5 Misforståelser om pengemarkedskonti

Investering kan være en risikabel indsats. Der er mange forskellige faktorer, du skal overveje, før du forpligter dig til ethvert investeringsmiddel. Hvis du investerer i aktier, skal du bære risikoen for markeds- og økonomisk volatilitet. Obligationer indebærer både renter og inflationsrisici. Men hvis du er på markedet efter noget, der er temmelig sikkert, er der altid pengemarkedskontoen.

Pengemarkedskonti tjener det nyttige formål at holde vores penge sikre og likvide. Men de misforstås ofte og misbruges. Men hvad er de? Og hvordan undgår du nogle af de fejl, folk flest begår, når de investerer i disse køretøjer med lav rente?

Læs videre for at finde ud af om de fem største fejl, som investorer begår, når det kommer til pengemarkedskonti.

Hvad er pengemarkedskonti?

For det første er det vigtigt at forstå disse konti, og hvad de tilbyder. Pengemarkedskonti er indlånskonti, der er i banker og kreditforeninger. Ofte benævnt pengemarkedsindskudskonti (MMDA), kommer de ofte med funktioner, der gør dem forskellige fra andre opsparingskonti. De betragtes som et fantastisk sted at holde dine penge midlertidigt, især når markedet raser med volatilitet, og du ikke kan være sikker på nogen anden sikker havn.

Når du har en pengemarkedskonto, kan du være sikker på, at din saldo er forsikret ved at balansere Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) op til $ 250.000. Der er typisk en påkrævet minimumsbalance, som skal holdes i en bestemt periode - normalt omkring et år. En investor, hvis saldo falder under minimumsgebyret, påløber normalt et gebyr.

Mange MM-konti leveres med checkskrivningsevne og et betalingskort. Men en investor har et begrænset antal transaktioner - i alt seks overførsler og elektroniske betalinger pr. Måned i henhold til Federal Reserve-forordningen D. Gebyrer pålægges forbrugere, der foretager mere end den foreskrevne grænse.

Disse konti er rentebærende - generelt enkeltcifrede afkast - og betaler muligvis lidt mere end en traditionel opsparingskonto. Det skyldes, at de kan investere i stabile fonde med lav risiko som statsobligationer (T-obligationer) og typisk betale højere renter end en sparekonto. Mens afkastet måske ikke er meget, er pengemarkedskonti stadig et ret godt valg i tider med usikkerhed.

Key takeaways

• Pengemarkedskonti er som almindelige opsparingskonti med forskellige funktioner, der adskiller dem.
• Investorer skal have en mindste saldo i en bestemt periode og er begrænset til antallet af tilladte transaktioner.
• Pengemarkedsregnskaber er ikke pengemarkedsfonde, der ligner gensidige fonde.
• Disse konti er også tilbøjelige til inflationsrisiko og bør ikke bruges som den primære investeringskilde.

De er ikke pengemarkedsfonde

Fejl på en pengemarkedskonto for en pengemarkedsfond er almindeligt, men der er kritiske sondringer mellem de to finansielle instrumenter.

En pengemarkedsfond er en gensidig fond, der er kendetegnet ved investeringer med lav risiko og afkast. Disse fonde investerer i meget likvide aktiver såsom kontanter og likvide værdipapirer. De investerer generelt også i gældsbaserede værdipapirer med høj kreditvurdering, der modnes på kort sigt. At komme ind og ud af en MM-fond er relativt let, da der ikke er nogen belastninger forbundet med positionerne.

Men ofte vil investorer høre pengemarkedet og antage, at deres penge er helt sikre. Men dette stemmer ikke med pengemarkedsfonde. Disse kontotyper er stadig et investeringsprodukt, og har som sådan ingen FDIC-garanti.

Pengemarkedsfondsafkast afhænger af markedsrenter. De kan klassificeres i forskellige typer, såsom fonde med primære penge, der investerer i gæld med variabel rente og kommerciel papir af aktiver, der ikke er af statskassen, eller statskasser, som investerer i standardudstedte amerikanske statsobligationer, som regninger, obligationer og sedler.

Inflationsrisici

En almindelig misforståelse er at tro, at placering af penge på en pengemarkedskonto beskytter dig mod inflation. Men det er ikke nødvendigvis sandt.

Mange hævder, at det er bedre at tjene små renter i en bank snarere end at tjene nogen rente overhovedet, men at overgå inflationen på lang sigt er ikke rigtig punktet med en pengemarkedskonto. Inflationsraten er lav i 2019-1, 8% fra juni, mens den 20-årige historiske gennemsnitlige inflation er 2, 24%. I mellemtiden betaler den gennemsnitlige pengemarkedskonto under 2% rente. Derfor er det sandsynligt, at penge, der sidder på en pengemarkedskonto, ikke overgår inflationen.

Lad os for eksempel antage, at inflationen er lavere end det 20-årige historiske gennemsnit. Selv i denne situation falder renterne, som bankerne betaler på disse konti, også, hvilket påvirker den oprindelige hensigt med kontoen. Så mens pengemarkedskonti er sikre investeringer, beskytter de dig virkelig ikke mod inflation.

Investering i en pengemarkedskonto beskytter dig ikke mod inflation.

Bare den rigtige balance

De ændrede inflationsrater kan påvirke effektiviteten af ​​pengemarkedskonti. Kort sagt er det ineffektivt at have en høj procentdel af din kapital på disse konti. Men de kræver en større minimumssaldo end traditionelle opsparingskonti.

Seks til 12 måneders leveomkostninger anbefales typisk for det penge, der skal opbevares kontant i disse typer konti for uforudsete nødsituationer og livshændelser. Derudover sidder pengene grundlæggende og mister deres værdi.

Penge som et sikkerhedstæppe

I mange tilfælde er vi programmeret til at tro, at at skaffe penge er den mest frugtbare tilgang. Men det er ikke nødvendigvis sandt, især når det kommer til at spare penge på pengemarkedet eller standard opsparingskonti. Det er vanskeligt at have penge, som du har arbejdet hårdt for at trænge ind i det åbne marked, udsat for al den usikkerhed, der følger med det. Desværre forbliver folk ofte i deres kontante positioner for længe i stedet for at investere det, og det er alt sammen på grund af frygt.

Den store recession førte kun allerede forsigtige investorer videre ind i det pengestabende kaninhul. Men et højt afkast på dine penge kan kun komme fra forskellige investeringer. For 50 år siden kunne du lægge penge væk lidt efter lidt hver dag og være sikker på, at du ville være okay, men moderne tid dikterer en langt anden fremtid for vores økonomiske stabilitet. I dag er udfordringen at overliste vores naturlige refleks for at holde det hele.

Del det op

Diversificering af aktiver er en af ​​de grundlæggende investeringer. Kontanter er ikke anderledes. Hvis du insisterer på at opbevare alle dine penge på pengemarkedskonti, skal ingen konto have mere end det FDIC-forsikrede beløb på $ 250.000. Det er ikke ualmindeligt at se familier eller godser med flere bankkonti for at forsikre deres penge så meget som muligt.

Ved hjælp af denne strategi kan opdelingen af ​​penge i tre “spande” vise sig at være nyttig. At have afsat penge til kort sigt (et til tre år), på mellemlang sigt (fire til 10 år og langsigtet (10 år plus)) kan føre investorer ned ad en mere logisk tilgang til hvor lang tid - og hvordan meget — penge skal spares. For at tage en mere taktisk tilgang kan vi anvende de samme spande og vurdere din tolerance for risiko på en realistisk måde.

Overvej at lægge langsigtede penge i andre investeringsbiler med lav risiko som en livrente, livsforsikringspolice, obligationer eller statsobligationer. Der er utallige muligheder for at opdele din nettoværdi for at afdække risikoen for at miste værdien af ​​dine penge, der holdes kontant. Flere investeringsbiler bortset fra pengemarkedskonti tilbyder højere renter. For mere tolerante investorer, eller dem, der ønsker at holde nogle penge på bevægelse på kort og mellemlang sigt, er der penge og investeringsstrategier, der kan give det afkast, du søger - givet tid og din mave til volatilitet. Disse tilgange sammen med at holde penge konstant i bevægelse for hver periode i dit liv, kan hjælpe med at overgå den aktuelle og fremtidige inflation, mens de beskytter penge mod at miste deres værdi. Uanset hvad, at være ivrig efter fuld forståelse af disse produkter er det, der giver dig mulighed for at tage den rigtige beslutning for dig selv.

Bundlinjen

Pengemarkedskonti tjener et enestående formål: At holde dine penge parkeret. Penge gør dog intet, medmindre de flyttes, og i sidste ende kræver, at investoren undersøger deres muligheder og investerer mere forskelligt.