Guld-ETF'er holder fast foran beslutningen om rentesatser

Guldpriser forsvarer fortsat det nøje overvågede niveau på $ 1.500 pr. Ounce denne uge, selv når chancerne for et rentenedsættelse på Federal Reserve (Fed's) september Federal Open Market Committee (FOMC) -møde falder. Et rentenedsættelse understøtter guldpriserne, da mulighedsomkostningerne ved at holde et ikke-afkastende aktiv ville falde.

Ifølge CME FedWatch Tool har futuremarkeder prissat i en 56, 5% chance for rentenedsættelse, når Fed frigiver sin beslutning kl. 14.00 i dag. For kun en uge siden prisfastsatte markederne i en næsten 100% chance for en renteforhøjelse. På trods af dette forbliver guld godt budt efter et droneangreb på kritisk saudisk olieinfrastruktur eskalerede spændinger i Mellemøsten.

"Geopolitiske usikkerheder har uden tvivl stabiliseret guld over det psykologiske $ 1.500-mærke, der opmuntrer til et konstruktivt landskab fra både et grundlæggende og teknisk perspektiv, " sagde Bill Baruch fra Blue Line Futures, pr. Handelswebsted kitco.com.

De, der ønsker at afdække sig mod løbende usikkerhed eller simpelthen spekulere i det ædelmetals pris, bør tilføje disse tre guldbørsnoterede fonde (ETF) til deres overvågningsliste. Lad os gennemgå beregningerne for hver fond og udforske flere guldhandelsspil, der kan skinne i det nuværende markedsmiljø.

SPDR Gold Shares ETF (GLD)

SPDR Gold Shares ETF (GLD), der blev lanceret i 2004, tilbyder investorer et aktiv til at spore guldpriskursen med fradrag af udgifter og passiver ved hjælp af guldstænger, der holdes i London-hvælvinger. Fonden er struktureret som en tilskudstrust, der beskytter investorerne, da tillidsfolk ikke kan låne guldstængerne. Det daglige volumen på over 12 millioner aktier kombineret med en 0, 01% knivskarpt gennemsnitlig spredning giver handlende mulighed for let at komme ind og ud af positioner, mens handelsomkostningerne holdes lave. GLD kontrollerer aktiver under forvaltning (AUM) på 43, 15 milliarder dollars, opkræver et konkurrencedygtigt administrationsgebyr på 0, 40% og har returneret 15, 59% år til dato (YTD) fra den 18. september 2019.

Fondens pris handles inden for en rækkevidde på $ 7, 50 i de første fem måneder af dette år, inden den begyndte at bevæge sig kraftigt højere. Siden indstillingen af ​​sin højde for 2019 den 4. september, har ETF trukket sig tilbage i et område, der finder en sammenløb af støtte fra det stigende 50-dages simple glidende gennemsnit (SMA), 50% Fibonacci retracement niveau og en opadgående linje, der strækker sig tilbage til slutningen af ​​maj. De, der beslutter at indgå en handel, bør indstille en stop-loss ordre under september-lavet på $ 140, 06 og målrette et første skridt til denne måneds højde på $ 146, 82.

Direxion Daily Gold Miners Index Bull 3X Aktier ETF (NUGT)

Med nettoaktiver på 1, 6 mia. Dollars sigter Direxion Daily Gold Miners Index Bull 3X-aktier ETF (NUGT) at levere tre gange den daglige præstation af NYSE Arca Gold Miners Index. Den sporede benchmark omfatter guld- og sølvvirksomheder, der opererer globalt på både udviklede og nye markeder. Dets øverste beholdning inkluderer Newmont Goldcorp Corporation (NEM), Barrick Gold Corporation (GOLD) og Newcrest Mining Limited (NCMGY). Daglig likviditet i dollarvolumen på næsten $ 375 millioner og en smal gennemsnitlig spredning på 0, 05% gør fonden velegnet til alle handelsformer og hjælper med at minimere glidning. NUGT opkræver et højt årligt administrationsgebyr på 1, 23% på grund af dets brug af afledte produkter for at opnå gearet afkast. Fra 18. september 2019 tilbyder ETF et udbytte på 0, 27% og udbyder en YTD-gevinst på 61, 71%.

Et mellemrum på 6% over den 200-dages SMA den 31. maj startede NUGT's rally til sit 52-ugers højde på lidt over $ 45. Fonden er trukket tilbage i første halvdel af september og giver de handlende mulighed for at "købe dukkert" på nuværende niveauer. Pris har forsvaret et supportområde på $ 27, 50 denne uge, hvilket kan give anledning til en gentest på det tidligere nævnte 52-ugers højde. De, der åbner en lang position, bør implementere risikostyring ved at placere en stopordre under lavdelen af ​​en af ​​de sidste tre dage, afhængigt af personlig risikopræference.

Direxion Daily Junior Gold Miners Index Bull 3X Aktier ETF (JNUG)

Direxion Daily Junior Gold Miners Index Bull 3X-aktier ETF (JNUG) har en mission om at returnere tre gange den daglige præstation af MVIS Global Junior Gold Miners Index. Det underliggende indeks består af små-cap globale guldmineselskaber, der genererer mindst 50% af deres indtægter fra guld- eller sølvminedrift. JNUG, som har en omkostningsprocent på 1, 17%, leverer kortsigtede forhandlere med gearet eksponering for mindre kendte industrinavne, såsom Northern Star Resources Limited (NESRF), Evolution Mining Limited (CAHPF) og Kinross Gold Corporation (KGC) . Næsten 3 millioner aktier skifter hænder om dagen, hvilket giver rigelig likviditet, skønt en gennemsnitlig spredning på 0, 10% gør det værd at bruge grænseordrer snarere end markedsordrer. Den seks år gamle fond har AUM på 936, 61 millioner dollars, udsteder et 0, 28% udbytte og er op næsten 30% i forhold til året fra 18. september 2019.

Efter at have fundet et gulv på $ 31, 50 i slutningen af ​​maj, sporet ETF's pris guldpriserne væsentligt højere i sommermånederne, før profitmænd flyttede ind i starten af ​​september. Salget aftog sidste fredag ​​i en supportzone mellem $ 55 og $ 60, med prisen vendt tilbage til opsiden i denne uge. Forhandlere, der køber her, bør indstille en ordre med take-profit i nærheden af ​​den dobbelte august-svinghøjde på det psykologiske $ 100-niveau og beskytte kapitalen med et stop placeret lige under $ 60. Handlen tilbyder et sundt risiko / belønningsforhold på ca. 1: 3 under forudsætning af et fyld på næsten $ 70 ($ 30 fortjeneste pr. Aktie / $ 10 risiko per aktie).