5 fejl, der skal undgås, når man handler efter livrenter

Livrenter vokser i popularitet på grund af den garanterede tilbagevendende indkomststrøm, de leverer til investorer. Men der er en grund, at livrenter har fået en bum rap i fortiden. Ikke enhver livrente er den samme, og heller ikke udbydere, hvilket betyder, at pensionister skal være forsigtige, når de handler efter en. Vælg den forkerte livrente, og i bedste fald betaler du måske for meget i gebyrer, eller værre, du kan miste hele din investering. Med det i tankerne er her et kig på fem fejl, der skal undgås, når du køber en livrente. (Se mere om: Introduktion til livrenter: Grundlæggende om livrenter .)

Valg af den forkerte forsikringsudbyder

Den måde livrenter fungerer på er, at investorer køber en livrente fra en forsikringsudbyder, og pengene omdannes til periodiske betalinger, der kan vare i en hel levetid. Investorer kan købe en med et engangsbeløb eller med investeringer over en periode, og til gengæld får de en fast, variabel eller indekseret afkast. Men livrente vil kun være lige så god som forsikringsudbyderen. Hvis forsikringsselskabet ikke er i stand til at betale kravene uanset uforudsete grund, modtager du ikke dine betalinger. Derfor ønsker du at gå sammen med et forsikringsselskab, der har et stærkt økonomisk grundlag og vurderes højt af AM Best, Standard og Poor's eller Moody's, de tre virksomheder, der overvåger forsikringsudbyderes kreditværdighed. Det er vigtigt at sikre, at livrenteleverandøren har en "A" -klassificering fra AM Best og en "AA" -klassificering fra S&P eller Moody's. (For relateret læsning, se: Pensioneringstips: Vælg den bedste livrenteudbyder .)

Ikke opmærksom på gebyrer

Intet i livet er gratis. Det vil koste dig for den garanterede indkomststrøm - hvor meget det koster afhænger af dit niveau af due diligence. En af de største fejl, en livrente-kunde kan gøre, er at ikke være nøje opmærksom på gebyrerne forbundet med livrente. Ligesom andre investeringsprodukter leveres livrenter med alle mulige gebyrer, gebyrer og provisioner, som investorer skal være opmærksomme på.

De mest almindelige gebyrer vil være mortalitets- og udgiftsgebyrer, administrationsgebyrer, overgivelsesgebyrer for tilbagetrækning over den aftalte grænse, investeringsadministrationsgebyrer og gebyrer for valgfri ryttere. Forståelse af alle gebyrer, som hver forsikringsudbyder opkræver, giver dig mulighed for at foretage en sammenligning af æbler til æbler og se annuitetsprodukter, der har store gebyrer. Det er også en god ide at overveje de samlede omkostninger ved gebyrer i modsætning til kun et område. Dette skyldes, at en omkostning i nogle tilfælde kan være lavere, men generelt kan gebyrerne være højere. (For mere, se Passing the Buck: De skjulte omkostninger ved livrenter .)

At gå tabt i oversættelse

Livrenter kan være komplicerede takket være de forskellige typer og hele branchens jargon. Der er faste livrenter, variabel livrente, indeksafkast, dødelighedsgebyrer og overgivelsesomkostninger, for at nævne nogle få. Der er også forskellige måder at få udbetalt, uanset om du samler ind i din levetid eller i en forudbestemt periode. Selvom det kan være skræmmende at komme op med hastigheden med en livrente, kan det ikke koste en masse penge. Vælg den forkerte livrente for din unikke situation, og du får muligvis ikke den rette udbetaling.

Med udsigt over virkningen af ​​inflationen

Med et annuitetsprodukt betaler du i dag for et garanteret afkast på et senere tidspunkt, hvilket betyder, at der altid vil være inflationsrisiko. Men alt for ofte overvejer investorer ikke inflation, når de køber et indkomstskabende investeringsprodukt. Men hvis afkastene ikke følger med inflationen, vil dine penge være værd, mindre kommer udbetalingstiden. Investorer kan enten optage mere af en livrente ved at beregne, hvor meget de har brug for og justere for inflationen, eller de kan købe en livrente med en inflationsbeskyttelsesdel. (Se mere: Inflationsbeskyttede livrenter: En del af en solid finansiel plan .)

Glemmer at shoppe rundt

En af de værre ting, som enhver annuitetskøber kan gøre, er at undgå at shoppe rundt, før han køber en livrente. Hver forsikringsudbyder vil tilbyde deres egne livrenteprodukter med deres egne gebyrer, vilkår og overgivelsesomkostninger, for ikke at nævne, at nogle udbydere vil opkræve en større provision end andre. Der er også forskelle i annuitetstyper og investeringer og virksomhedens status. Nogle forsikringsselskaber vil være mere økonomisk forsvarlige end andre, mens andre kan være mere af fly-by-night-operationer. Men livrenteinvestorer ved ikke noget af dette, hvis de ikke praktiserer sammenligningssalg. For at tage en informeret og sund beslutning skal du evaluere mindst tre forsikringsudbydere.

Bundlinjen

Livrenter er attraktive for mange pensionister, fordi de udbetaler en stabil strøm af indkomst under pensionering, der formodes at være garanteret. Men ikke alle annuitetsudbydere oprettes lige, hvilket betyder, at de vil tilbyde forskellige produkter med forskellige afgifter. Og lad os ikke glemme, at ikke alle forsikringsudbydere har samme økonomiske grundlag, hvilket kan sætte en investors penge i fare. Investorer er nødt til at sikre sig, at de forstår, hvordan en livrente fungerer, samt at de har fat på de forskellige gebyrer, samarbejder med en sund forsikringsudbyder og udfører den nødvendige sammenligningssalg for at få den rigtige livrente til deres unikke behov.