Chipotle skifter til 3-årig høj efter stærkt kvartal

Chipotle Mexican Grill, Inc. (CMG) steg med en treårs højde onsdag aften, efter at virksomheden slog forventningerne i fjerde kvartal med sunde marginer og rapporterede en stigning på 6, 1% i sammenligneligt restaurantsalg, primært drevet af højere menupriser. Driftsmarginen på 17% markerede en stigning på 21% år over år, hvilket indikerer, at rentabiliteten hos fastfood-giganten kunne vokse godt ind i det nye årti.

Bølgebladet efter nyheden monterede harmonisk modstand ved .618 retracement af 2015 til 2018 nedtrend nær $ 560, og forudsagde, at købekraft nu kunne udfylde kløften i november 2015 i nærheden af ​​$ 630. Rallyet smider til sidst døren på en urolig periode, der begyndte i 2015 med landsdækkende rapporter om syge kunder, mens den satte etapen for gevinster, der i sidste ende kunne bringe hele tiden over $ 700 til syne.

CMG Langsigtigt diagram (2006 - 2019)

Virksomheden blev offentliggjort som en McDonald's Corporation (MCD) spinoff i januar 2006, åbnede i midten af ​​$ 40'erne og faldt ind i et handelsinterval, der brød til hovedet i marts. Det stoppede hurtigt i midten af ​​$ 60'erne foran et 2007-udbrud, der tiltrakkede en stærk momentum købe interesse, tilføjede point i et hurtigt tempo ind i decemberhøjt på $ 155.49. Det markerede det højeste i resten af ​​tiåret, foran en nedtur, der accelererede under det økonomiske sammenbrud i 2008.

Faldet skar gennem IPO-åbningstrykket og faldt bestanden til et hele tiden lavt på $ 36, 86 i november, mens det markerede en historisk købsmulighed, foran en genopretningsbølge, der samlede damp i 2010. Det afsluttede en rundtur ind i 2007-højden og brød ud i september med et kraftfuldt trendfremskridt, der mere end fordoblet aktiens værdi i toppen af ​​2012 på $ 442, 40. Et 2013-breakout over dette niveau afgjort i en mere lavvandet bane, men fortsatte med at tilføje point i august 2015 hele tiden på 758, 61 $.

Historier om syge kunder spredte sig gennem de finansielle medier som en fyrbande den måned, hvilket udløste en hurtig 50% hårklippning før de blev nede i et basismønster, der gav et enkelt sundt opspring, forud for en opdeling i 2017, der faldt bestanden i 2012-støtte omkring $ 250 i februar 2018 Gevinster siden den tid har nu samlet sig over to tredjedele af den flerårige nedstrøm, mens akkumuleringen er vendt tilbage til et sundt niveau.

Rallyet natten over signaliserer også et stort udbrud over det treårige inverse hoved- og skulders basismønster (grøn linje), hvilket genererer et mål for bevægelse over højden i 2015. I mellemtiden er den månedlige stokastiske oscillator vendt ind i en købscyklus, der endnu ikke har nået overkøbe-niveauet og forudsagt relativ styrke ind i andet kvartal. Samlet fortæller disse bullish elementer os, at bestanden i sidste ende kan bryde ud til et højdepunkt på alle tidspunkter.

CMG korttidsoversigt (2017 - 2019)

Indikatoren for akkumuleringsfordeling på balancen (OBV) er nu løftet til det højeste siden december 2015 efter at have ramt et lavtidsmål for mindre end et og et halvt år siden. Denne hurtige akkumulering bodes godt for yderligere gevinster, der til sidst kan eskalere til et fuldt blæst momentumbud. Det vil dog stadig kræve betydelig købekraft for denne volumenmåling at gennemføre en rundtur ind i august 2015-højden, bogført samtidig med prisen.

Dog har bestanden nu nået næsten 200 point og steget mere end 50% i de sidste syv uger, hvilket modregner alle mulige kortsigtede overkøbssignaler. Denne type vertikale handlinger skaber andele fra andelshavere, der ofte udløser rystelser og piskesave, der er designet til at adskille svage hænder fra deres penge. Som et resultat kunne blandet handling udvikles i sessionerne efter morgens store åbningstryk, der nægtede let overskud til nyligt præcise tyre.

Bundlinjen

Chipotle-aktien er indstillet til at åbne 10% højere end gårsdagens afsluttende udskrivning efter en torrid buy-the-news-reaktion på en sund indtjening i 4. kvartal og en bullish 2019-udsigt.

Offentliggørelse: Forfatteren havde ingen positioner i de førnævnte værdipapirer på det tidspunkt, hvor det blev offentliggjort.