Nvidia's lager er klar til store 8% spring på indtjeningen

(Bemærk: Forfatteren til denne grundlæggende analyse er en finansforfatter og porteføljemanager.)

Optionshandlere satser aktier i Nvidia Corp. (NVDA) vil hoppe med 8 procent inden for få dage efter, at chipmakeren rapporterede torsdag. Optimismen forud for resultaterne kommer, når analytikere forudser betydelig omsætning og indtjeningsvækst for selskabets finanspolitiske første kvartal af 2019. Derudover er stærke resultater rapporteret af Intel Corp. (INTC) og Advanced Micro Devices Inc. (AMD) positive indikatorer for Nvidia.

Analytikere estimerer, at Nvidia vil rapportere indtjeningen i første kvartal steg med mere end 93 procent til 1, 65 $ pr. Aktie, mens omsætningen forventes at stige med 52 procent til 2, 95 milliarder dollars, ifølge data fra YCharts. Aktier i Nvidia er steget med mere end 139 procent i det forløbne år, hvilket langt overstiger 11 procent gevinsten på S&P 500.

NVDA-data fra YCharts

Optioner handler er bullish

Den lange strategi med mange muligheder indikerer, at aktier i Nvidia vil stige eller falde med 8 procent ved udløbet den 18. maj ved at anvende strejkursen på $ 250 og placere Nvidia i et handelsområde mellem $ 230 og $ 270. Men opkaldene opvejer tungt set med et forhold på 6, 4 til 1, med 9.000 kontrakter med åbne opkald til kun 1400 åbne salgskontrakter. De åbne opkald repræsenterer en dollarværdi på næsten $ 9 millioner, hvilket er en stor indsats for, at aktierne vil stige.

Den åbne interesse for $ 250-opkaldene er steget støt siden midten af ​​april, da den åbne interesse er næsten fordoblet siden den tid. Desuden er implicitte volatilitetsniveauer høje, omkring 60 procent, næsten 4, 5 gange større end S&P 500's niveau på 13, 1 procent.

Analytikere er Bullish

Analytikere ser ud til at være moderat bullish på Nvidia. Cirka 58 procent af de 36 analytikere, der dækker aktiekursen, er det et "køb" eller "overgår." Derudover bemærkede Raymond James, at Intels resultater er et godt tegn for Nvidia, hvilket antyder en stærk vækst i chipmakers datacentersegment. Desuden sagde analytikeren AMDs stærke indtjening gavner godt for Nvidias grafikkortsegment. Intel og AMD rapporterede i slutningen af ​​april.

Helårsstyrke

Analytikere er også bullish for hele året, idet skønnet indtjening vil stige med 38 procent til $ 6, 79 pr. Aktie, mens omsætningen forventes at stige med ca. 28 procent til $ 12, 36 milliarder.

NVDA's årlige indtægt estimerer data fra YCharts

Nvidia ser ud til at have vinden på bagsiden ind i torsdagens resultater. Men at få de enorme 8 procent lagerforhandlere er på udkig efter kan kræve, at Nvidia ikke kun rapporterer om stærke resultater - men robust vejledning for de kommende kvartaler.

Michael Kramer er grundlægger af Mott Capital Management LLC, en registreret investeringsrådgiver, og manager af virksomhedens aktivt styrede, længe eneste tematiske vækstportefølje. Kramer køber og besidder typisk lagre i en varighed fra tre til fem år. Klik her for Kramer's bio og hans porteføljes beholdning. De fremlagte oplysninger er kun til uddannelsesmæssigt formål og har ikke til hensigt at fremsætte et tilbud eller anmodning om salg eller køb af specifikke værdipapirer, investeringer eller investeringsstrategier. Investeringer indebærer risiko, og medmindre andet er angivet, er det ikke garanteret. Sørg for først at konsultere en kvalificeret finansiel rådgiver og / eller skatteudbyder, inden du implementerer en strategi, der er diskuteret her. På anmodning vil rådgiveren give en liste over alle henstillinger fremsat i løbet af de sidste tolv måneder. Tidligere resultater er ikke tegn på fremtidig præstation.