Penge-strømningsindeks - MFI-definition og anvendelser

Hvad er Money Flow Index (MFI)?

Money Flow Index (MFI) er en teknisk oscillator, der bruger pris og volumen til at identificere overkøb eller oversolgt forhold i et aktiv. Det kan også bruges til at opdage afvigelser, der advarer om en trendændring i pris. Oscillatoren bevæger sig mellem 0 og 100.

I modsætning til konventionelle oscillatorer, som f.eks. Relative Strength Index (RSI), indeholder Money Flow-indekset både pris- og volumendata i modsætning til bare prisen. Af denne grund kalder nogle analytikere MFI for den volumenvægtede RSI.

Key takeaways

• Indikatoren beregnes typisk ved hjælp af 14 perioder med data.
• En MFI-læsning over 80 betragtes som overkøbt, og en MFI-læsning under 20 betragtes som oversolgt.
• Overkøb og oversolgt betyder ikke nødvendigvis, at prisen vil vende tilbage, kun at prisen (factoring for volumen) er tæt på det høje eller lave af det nylige prisinterval.
• Skaberne af indekset, Gene Quong og Avrum Soudack, anbefalede at bruge 90 og 10 som overkøbt og oversolgt niveau. Disse niveauer nås sjældent, men når de er, betyder det ofte, at prisen kan skyldes en retningsændring.
• En afvigelse mellem indikator og pris er bemærkelsesværdig. For eksempel, hvis indikatoren stiger, mens prisen falder eller er flad, kan prisen begynde at stige.

Formlerne for pengestrømmeindekset (MFI) er:

Pengestrømsindeks = 100−1001 + Pengestrømsforhold hvor: Pengestrømsforhold = 14 periode Positiv pengestrøm14 periode negativ pengestrøm Rå pengestrøm = Typisk pris * VolumenTypisk pris = Høj + Lav + Luk3 \ begynde {justeret} & \ tekst {Penge Flow Index} = 100- \ frac {100} {1+ \ text {Money Flow Ratio}} \\ & \ textbf {hvor:} \\ & \ text {Money Flow Ratio} = \ frac {\ text {14 Period Positive Money Flow}} {\ text {14 periode negativ pengestrøm}} \\ & \ text {Raw Money Flow} = \ text {Typisk pris * Volume} \\ & \ text {Typical Price} = \ frac {\ text {Høj + Lav + Luk}} {3} \\ \ ende {justeret} Pengestrømsindeks = 100−1 + Pengestrømsforhold 100 hvor: Pengestrømsforhold = 14 perioder negativ pengestrøm 14 periode Positiv pengestrøm Rå pengestrøm = Typisk pris * VolumenTypisk pris = 3Høj + Lav + Luk

Når prisen skrider frem fra den ene periode til den næste Raw Money Flow er positiv, og den tilføjes til Positive Money Flow. Når Raw Money Flow er negativ, fordi prisen faldt i den periode, føjes den til Negative Money Flow.

Sådan beregnes pengestrømmeindekset (MFI)

Der er flere trin til beregning af pengestrømsindekset. Hvis du gør det for hånd, anbefales det at bruge et regneark.

1. Beregn den typiske pris for hver af de sidste 14 perioder.
2. For hver periode skal du markere, om den typiske pris var højere eller lavere end den foregående periode. Dette fortæller dig, om Raw Money Flow er positiv eller negativ.
3. Beregn Raw Money Flow ved at multiplicere den typiske pris med volumen for den periode. Brug negative eller positive tal afhængigt af om perioden var op eller ned (se trin ovenfor).
4. Beregn pengestrømsforholdet ved at tilføje alle de positive pengestrømme i de sidste 14 perioder og dividere dem med de negative pengestrømme for de sidste 14 perioder.
5. Beregn pengestrømsindekset (MFI) ved hjælp af det forhold, der findes i trin fire.
6. Fortsæt med at udføre beregningerne, efterhånden som hver ny periode slutter, ved kun at bruge de sidste 14 perioder med data.

Hvad fortæller Money Flow Index (MFI) dig ">

En af de primære måder at bruge Money Flow Index er, når der er en afvigelse. En afvigelse er, når oscillatoren bevæger sig i den modsatte prisretning. Dette er et signal om en potentiel vending i den fremherskende prisudvikling.

For eksempel er et meget højt pengestrømsindeks, der begynder at falde under en aflæsning på 80, mens den underliggende sikkerhed fortsætter med at klatre, er et prisomvendt signal til ulempen. Omvendt er en meget lav MFI-aflæsning, der klatrer over en måling på 20, mens den underliggende sikkerhed fortsætter med at sælge, et prisomvendt signal til opsiden.

Forhandlere holder også øje med større afvigelser ved hjælp af flere bølger i prisen og MFI. For eksempel når en aktie sig til $ 10, trækker tilbage til $ 8 og samles derefter til $ 12. Prisen har foretaget to på hinanden følgende højder på $ 10 og $ 12. Hvis MFI sænker sig højere, når prisen når $ 12, bekræfter indikatoren ikke den nye højde. Dette kunne forudse et fald i prisen.

Overkøbt og oversolgt niveau bruges også til at signalere mulige handelsmuligheder. Bevægelser under 10 og over 90 er sjældne. Forhandlere holder øje med, at MFI bevæger sig tilbage over 10 for at signalere en lang handel og at falde under 90 for at signalere en kort handel.

Andre bevægelser ud af overkøbt eller oversolgt territorium kan også være nyttige. For eksempel, når et aktiv er i en stigning, kan et fald under 20 (eller endda 30) og derefter et rally tilbage over det indikere, at et tilbagetrækning er forbi, og prisudviklingen genoptages. Det samme gælder for en nedadgående tendens. Et kortvarigt rally kunne skubbe MFI op til 70 eller 80, men når det falder tilbage under, kan det være tid til at gå ind i en kort handel som forberedelse til endnu et fald.

Forskellen mellem pengestrømmeindekset (MFI) og det relative styrkeindeks (RSI)

MFI og RSI er meget nært beslægtede. Den største forskel er, at MFI indeholder lydstyrke, mens RSI ikke gør det. Tilhængere af volumenanalyse mener, at det er en førende indikator. Derfor tror de også, at MFI vil give signaler og advare om mulige tilbageførsler på en mere rettidig måde end RSI. Den ene indikator er ikke bedre end den anden, de inkorporerer ganske enkelt forskellige elementer og vil derfor give signaler til forskellige tidspunkter.

Begrænsninger i pengestrømsindekset (MFI)

MFI er i stand til at producere falske signaler. Dette er, når indikatoren gør noget, der indikerer, at der er en god handelsmulighed til stede, men så flytter prisen sig ikke som forventet, hvilket resulterer i en tabende handel. En afvigelse resulterer muligvis ikke i en prisvending.

Indikatoren kan også undlade at advare om noget vigtigt. For eksempel, mens en afvigelse kan resultere i, at en pris reverseres noget af tiden, er divergens ikke til stede for alle prisomvendinger. På grund af dette anbefales det, at de erhvervsdrivende bruger andre former for analyse og risikokontrol og ikke udelukkende stoler på en indikator.

Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.

Relaterede vilkår

Pengestrøm Pengestrømmen beregnes ved at gennemsnit de høje, lave og lukkende priser og multiplicere med det daglige volumen. mere Varekanalindeks - CCI-definition og anvendelser Commodity Channel Index (CCI) er et momentumbaseret teknisk handelsværktøj, der kan levere handelssignaler, måle styrken eller svagheden i en tendens og vise, hvornår et aktiv er overkøbt eller oversolgt. mere Hvad er definitionen af ​​Force Index og dens anvendelser? Kraftindekset er en teknisk indikator, der bruger pris og volumen til at bestemme kraften bag et prisbevægelse. Kraftindekset kan også identificere potentielle vendepunkter i pris. mere Stokastisk RSI - StochRSI Definition Stokastisk RSI eller StochRSI er en teknisk analyseindikator oprettet ved at anvende Stokastisk oscillatorformel til et sæt af relative styrkeindeksværdier (RSI) -værdier. Dets primære funktion er at identificere overkøb og oversolgt forhold. mere Williams% R Definition og bruger Williams% R er en momentumindikator i teknisk analyse, der måler overkøb og oversolgt niveau. Det ligner den stokastiske oscillator, i hvordan den genererer handelssignaler. mere Relativ styrkeindeks - RSI Relativ styrkeindeks (RSI) er en momentumindikator, der måler størrelsen af ​​de nylige prisændringer for at analysere overkøb eller oversolgt forhold. flere Partner Links