Sådan bygger du din egen pensionsplan

Gleden ved selvstændig erhverv er mange, men det er også stresserne. Højt blandt disse er behovet for at planlægge pension helt på egen hånd. Du har ansvaret for at skabe en tilfredsstillende livskvalitet efter pensionering. Når det kommer til at opbygge dette liv, jo tidligere du starter, jo bedre.

Vækst inden for selvstændig beskæftigelse

Ifølge en undersøgelse foretaget af Freshbooks, en udvikler af finansiel software til freelancere, kan 42 millioner amerikanere inden år 2020 vælge at være selvstændige erhvervsdrivende, hvilket er omtrent en tredjedel af alle arbejdende amerikanere. Mens ånden i iværksætterånd skal klappes, er mindre prisværdigt det faktum, at en betydelig 40% af de selvstændige erhvervsdrivende kun sparer til pensionering sporadisk; derimod er kun 12% af de traditionelt beskæftigede arbejdstagere sporadiske sparere. Stadig skræmmere siger 28% af de selvstændige og 10% af de traditionelt beskæftigede arbejdstagere overhovedet ikke.

Og det er uheldigt. Hvis du er selvstændig er du optaget - vanvittigt travlt, sandsynligvis - men pensionsopsparing skal være en prioritet. Heldigvis er der flere pensionsplaner for dem, der driver deres egen virksomhed. De er ikke lige så indlysende eller automatiske, som de er for virksomhedsansatte, men de findes. Ikke kun tilbyder de skattemæssig beskyttet indtjening, men du kan også potentielt spare et højere dollarbeløb og / eller en højere procentdel af din indkomst, end du kunne gøre som ansatte.

Hvorfor at spare er svært for selvstændige

Årsagerne til ikke at spare op i pension vil ikke være nogen overraskelse for nogen selvstændig erhvervsdrivende. De mest almindelige inkluderer:

• Mangel på stabil indkomst
• Afvikling af større gæld
• Udgifter til sundhedsydelser
• Uddannelsesudgifter
• Omkostninger ved drift af virksomheden

Desuden er det at oprette en pensionsplan - som næsten alt, hvad en iværksætter foretager sig - et gør-det-selv-job. Ingen praktisk personalepersonale, der leder dig gennem en 401 (k) planansøgning, eller hvad det selskabssponsorerede pensionsprogram er. Ingen matchende bidrag, ingen aktier i selskabets aktier og ingen automatiske fradrag for løncheck. Du bliver nødt til at være meget disciplineret med at bidrage til planen, og fordi det beløb, du kan lægge på dine pensionskonti, afhænger af, hvor meget du tjener, ved du ikke rigtig før udgangen af ​​året, hvor meget du kan bidrage med.

Stadigvis, hvis freelancere har unikke udfordringer med hensyn til at spare til pension, har de også unikke muligheder. Finansiering af din pensionskonto kan betragtes som en del af din virksomheds udgifter, ligesom enhver tid eller penge, du bruger på at etablere og administrere planen. Endnu vigtigere er, at en pensionskonto giver dig mulighed for at bidrage med dollars før skat, hvilket sænker din skattepligtige indkomst. Og mange af disse planer gør det muligt for dig som virksomhedsejer at bidrage mere årligt, end du kunne til et individuelt IRA.

Selvstændige pensioneringsbesparelsesplaner

Der er fire pensioneringsmuligheder, som er selvstændige erhvervsdrivende. Nogle er dybest set single-player 401 (k) -planer, mens andre er IRA-baserede. De er:

• En-deltager 401 (k)
• SEP IRA
• ENKEL IRA
• Keogh-plan

Med alle fire af disse muligheder er dine bidrag fradragsberettigede, og du betaler ikke skat, når de vokser med årene (indtil du udbetaler ved pensionering). For at undgå sanktioner skal du lade dine opsparinger stå på kontoen, indtil du er 59½ — tidlige udbetalinger medfører sanktioner - selvom der er visse undtagelser fra modgang.

Deres kompleksitet og egnethed varierer afhængigt af størrelsen på din virksomhed, både med hensyn til personale og indtjening. Lad os se nærmere på hinanden (fuldstændige detaljer afgrænses i IRS-publikation 560).

En-deltager 401 (k)

En én-deltager 401 (k), som den officielt kaldes af IRS, benævnes også navnene Solo 401 (k), Solo-k, Uni-k eller individuel 401 (k). Det er forbeholdt eneejere uden ansatte, bortset fra en ægtefælle, der arbejder for virksomheden.

Hvordan det virker

En-deltager-planen afspejler nøje de 401 (k), der tilbydes af mange større virksomheder, ned til de beløb, du kan bidrage med hvert år. Den store forskel - du får bidrag som medarbejder og arbejdsgiver, hvilket giver dig en højere grænse end mange andre skattefordelagtige planer.

For at uddybe: Hvis du deltager i en almindelig virksomheds 401 (k, ville du foretage investeringer som et lønfradrag før skat af din lønseddel, og din arbejdsgiver har mulighed for at matche disse bidrag op til bestemte beløb. Du får en skattemæssig pause for dit bidrag, og arbejdsgiveren får en skattemæssig pause for dens kamp. Med en plan med én deltager 401 (k), da du både er chef og arbejdstageren, kan du bidrage i hver kapacitet, som en medarbejder (kaldet en valgfri udsættelse ) og som forretningsejer (medarbejderes ikke-valgfrie bidrag).

Valgfrie udsættelser for 2019 kan være op til $ 19.000 eller $ 25.500 hvis de er 50 år eller ældre. De samlede bidrag til planen kan ikke overstige $ 56.000 eller $ 62.000 inklusive indsamlingsbidraget for personer over 50 år. Hvis din ægtefælle arbejder for dig, kan han eller hun også yde bidrag op til det samme beløb, og så kan du matche dem. Så du kan se, hvorfor Solo 401 (k) tilbyder de mest generøse bidragsgrænser for planerne.

Opsætning af det

"Generelt er 401 (k) s komplekse planer med betydelige regnskabs-, administrations- og arkiveringskrav, " siger James B. Twining, CFP®, grundlægger og formuesforvalter af Financial Plan, Inc., Bellingham, Wash. " solo 401 (k) er ganske enkel. Indtil aktiverne overstiger $ 250.000, er der overhovedet ingen arkivering påkrævet. Alligevel har en solo 401 (k) alle de store skattemæssige fordele ved en plan med flere deltagere 401 (k): Bidragsgrænser før skat og skattebehandling er identiske. ”

Nogle papirer kræves, men det er ikke alt for besværligt. For at etablere en individuel 401 (k) skal en virksomhedsejer arbejde med en finansiel institution, og denne institution kan muligvis pålægge gebyrer og visse grænser for, hvilke investeringer der er tilgængelige i planen. Nogle planer kan for eksempel begrænse dig til en fast liste over gensidige fonde (typisk sponsoreret af den institution), men lidt shopping vil vise mange velrenommerede og velkendte firmaer, der tilbyder lave omkostningsplaner med en hel del af fleksibilitet.

SEP IRA

Officielt kendt som en forenklet medarbejderpension, en SEP IRA - som navnet antyder - en variation på en grundlæggende, individuel IRA. Som den nemmeste plan at etablere og drive, er det en fremragende mulighed for eneejere, selvom det også giver mulighed for en eller flere ansatte.

Hvordan det virker

I en SEP IRA bidrager arbejdsgiveren alene til fonden, ikke til de ansatte. Så i modsætning til Solo 401 (k), ville du kun bidrage til at bære din arbejdsgiverhat. Du kan bidrage med op til 25% af din nettoindtjening (defineret som din årlige fortjeneste minus halvdelen af ​​din selvstændig beskæftigelse), op til et maksimum på 56.000 $ i 2019. Planen tilbyder også fleksibilitet til at variere bidrag, gør dem i en klump sum ved årets udgang, eller spring dem helt over. Der er ikke et årligt finansieringsbehov.

Dets enkelhed og fleksibilitet gør planen mest ønskværdig for enmannsvirksomheder. Men der er en fangst, hvis du har folk, der arbejder for dig. Selvom du ikke behøver at bidrage til planen hvert år, når du bidrager, skal du bidrage for alle dine kvalificerede medarbejdere - op til 25% af deres kompensation, begrænset til $ 280.000 årligt.

Mens SEP IRA'er er enkle, er de ikke nødvendigvis det mest effektive middel til at spare til pension. "Du kan bidrage mere til en SEP IRA end en Solo 401 (k), ekskl. Fortjenstdelingen, men du skal tjene nok penge, da det er baseret på procentdelen af ​​overskuddet, " siger Joseph Anderson, CFP®, præsident for Pure Financial Advisors, Inc, med base i San Diego, Calif.

Opsætning af det

Kontoen er enklere at konfigurere end en Solo 401 (k). Du kan nemt åbne en SEP IRA online, ved mæglere som TD Ameritrade eller Fidelity Investments.

ENKEL IRA

Officielt kendt som Savings Incentive Match Plan for medarbejdere, er en enkel IRA slags en krydsning mellem en IRA og en 401 (k) plan. Selvom det er tilgængeligt for eneejere, fungerer det bedst for små virksomheder: virksomheder med 100 eller færre ansatte, der måske finder andre slags planer for dyre.

Hvordan det virker

Den enkle IRA følger de samme investerings-, rollover- og distributionsregler som en traditionel IRA eller SEP IRA, bortset fra dets lavere bidragstærskler. Du kan sætte al din nettoindtjening fra selvstændig erhverv i planen, op til et maksimum $ 13.000 i 2019, plus en ekstra $ 3.000, hvis du er 50 år eller ældre.

Med SIMPLE kan medarbejdere bidrage sammen med arbejdsgivere i de samme årlige beløb. Som arbejdsgiver er du dog forpligtet til at bidrage dollar for dollar op til 3% af hver deltagende medarbejders indkomst til planen hvert år eller et fast bidrag på 2% til hver berettiget medarbejders indkomst (uanset om han eller hun bidrager eller ikke) .

Så som en 401 (k) -plan er SIMPLE IRA finansieret af skattemæssigt fradragsgivende arbejdsgiverbidrag og medarbejderbidrag før skat. På en måde er arbejdsgiverens forpligtelse mindre - fordi medarbejderne yder bidrag - men der er den obligatoriske matching. Og det beløb, som arbejdsgiveren kan bidrage med dig selv, er underlagt den samme bidragsbegrænsning som de ansatte.

Sanktioner for tidlig tilbagetrækning er også særligt tunge: 25% inden for de første to år af planen.

Opsætning af det

Som andre IRA'er skal disse konti eller planer åbnes hos en finansiel institution, og den institution vil have regler for, hvilke slags investeringer der kan købes under planen og kan opkræve gebyrer for planadministration og deltagelse. Processen ligner en SEP IRA, men papirbelastningen er lidt tungere.

Keogh-plan

Keogh-planen eller HR 10-planen (mere almindeligt omtalt i dag som en kvalificeret eller overskudsdelingsplan) er uden tvivl den mest komplekse af planerne beregnet til selvstændige erhvervsdrivende, men det er også den mulighed, der giver mulighed for mest mulig pension opsparing.

Hvordan det virker

Keogh-planer kan normalt have form af en bidragsbaseret plan, hvori der indbetales et fast beløb eller procentdel hver lønningsperiode. I 2019 har disse planer samlede bidrag i et år på $ 70.000. En anden mulighed giver dog mulighed for at strukturere dem som ydelsesbaserede planer. I 2019 blev den maksimale årlige ydelse sat til $ 225.000 eller 100% af medarbejdernes kompensation, alt efter hvad der er lavere.

En virksomhed skal ikke inkorporeres og oprettes som et enkeltpersonforetagende, selskab med begrænset ansvar (LLC) eller partnerskab for at bruge en Keogh. Selvom alle bidrag ydes før skat, kan der være et oprindelseskrav.

Som du måske forestiller dig, er disse planer hovedsageligt fordelagtige for højtydende, især den ydelsesbaserede version, som giver større bidrag end nogen anden plan. En Keogh er bedst egnet til firmaer med en enkelt højtydende chef eller to og flere lavere indtjenende medarbejdere - som i tilfælde af medicinsk eller juridisk praksis.

Opsætning af det

Keogh-planer har føderale arkiveringskrav, og papirarbejdet og kompleksiteten betyder ofte, at professionel hjælp (det være sig fra en revisor, investeringsrådgiver eller finansiel institution) er nødvendig. Dine muligheder for depotmænd kan være mere begrænsede end med andre pensionsplaner - du har sandsynligvis brug for en mursten-og-mørtel-institution kontra en online-tjeneste. Charles Schwab er en mægler, der tilbyder og servicerer denne slags planer.

Sundhedssparekonto - HSA

Som freelancer kan du godt være nødt til at betale for din egen sundhedsforsikring, og selvrisikoen for individuelle medicinske planer har en tendens til at være høj. Hvis det er din situation, kan du overveje at åbne en sundhedssparekonto (HSA). Selvom der er skabt til medicinske udgifter snarere end ens gyldne år, kan en sundhedssparekonto ofte fungere som en de facto pensionskonto.

Disse konti finansieres med dollars før skat, og pengene inden for dem vokser skatteudskudt - som med en IRA eller 401 (k). Mens midlerne er beregnet til at blive trukket ud for medicinske omkostninger uden for lommen, behøver de ikke være det - du kan lade dem samle sig år efter år. Når du er 65 år gammel, kan du trække dem tilbage af enhver grund. Hvis det er en medicinsk (enten nuværende eller for at godtgøre dig selv for gamle omkostninger), er det stadig skattefrit; hvis det er en ikke-medicinsk udgift, skylder du indkomstskat til din aktuelle sats.

For at åbne en HSA skal du være dækket af en højt fradragsberettiget sundhedsforsikringsplan (HDHP). I 2019 definerer IRS en høj egenandel som $ 1.350 pr. Person; $ 2.700 pr. Familie. Ikke alle planer giver mulighed for HSA'er. Hvis dit gør det, har du lov til at bidrage med op til $ 3.450 til en individuel plan; $ 6.900 for en familieplan i 2019. Folk over 50 år har tilladelse til at indhente bidrag på $ 1.000.

Traditionel eller Roth IRA

Hvis ingen af ​​ovenstående planer synes at være en god pasform, kan du starte din egen individuelle IRA. Roth og traditionelle IRA'er er tilgængelige for alle med beskæftigelsesindkomst, og det inkluderer freelancere. Roth IRA'er lader dig bidrage dollars efter skat, mens traditionelle IRA'er lader dig bidrage med forudgående dollars. Det maksimale årlige bidrag er $ 6.000 eller $ 7.000 (hvis du er 50 år eller ældre) i 2019 eller din samlede indkomst, alt efter hvad der er mindre.

De fleste freelancere arbejder for en anden før de slår ud på egen hånd. Hvis du havde en pensionsplan som f.eks. En 401 (k), 403 (b) eller 457 (b) med en tidligere arbejdsgiver, er den bedste måde at styre de akkumulerede besparelser ofte på at overføre dem til en IRA-rollover eller alternativt En-deltager 401 (k).

Hvis du vælter, kan du vælge, hvordan pengene skal investeres, snarere end at være begrænset af valgene i en medarbejderplan. Plus, det overførte beløb kan fungere som et spring-start til at spare i din nye iværksætterkarriere.

Forvaltning af dine pensionskasser

Gør ingen fejl: Du er nødt til at begynde at spare til pension, så snart du begynder at tjene penge, selvom du ikke har råd til meget i begyndelsen. Men jo før du starter, jo mere akkumuleres du takket være sammensætningen af ​​mirakel.

Lad os sige, at du sparer $ 40 pr. Måned og investerer de penge til 4, 65%, hvilket er, hvad Vanguard Total Bond Market Index Fund har tjent i de sidste 10 år. Ved hjælp af en online opsparingskalkulator beregner et initialt beløb på $ 40 plus $ 40 pr. Måned i 30 år op til $ 31.550. Hæv renten til 8, 79%, det gennemsnitlige udbytte af Vanguard Total Stock Market Index Fund i de sidste 10 år, og antallet stiger til mere end $ 70.000.

Når dine opsparing bygger, kan du få hjælp fra en finansiel rådgiver til at bestemme den bedste måde at fordele dine midler på. Nogle virksomheder tilbyder endda gratis eller billig pensionsplanlægningsrådgivning til kunder. Robo-rådgivere som Betterment og Wealthfront leverer automatiseret planlægning og porteføljeopbygning som et billigt alternativ til menneskelige økonomiske rådgivere.

Bundlinjen

Oprettelse af en pensionsstrategi er ekstra vigtigt, når du er freelancer, fordi der ikke er nogen, der ser efter din pension, men du. Derfor skal dit mantra være: Betal dig selv først.

Mange mennesker tænker på pension penge som de penge, de lægger væk, hvis der er kontanter tilbage i slutningen af ​​måneden eller året. ”Det betaler sig selv sidst, ” siger David Blaylock, CFP og tidligere seniorplanlægger hos LearnVest Planning Services. "At betale dig selv betyder, at du sparer, før du gør noget andet. Prøv at afsætte en bestemt del af din indkomst den dag, du får betalt, før du bruger nogen skønsmæssige penge."