5 centrale planlægningstrin for pensionering, som alle skal tage

Planlægning af pension er en flertrinsproces, der udvikler sig over tid. Følgende er fem skridt, som alle skal tage, uanset hvilken alder, at opbygge en solid pensionsplan.

Key takeaways

• Pensionering planlægning bør omfatte fastlæggelse af tidshorisonter, estimering af udgifter, beregning af krævede afkast efter skat, vurdering af risikotolerance og planlægning af ejendom.
• Start planlægning for pensionering så snart du kan drage fordel af kraften i sammensætning.
• Yngre investorer kan tage mere risiko med deres investeringer, mens investorer tættere på pension bør være mere konservative.
• Pensionsplaner udvikler sig gennem årene, hvilket betyder, at porteføljer skal ombalanceres og ejendomsplaner opdateres efter behov.

1. Forstå din tidshorisont

Din nuværende alder og forventede pensionsalder skaber det oprindelige grundlag for en effektiv pensionsstrategi. Jo længere tid der er mellem i dag og pension, jo højere er risikoniveauet for ens portefølje.

Hvis du er ung og har 30-plus år, indtil du går på pension, bør du have størstedelen af ​​dine aktiver i mere risikable investeringer såsom aktier. Selvom der vil være volatilitet, har aktier over lang tid historisk set overgået andre værdipapirer som obligationer. Nøgleordet her er "langt", hvilket betyder mere end 10 år.

Derudover har du brug for afkast, der overgår inflationen, så du kan bevare din købekraft under pensionering.

"Inflation er som et agern. Den starter små, men givet nok tid kan blive til et mægtigt egetræ. Vi har alle hørt - og vil - sammensat vækst på vores penge. Nå, inflation er som" sammensat anti-vækst, "da det eroderer værdien af ​​dine penge. En tilsyneladende lille inflation på 3% vil erodere værdien af ​​dine besparelser med 50% over cirka 24 år. Virker ikke meget hvert år, men givet nok tid har det en enorm påvirkning, ”siger Christopher Hammond, Savannah, Tenn., finansiel rådgiver og grundlægger af RetirementPlanningMadeEasy.com.

Du synes måske ikke, at det at spare nogle få bucks her eller der i dine 20'ere betyder meget, men kraften i sammensætning gør det meget mere værd, når du har brug for det.

Generelt, jo ældre du er, jo mere skal din portefølje være fokuseret på indkomst og kapitalbevaring. Dette betyder en højere allokering i værdipapirer som obligationer, der ikke giver dig afkastet af aktier, men vil være mindre ustabile og giver indtægter, du kan bruge til at leve af.

Du vil også have mindre bekymring for inflationen. En 64-årig, der planlægger at gå på pension næste år, har ikke de samme problemer med en stigning i leveomkostningerne som en meget yngre professionel, der netop er kommet ind i arbejdsstyrken.

Du skal også opdele din pensionsplan i flere komponenter. Lad os sige, at en ældre forælder ønsker at gå på pension om to år, betale for et barns uddannelse, når de fyller 18 år, og flytter til Florida. Fra perspektivet om udarbejdelse af en pensionsplan ville investeringsstrategien opdeles i tre perioder: to år indtil pensionering (bidrag indgår stadig i planen); sparing og betaling for college; og bo i Florida (regelmæssige tilbagetrækninger til dækning af leveomkostninger).

En flertrins-pensionsplan skal integrere forskellige tidshorisonter sammen med de tilsvarende likviditetsbehov for at bestemme den optimale allokeringsstrategi. Du bør også rebalansere din portefølje over tid, når din tidshorisont ændrer sig.

2. Bestem udgifter til pensionering

At have realistiske forventninger til forbrugsvaner efter pensionering hjælper dig med at definere den påkrævede størrelse på en pensionsportefølje. De fleste mennesker hævder, at deres årlige udgifter efter pensionering kun udgør 70% til 80% af det, de tidligere har brugt. En sådan antagelse viser sig ofte at være urealistisk, især hvis pantelånet ikke er blevet afbetalt, eller hvis der opstår uforudsete medicinske udgifter.

"For at pensionister skal have nok besparelser til pensionering, mener jeg, at forholdet skal være tættere på 100%, " siger David G. Niggel, CFP®, Key Wealth Partners, LLC, i Lancaster, Pa. ”Leveomkostningerne stiger hvert år - især sundhedsudgifter. Folk lever længere og ønsker at trives i pension. Pensionister har brug for mere indkomst i længere tid, så de bliver nødt til at spare og investere i overensstemmelse hermed. ”

Da pensionister pr. Definition ikke længere er på arbejde i otte eller flere timer om dagen, har de mere tid til at rejse, gå på sightseeing, shoppe og deltage i andre dyre aktiviteter. Præcise mål for pensionskostnader hjælper med i planlægningsprocessen, da flere udgifter i fremtiden kræver yderligere besparelser i dag.

”En af faktorerne - hvis ikke den største - i din pensionsporteføljes levetid er din udtrædelsesgrad. Det er så vigtigt at have et nøjagtigt skøn over, hvad dine udgifter vil være ved pensionering, fordi det vil påvirke, hvor meget du trækker hvert år, og hvordan du investerer din konto. Hvis du undervurderer dine udgifter, overleverer du let din portefølje, eller hvis du overdriver dine udgifter, kan du risikere at ikke leve den type livsstil, du ønsker ved pensionering, ”siger Kevin Michels, CFP®, finansplanlægger hos Medicus Wealth Planning i Draper, Utah.

Din levetid skal også overvejes, når du planlægger pensionering, så du ikke overgår dine besparelser. Den gennemsnitlige levetid for enkeltpersoner øges.

Aktuarmæssige livstabeller er tilgængelige for at estimere livslængden for individer og par (dette kaldes levetidsrisiko).

Derudover har du muligvis brug for flere penge, end du tror, ​​hvis du vil købe et hjem eller finansiere dine børns uddannelse efter pensionering. Disse udlæg skal indregnes i den samlede pensionsplan. Husk at opdatere din plan en gang om året for at sikre dig, at du følger med på dine besparelser.

"Præcisionsplanlægningsnøjagtighed kan forbedres ved at specificere og estimere aktiviteter for tidlig pensionering, redegøre for uventede udgifter i mellempension og forudsige hvad, hvis medicinske omkostninger til sent pensionering, " forklarer Alex Whitehouse, AIF®, CRPC®, CWS®, præsident og CEO, Whitehouse Wealth Management, i Vancouver, Wash.

3. Beregn sats efter skat på investeringsafkast

Når de forventede tidshorisonter og forbrugskrav er bestemt, skal afkastet efter skat beregnes for at vurdere gennemførligheden af ​​den portefølje, der producerer den nødvendige indkomst. En krævet afkastrate på over 10% (før skat) er normalt en urealistisk forventning, selv for langtidsinvesteringer. Når du eldes, falder denne afkastgrænse, da pensionsporteføljer med lav risiko i vid udstrækning består af værdipapirer med lavt afkast.

Hvis en person for eksempel har en pensionsportefølje til en værdi af $ 400.000 og indkomstbehovet på $ 50.000, hvis man ikke antager nogen skatter og bevarelse af porteføljesaldoen, er han eller hun afhængige af et overdrevent 12, 5% afkast for at klare sig. En primær fordel ved planlægning af pension i en tidlig alder er, at porteføljen kan dyrkes for at sikre en realistisk afkast. Ved anvendelse af en brutto-pensionskonto på 1 million dollars ville det forventede afkast være meget mere fornuftigt 5%.

Afhængig af den type pensionskonto, du har, beskattes investeringsafkast typisk. Derfor skal den faktiske afkastprocent beregnes efter skat. At bestemme din skattestatus på det tidspunkt, hvor du begynder at hæve midler, er imidlertid en vigtig del af pensionsplanlægningsprocessen.

4. Evaluer risikotolerance mod investeringsmål

Uanset om det er dig eller en professionel pengeudvikler, der er ansvarlig for investeringsbeslutningerne, er en korrekt porteføljetildeling, der afbalancerer bekymringerne ved risikoaversions- og afkastmål, uden tvivl det vigtigste trin i pensionsplanlægningen. Hvor stor risiko er du villig til at tage for at nå dine mål? Bør nogle indtægter afsættes i risikofri statsobligationer til de krævede udgifter?

Du skal sørge for, at du er komfortabel med de risici, der tages i din portefølje, og ved, hvad der er nødvendigt, og hvad der er en luksus. Dette er noget, man bør tænke alvorligt ikke kun med din økonomiske rådgiver, men også med dine familiemedlemmer.

"Vær ikke en 'mikro-manager', der reagerer på daglig markedsstøj, " rådgiver Craig L. Israelsen, ph.d., designer af 7Twelve Portfolio i Springville, Utah. ”'Helikopter'-investorer har en tendens til at overforvalte deres porteføljer. Når de forskellige gensidige fonde i din portefølje har et dårligt år, skal du tilføje flere penge til dem. Det er ligesom forældremyndighed: Det barn, der mest har brug for din kærlighed, fortjener det mindst. Porteføljer er ens. Den gensidige fond, som du ikke er tilfreds med i år, er muligvis næste års bedste udøver - så kør ikke mod det. ”

”Markederne vil gennemgå lange cyklusser med op og ned, og hvis du investerer penge behøver du ikke at røre i 40 år, har du råd til at se din porteføljeværdi stige og falde med disse cyklusser, ” siger John R. Frye, CFA, investeringschef, Crane Asset Management, LLC, i Beverly Hills, Calif. "Når markedet falder, skal du købe - ikke sælge. Næg at give efter for at få panik. Hvis skjorter blev solgt, 20% rabat, vil du gerne købe, ikke? Hvorfor ikke lagre, hvis de gik til salg 20% ​​rabat? ”

5. Bliv på toppen af ​​ejendom planlægning

Ejendomsplanlægning er et andet vigtigt trin i en veldefineret pensionsplan, og hvert aspekt kræver ekspertise fra forskellige fagfolk, såsom advokater og revisorer, inden for det specifikke felt.

Livsforsikring er en vigtig del af en ejendomsplan og pensionsplanlægningsprocessen. At have både en ordentlig ejendomsplan og livsforsikringsdækning sikrer, at dine aktiver fordeles på en måde, du vælger, og at dine kære ikke får økonomiske vanskeligheder efter din død.

En omhyggeligt skitseret hjælper også med at undgå en kostbar og ofte langvarig skifteret.

Skatteplanlægning er en anden vigtig del af ejendomsplanlægningsprocessen. Hvis en person ønsker at overlade aktiver til familiemedlemmer eller til en velgørenhedsorganisation, skal man sammenligne de skattemæssige konsekvenser af enten at skabe fordele eller overføre dem gennem boet.

En fælles investering i pensioneringsplanen er baseret på at producere afkast, der imødekommer årlige inflationsjusterede leveomkostninger, mens porteføljens værdi bevares. Porteføljen overføres derefter til den afdødes modtagere. Du bør konsultere en skatterådgiver for at bestemme den rigtige plan for den enkelte.

”Ejendomsplanlægning vil variere over en investors levetid. Tidligt er spørgsmål som fuldmagt og testamenter nødvendige. Når du starter en familie, kan en tillid være noget, der bliver en vigtig del af din økonomiske plan. Senere i livet, hvordan du gerne vil have udbetalt dine penge, vil være af største betydning med hensyn til omkostninger og skatter, "siger Mark Hebner, grundlægger og præsident, Index Fund Advisors, Inc., i Irvine, Californien, og forfatter af "Indeksfonde: Det 12-trins gendannelsesprogram for aktive investorer." "Arbejde med en advokat, der kun er en ejendomsplanlægning, kan hjælpe med at forberede og vedligeholde dette aspekt af din overordnede økonomiske plan."

Bundlinjen

Byrden ved pensionsplanlægning falder nu mere end nogensinde på enkeltpersoner. Få medarbejdere kan stole på en arbejdsgiver-ydet ydelsesbaseret pension, især i den private sektor.

Disse trin indeholder generelle retningslinjer for de procedurer, der kræves for at forbedre dine chancer for at opnå økonomisk frihed i dine senere år.

Et af de mest udfordrende aspekter ved at skabe en omfattende pensionsplan ligger i at skabe en balance mellem realistiske afkastforventninger og en ønsket levestandard. Den bedste løsning er at fokusere på at skabe en fleksibel portefølje, der regelmæssigt kan opdateres for at afspejle ændrede markedsforhold og pensioneringsmål.