Hvad er forskellen mellem pensionering i Canada og Amerika?

Amerikanske og canadiske regeringer leverer mange af de samme typer tjenester til dem, der planlægger pensionering og dem, der er pensioneret. Generelt synes canadiske pensionister dog, at livet efter arbejde er meget mindre stressende, da frygt for at løbe tør for penge ikke er så udbredt som i USA - frygt, der driver nogle amerikanske pensionister til at finde måder at supplere deres pensionsindkomster på.

Key takeaways

• Canada og Amerika giver begge borgere mulighed for at have skattemæssigt fordelte pensionskonti: den canadiske RRSP og TFSA, der ligner henholdsvis den amerikanske traditionelle IRA og Roth IRA.
• Canadiske pensionskonti har mere generøse bidragsbegrænsninger og færre distributionsbegrænsninger end deres amerikanske kolleger.
• Canadas primære pensionsplan for seniorer, Old Age Security, finansieres af generelle skatteindtægter, mens Amerikas Social Security er finansieret af lønningsskatter.
• Canadas enkeltbetalende sundhedsforsikring er tilgængelig for borgerne hele deres liv; Amerikas enkeltbetalersystem, Medicare, er kun berettiget til 65 og ældre og dækker en lavere procentdel af medicinske omkostninger.
• Canadiere har en tendens til at betale mere betydelige indkomstskatter end amerikanere.

En stor fordel for canadiere er det offentligt finansierede universelle sundhedsvæsen, som giver dem vigtige medicinske tjenester i hele deres liv såvel som ved pensionering uden co-løn eller egenkapital. I modsætning hertil har amerikanere ikke en enkeltbetalersforsikring, medmindre de er handicappede eller ekstremt lav indkomst, indtil de når 65 år, hvor de kan kvalificere sig til Medicare. Selv det er langt fra omfattende. Medicare dækker ca. 62% af udgifterne til sundhedsydelser. En undersøgelse fra 2018 af Research Institute of Employee Benefits Research Institute estimerer, at et 65-årigt par uden arbejdsgiverdækning vil kræve cirka $ 400.000 for at give råd til Medicare-præmier og medicinske udgifter uden for lommen.

Vigtige forskelle: Planer for pensionskøb

Når det gælder opsparing til pensionering, tilbyder både Canada og Amerika enkeltpersoner lignende finansielle køretøjer med lignende skattemæssige fordele.

Canadas RRSP vs. Amerikas traditionelle IRA

I Canada giver registrerede pensionsopsparingsplaner (RRSP) investorer mulighed for at modtage et skattefradrag for deres årlige bidrag. Penge, der investeres i planen, vokser skatteudskudt, hvilket fremmer fordelene ved sammensat afkast. Bidrag kan ydes indtil 71-årsalderen, og regeringen sætter maksimale grænser for det beløb, der kan placeres på en RRSP-konto (18% af en arbejdstagers løn, op til $ 26.500 for 2019). Tilbagetrækning kan forekomme når som helst, men klassificeres som en skattepligtig indkomst, som bliver genstand for kildeskat. I det år, hvor skatteyderen bliver 71 år, skal RRSP enten udbetales eller rulles over til en livrente eller en registreret pensionskasse (RIF).

For amerikanske skatteydere er en traditionel IRA struktureret til at give den samme slags fordele, hvor bidragene er fradragsberettigede og kapitalgevinster udsættes skattepligtige indtil udbetalinger fra kontoen er realiseret. Aldersbestemmelser er ens; investorer kan bidrage til deres traditionelle IRA, indtil de når 70 ^½, hvor obligatorisk distribution er påkrævet.

IRA-bidrag er dog mere begrænsede. For 2019 siger IRS, at "det maksimale bidrag, der kan ydes til en traditionel eller Roth IRA, er det mindste på $ 6.000, eller størrelsen af ​​din skattepligtige kompensation for det skattepligtige år." Mennesker over 50 år kan sømme yderligere $ 1.000 pr. År i deres IRA'er. IRA'er bærer også sanktioner, hvis midler trækkes tilbage, før skatteyderen når 59 ^½ alder.

Med hensyn til bidragsbeløb er amerikanske 401 (k) -planer, der tilbydes gennem en arbejdsgiver, mere sammenlignelige med RRSP'er: det årlige maksimum i 2019 er $ 19.000, eller $ 25.000 for dem over 50 år. I maj 2019 er valutakurser, $ 26.500 CAD lig med USD $ 19.585.

På trods af det faktum, at RRSP'er giver mulighed for større bidrag, har velhavende canadiere tendens til at betale mere skat end deres sydlige naboer.

Canadas TFSA vs. Amerikas Roth IRA

Canadas skattefri opsparingskonto (TFSA) svarer temmelig til Roth IRAs i USA. Begge disse pensionsfokuserede køretøjer finansieres med penge efter skat (der er ikke noget fradrag for bidraget), men de vokser skattefrit, og udbetalinger beskattes ikke. Canadiske indbyggere over 18 år kan bidrage med op til $ 6.000 til TFSA'er i 2019; Hvis du bidrager i 2019 for første gang, er du berettiget til at indbetale $ 63.500, forudsat at du blev 18 år i 2009 (det år, hvor kontiene opstod). Det årlige maksimale bidrag til en Roth IRA er også $ 6.000, eller $ 7.000 for dem over 50 år. En anden lighed mellem disse konti: Der er ingen grænse for, hvornår man skal stoppe med at yde bidrag og begynde at trække penge.

TFSA'er tilbyder to betydelige fordele i forhold til Roth IRAs. Unge canadiere, der sparer til pensionering, er i stand til at overføre deres bidrag til de kommende år, mens en sådan mulighed ikke er tilgængelig med Roth IRAs. For eksempel, hvis en skatteyder er 35 år gammel og ikke er i stand til at bidrage med $ 6.000 til deres konto på grund af et uforudsete udlæg, akkumuleres det samlede tilladte beløb næste år til $ 12.000. Bidragsgrænserne har ændret sig år til år siden TFSA blev introduceret første gang i 2009, hvor grænsen undertiden er sat til forskellige intervaller mellem $ 5.000 og $ 10.000; den nuværende kumulative grænse for 2019 er $ 63.500.

For det andet, mens beløb svarende til bidrag til enhver tid kan trækkes tilbage, skal fordeling af indtjening fra Roth IRA'er klassificeres som "kvalificeret" for at undgå skatter. Kvalificerede distributioner er dem, der er foretaget, efter at kontoen har været åben i fem år, og skatteyderen er enten deaktiveret eller er over 59 ^½ år gammel. Canadas plan tilbyder mere fleksibilitet med hensyn til at yde fordele for dem, der planlægger pensionering.

Vigtige forskelle: Regeringspensions

Både USA og Canada giver arbejdstagerne en garanteret indkomst, når de når pensionsalderen. Disse føderale pensionsplaner adskiller sig imidlertid fra hinanden på flere måder.

Canadas Old Age Security vs. America's Social Security

Canada har et tredelt system: Old Age Security (OAS), der finansieres af canadiske skattedollar, giver fordele til støtteberettigede canadiere 65 år og ældre; Canadas pensionsplan (CPP), der er finansieret med fradrag for lønninger (som Social Security i USA), gør fordele tilgængelige allerede i 60-årsalderen; og den garanterede indkomsttilskud (GIS) er tilgængelig for de aller fattigste canadiere.

OAS giver fordele til støtteberettigede borgere fra 65 år og derover. Selvom der er komplekse regler for at bestemme størrelsen af ​​pensionsudbetalingen, er en person, der har boet i Canada i 40 år efter at han fyldt 18 år, typisk kvalificeret til at modtage den fulde betaling (fra og med 2019) på $ 601, 45 pr. Måned. Derudover ydes garanterede indkomsttilskud ($ 540, 77 eller $ 898, 32, afhængig af ægteskabelig status) og kvoter ($ 1.142, 22) til pensionister med en årlig indkomst mellem $ 18, 240 og $ 33, 744 årligt. Ligesom med social sikring, kan OAS-modtagere, der vælger at udskyde modtagelse af ydelser, få højere udbetalinger; i øjeblikket kan ydelser udsættes i op til fem år, op til 70 år. OAS-fordele betragtes ikke som skattepligtig indkomst, men de har visse tilbagebetalingsbestemmelser for højindkomstindtægter.

For at subsidiere universel sundhedsydelser og pensioner pålægger Canada højere indkomstskatter på sine borgere end USA gør for indbyggerne.

Amerikansk social sikring fokuserer på den anden side ikke udelukkende på at skaffe pensionsindkomst, men omfatter sådanne yderligere områder som invaliditetsindkomst, efterladteydelser og Medicare (i det omfang, at Medicare-præmier tages ud af socialsikringsydelser). Problemer med socialsikringsindkomst er lidt mere komplekse og afhænger af faktorer som modtagerens ægteskabelige status, og om indkomst blev genereret fra andre kilder eller ej; oplysningerne, der gives i IRS-formularen SSA-1099, bestemmer skattesatsen for fordelen.

Enkeltpersoner er berettigede til at modtage delvise fordele ved at være 62 år, og fulde fordele ($ 2.861 pr. Måned er det maksimale fra 2019), når de er 66 eller 67 år, afhængigt af fødselsåret. Kvalificering bestemmes gennem et kreditsystem, hvorved kvalificerede modtagere skal opnå mindst 40 kreditter og kan tjene yderligere kreditter for at øge deres betalinger ved at udskyde de første godtgørelser til op til 70 år.

Generelt betragtes Canadas pensioneringsprogrammer som sikrere, da de finansieres over de generelle skatteindtægter. Der er kontinuerlig frygt i USA for, at det sociale sikringssystem, der er finansieret gennem lønbeskatningen på lønmodtageren, bliver konkurs.