Hvad er Trade Volume Index (TVI) -formlen, og hvordan beregnes den?

Handelsvolumenindekset (TVI) måler mængden af ​​penge, der strømmer ind og ud af en sikkerhed eller markedet. TVI afhænger af sikkerhedsretningen og om værdipapirer akkumuleres eller distribueres. TVI bruger generelt en sikkerheds intradag-prisdata.

For at beregne TVI skal den minimale krydsværdi for sikkerheden være kendt. Derefter skal prisændringen beregnes ved at trække den sidste pris fra den mest aktuelle pris. Derefter skal retningen bestemmes. Hvis ændringen i sikkerhedens pris er større end den minimale krydsværdi, er sikkerheden i en akkumuleringsperiode. Hvis ændringen i sikkerhedens pris er mindre end den minimale krydsværdi, er sikkerheden i en distributionsperiode. Hvis ændringen er mindre end eller lig med eller større end eller lig med den minimale krydsværdi, er sikkerhedens retning den samme som den sidste retning.

Når retningen bestemmes, kan TVI beregnes. Hvis sikkerheden er i akkumulering, er det aktuelle TVI det foregående handelsvolumenindeks plus den aktuelle dags volumen. Omvendt, hvis sikkerheden er i distribution, er TVI det foregående handelsvolumenindeks minus den aktuelle dags volumen.

TVI'et kan bruges til at indikere købs- eller salgspress inden for en sikkerhed. Sig f.eks. At ændringerne i sikkerhedspriserne er større end den minimale krydsværdi og er steget i en periode på seks timer. Dette signaliserer, at forhandlere og investorer akkumulerer sikkerheden og køber på anmodning. Dette kan fortolkes som bullish aktivitet og kan signalere, at sikkerheden kan stige i pris på grund af købet pres.