B-Del
Hvad er en B-aktie?En B-aktie er en klasse af aktier, der tilbydes i en åben gensidig fond. Det er en af mange aktier, der er tilgængelige for detailinvestorer.
B-aktier forklaret
B-aktier sammenlignes ofte med A-aktier og C-aktier, som også er aktieklasser, der tilbydes i åbne gensidige fonde for detailinvestorer. Disse detailaktieklasser opkræver forskellige salgsmængder, der er struktureret af genselfondsselskabet og betalt til formidlere. Ud over salgsmængder opkræves investorerne driftsudgifter, der betales indirekte fra fondens aktiver. Hver detailandelsklasse kan have forskellige omkostningsforhold, men alle detailandelsklasser bliver normalt opkrævet 12b-1 distributionsgebyrer, som øger deres samlede udgifter.
Salgbelastning
B-aktier er kendetegnet ved en back-end salgsbelastningsstruktur. Baglænsbelastninger kan udsættes for statisk eller betinget. Ved bagladningsbelastning pålægges en investor et gebyr, når de forlader fonden. Gebyrer opkræves i procent af transaktionen og betales til formidleren. Disse salgsbelastninger er adskilt fra en fonds driftsudgifter.
Baglæns salgsmængder er normalt struktureret med de laveste salgsprovisionsgebyrer. Statiske baglænsbelastninger varierer fra 1% til 4% og oplades uanset holdeperioden. Betingede udsatte baglænsbelastninger er afgifter, der falder over tid. Disse salgsbelastninger kan starte fra 1% til 2% og falde til nul efter en specificeret tidsramme. Nogle B-aktier med udløbet betingede udskudte back-end-omkostninger kan omklassificeres til A-aktier, som giver investorerne fordelen ved en lavere årlig omkostningsprocent. Detaljerede oplysninger om en fonds salgsbelastningsstruktur inkluderes i dets prospekt.
B-Share-udgifter
Som detailandelsklasse er driftsudgifter til B-aktie pålagt 12b-1 gebyrer. 12b-1-gebyrer kompenserer formidlere og distributører for markedsføring og salg af detailfonde. Disse gebyrer kan ofte være højere for B-aktier, da de ikke kræver frontbelastninger og kan have provisionskvoter, der falder over tid. Som et resultat opkræver B-aktier ofte en af de højeste samlede omkostningsforhold.
De samlede udgiftsforhold for detailandelsklasser kan variere fra 1% til 2%. Ud over 12b-1-gebyrer opkræves investorer i detailaktieklasser også standardadministrations- og andre driftsomkostninger. Administrations- og andre udgiftsgebyrer er normalt de samme i alle aktieklasser.
MFS Global Equity Fund
MFS Global Equity Fund giver et eksempel på en åben gensidig fond med flere detailaktieklasser. Fondens B-aktier opkræves en 4% back-end-belastning. B-aktierne har de højeste samlede driftsudgifter på 1, 97% med det højeste gebyr på 12b-1 på 1%. Administrationsgebyrer er 0, 81%, og andre udgifter er 0, 16% på tværs af alle tre detailandelsklasser.
Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.