Term ud
Term out er et finansielt koncept, der bruges til at beskrive overførsel af gæld internt i et selskabs balance. Dette gøres ved aktivering af kortfristet gæld til langfristet gæld. Ændring af klassificeringen af gæld i balancen giver virksomhederne mulighed for at forbedre deres arbejdskapital og drage fordel af lavere renter.
Term ud forklaret
Term out er den regnskabsmæssige praksis ved aktivering af kortfristet gæld til lang sigt uden at erhverve nogen ny gæld. En virksomheds eller en udlånsinstitutions evne til at "opsige" et lån er en vigtig strategi for gældshåndtering og forekommer normalt i to situationer.
Term ud på en facilitet lån
Et facilitetslån er en bankaftale, der giver et selskab mulighed for periodisk at låne kortvarig finansiering. Bankfaciliteter indføres af et selskab for at sikre, at det har ensartet adgang til kontanter og likviditet på ethvert tidspunkt. Virksomheder med cykliske salgscyklusser eller sæsonåbner optager normalt et bankfacilån til at sikre, at de har tilstrækkelige kontanter til rådighed til at købe lager i travle tider og betale ansatte i stille perioder.
Fremstillingsvirksomheder står for eksempel over for høj sæsonbestemthed. Ofte kommer det meste af en producentvirksomhed i sommermånederne, når det får produkter til at sælges af detailhandlere i fjerde kvartal. Dette betyder, at producenterne har langsomme perioder ved udgangen af året, når detailhandlere typisk har deres travleste salgsperiode. Forhandlere foretager dog ikke mange køb i løbet af denne tid, og nogle producenter er bundet til kontanter, når de prøver at opretholde lønningslisten.
Når en situation som denne opstår, kan en producent optage et facilitetslån til dækning af udgifter i fjerde kvartal. Hvis lånebalancen derefter er særlig høj, kan virksomheden opsige lånet og forlænge tilbagebetalingsperioden og effektivt klassificere det fra kortfristet gæld til langfristet gæld. Opsigelse af et facilitetslån er meget fordelagtigt for virksomheder, der har likviditetsproblemer.
Term ud på et stedsegrønt lån
Stedsegrønne lån er revolverende gældsinstrumenter. Dette betyder, at et selskab kan bruge et stedsegrønt lån, betale pengene tilbage og straks bruge det igen. Lånet gennemgås årligt af udlånsinstitutionen, og hvis virksomheden fortsat opfylder visse krav, kan det trække på lånet kontinuerligt. Den mest almindelige type stedsegrønne lån er en revolverende kreditlinje.
Der er dog situationer, der opstår, hvor virksomheder fuldt ud forlænger lånet og aldrig tilbagebetaler hovedstolen, i stedet kun betaler de månedlige rentebetalinger. Når dette sker, kan udlånsinstitutionen opsige lånet ved at amortisere hovedstolen og effektivt konvertere virksomhedens rentebetalinger til månedlige betalinger, der kombinerer renter og hovedstol.
Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.