriere, kan en højere indtægt i Plan C hjælpe dig med at få højere sociale sikringsydelser senere.

Medmindre du nyder kompleks matematik eller har en førende bogholder, er det dog sandsynligvis ikke værd at hovedpine at finde ud af, om du vil tjene mere i fremtidige sociale sikringsydelser, end du ville spare ved at kræve alle de fradrag, du kan i dag.

Da vi ikke ved, hvordan ydelser til social sikring vil se ud i fremtiden - mange forventer, at de er lavere på grund af udfordringer i, hvordan systemet finansieres - kan det være en god ide at gå sammen med den sikre ting og tage det lavere skattepligt i dag. Når alt kommer til alt er en måde at sænke dit skattepligt til at tage penge ud af din virksomhed og lægge dem i en af ​​de tilgængelige pensionsplaner for selvstændige. Det er penge, du har meget mere kontrol over end socialsikringsfordele.

"Det gode ved social sikring er, at du ikke kan få adgang til den, før du har pensionsalder, " siger finansplanlægger Kevin Michels, CFP®, fra Medicus Wealth Planning i Draper, Utah. "Du kan ikke foretage tidlige udbetalinger, du kan ikke springe over betalinger og du er garanteret en fordel. Du har dog kun et lille siger om den fremtidige lovgivning om social sikring, og hvordan den vil blive påvirket af forkert forvaltning af regeringsmidler. Hvis du allerede har problemer med at spare på pension, kan det være den bedste løsning at betale [så meget som tilladt] til social sikring. Hvis du er overbevist om, at du kan holde sig til en opsparingsplan, investere med omhu og ikke røre ved din opsparing før pensioneringen, kan det være en bedre ide at minimere det, du betaler i Social Security og tage mere ansvar for din pension. "

Men hvis du er ude af at ikke have tilstrækkelig tidsplan C-indkomst til at give dig de arbejdskreditter, du har brug for, kan det være værd at forudgående nogle fradrag for at sikre dig, at du overhovedet har ret til social sikring.

Tilsvarende, hvis du er fristet til at fudge lavere tal på din selvstændige selvangivelse for at reducere din indkomstskattepligt, vil du ende med lavere sociale sikringsydelser senere. Hvis du ikke indgiver et selvangivelse, der rapporterer din egen indkomst, har du en begrænset tid til at indgive et afkast og stadig få kredit hos Social Security Administration for din arbejdstid og indkomst. Du skal indgive afkastet inden for tre år, tre måneder og 15 dage efter det skatteår, som du har indtjent den indkomst, som du ønsker kredit til.

Det betyder, at hvis du ikke indgav et afkast, der rapporterede din egenindkomst i 2017, har du indtil 15. april 2020 til at rette det. Denne afleveringsperiode fritager dig ikke for eventuelle sanktioner og tilbage skatter, du måtte skyldes som et resultat af for sent indlevering.

Når du ikke behøver at betale skat for social sikring

Hvis du er selvstændig og har tjent $ 400 eller mindre, skylder du ikke socialsikringsafgifter. Du beskattes heller ikke på den del af din løn, der overstiger en bestemt tærskel; for 2019 er dette "lønnsgrundlag" $ 132.900, du skylder ikke socialsikringsskatter på den del af din indtjening, der overstiger dette beløb.

Lad os sige, at din årlige indtjening var $ 140.000; den procentdel af skatter, du skylder, vil blive anvendt op til de første $ 132.900, men ikke på $ 7.100 over det. Dette årlige loft for skatter på social sikring gælder også for ansatte, der arbejder for en anden.

Kvalificering for sociale sikringsydelser

De fleste mennesker (alle, der er født i 1929 eller senere) har brug for 40 socialsikrings-arbejdskreditter, svarende til 10 års arbejde, for at kvalificere sig til socialsikringsydelser. Specifikt tjener du en kredit for hvert kvartal, når du tjener mindst 1.360 $ (i 2019; antallet ændres årligt).

Selv hvis din virksomhed ikke er særlig vellykket, eller du kun arbejder på deltid eller lejlighedsvis, er det ikke svært at tjene de sociale sikringspoeng, du har brug for. Selv hvis din indtjening falder under denne tærskel, eller hvis din virksomhed har et tab, er der nogle alternative måder at tjene socialsikrings kreditter på. Disse valgfri metoder kan øge mængden af ​​selvstændig beskatning, du skylder, men de hjælper dig med at få de arbejdskreditter, du har brug for.

Dine eventuelle ydelsesudbetalinger tager dine indtægter med i betragtning; Hvis du aldrig har tjent mange penge fra en selvstændig levetid, skal du ikke regne med at få en stor social sikkerhedskontrol ved pensionering. Hvis du f.eks. Begyndte at kræve ydelser, og din gennemsnitlige månedlige indtjening blev beregnet til kun $ 800, ville din månedlige pensionsydelse på Social Security være $ 720 - forudsat at du er i fuld pensionsalder. Det er ikke meget, men hvis det lykkedes dig at klare sig i gennemsnit $ 800 om måneden i løbet af dine arbejdsår, kan du sandsynligvis arbejde med en månedlig ydelse på $ 720 i pension.

Visse kategorier af indtjening tæller ikke med Social Security for de fleste mennesker, såsom aktieudbytte, lånerenter og fast ejendom. Med "tæl ikke" mener vi, at du ikke betaler socialsikringsafgifter for denne indkomst, og at den heller ikke bruges til at beregne dine fremtidige fordele. Undtagelsen er, hvis din virksomhed opererer inden for et af disse områder: Selvstændige børsmæglere, for eksempel, tæller aktieudbytte mod deres socialsikringsindtjening.

Bundlinjen

På mange måder er social sikring virkelig ikke meget forskellig, uanset om du er selvstændig eller arbejder for en anden. Selvstændige erhverver arbejdskreditter på social sikring på samme måde som medarbejdere gør og kvalificerer sig til ydelser baseret på deres arbejdskreditter og indtjening.

Fradrag for erhvervsskatter skaber den største forskel: Hvis du arbejder for en anden, betaler du socialsikringsskatter på alle dine indtægter, op til $ 132.900, men hvis du arbejder for dig selv, kan fradrag, du hævder i skema C, gøre din skattepligtige indkomst væsentligt lavere. Det kan sænke dine socialsikringsafgifter i dag, men sænker også potentielt dine sociale sikringsydelser senere. (For relateret læsning, se "Hvordan beregnes socialsikringsafgift?")