Definition af lånelås
Hvad er en lånelås?En lånelås henviser til en långivers løfte om at tilbyde en låntager en specificeret rente på et prioritetslån og at holde denne rente i en aftalt periode.
Sådan fungerer en lånelås
En lånelås garanterer en låntager, at en pantelån ved lukning giver et lån med en specificeret rente. Långivere tilbyder typisk tilbud til potentielle låntagere, der afspejler den gældende rente på tilbuddet på stedet for på afviklingstidspunktet. Den angivne rente vil også omfatte långiverens margen. Priser kan gå op eller ned inden lukning, så en låslås giver låntageren beskyttelse mod en stigning i renterne i låseperioden. En långiver vil undertiden tilbyde en lånelås som en bestemt rente plus et antal point. Punkter repræsenterer et gebyr betalt ved oprindelsen af et lån for at modtage en lavere rente i løbet af lånets levetid.
Hvis satserne falder, kan låntageren have mulighed for at trække sig ud af aftalen. Sandsynligheden for en sådan tilbagetrækning er kendt som en nedfaldsrisiko for långiveren. Låntageren skal dog være meget omhyggelig med at sikre, at låseaftalen muliggør tilbagetrækning.
I nogle tilfælde, hvor de gældende satser falder i låseperioden, kan låntageren have muligheden for at drage fordel af en float-down-bestemmelse for at låse i en ny, lavere sats. Som med enhver funktion, der øger renterisikoen for långiveren, vil en nedskudt bestemmelse kun være tilgængelig mod et ekstra gebyr for låntageren.
Lånelåser varer normalt 30 eller 60 dage. Som et minimum skal de dække den periode, der er nødvendig for långiveren til at behandle låntagers låneansøgning. Et eksempel på en kort låseperiode er en periode, der udløber kort efter afslutningen af lånegodkendelsesprocessen. I nogle tilfælde kan denne låseperiode være så kort som et par dage. En låntager kan forhandle om betingelserne for en låslås og ofte forlænge låsens løbetid mod et gebyr eller lidt højere sats.
En lånesikring giver låntageren beskyttelse mod stigning i rentesatser i låseperioden.
Lånelås vs. lånetilskud
Det er værd at skelne mellem en lånelås og et låneforpligtelse. En låneforpligtelse kan henvise til en kommerciel kreditlinje, men når den bruges i forbindelse med en panteaftale, refererer udtrykket til en långivers hensigt om at låne et vist beløb på et uspecificeret tidspunkt i fremtiden. Forpligtelsen kan muligvis ikke indeholde en lånelås. Generelt bruger en låntager en långiver forpligtelse til at gøre sit tilbud mere attraktivt for sælgeren af en ejendom i et konkurrencedygtigt budgivningsmiljø.