Defineret portefølje
En defineret portefølje er en investeringstillid, der investerer i et foruddefineret sæt af obligationer, aktier eller begge dele, der er valgt af fondsselskabet. I lighed med nogle klasser af gensidige fonde er trusten lukkede og forvaltes ikke aktivt. Som en gensidig fond er en lukket fond en samlet investeringsfond, der har en manager, der fører tilsyn med porteføljen. Det hæver et fast kapitalbeløb gennem en initial børsnotering (IPO). Fonden struktureres, noteres og handles som en aktie på en børs.
BREAKING NED Defineret portefølje
En defineret portefølje er, ligesom andre porteføljetyper, en samling af finansielle aktiver såsom aktier, obligationer, råvarer, valutaer og likvide midler, såvel som deres modparter, herunder gensidige, børshandlede og lukkede fonde.
I en defineret portefølje er værdipapirerne faste, og enheder kan kun sælges efter afslutningen af den indledende købsfase. Disse enheder har en defineret holdbarhed, hvorefter de afvikles, og provenuet returneres til investorerne. En defineret portefølje kan handle til forskellige priser i løbet af handelsdagen. Udbud og efterspørgsel bestemmer prisen på enhederne i en defineret portefølje, hvilket kan føre til forskelle i prisfastsættelse fra nettoværdien af dets underliggende aktiver. Gensidige fonde kan synkroniseres med deres indre aktivværdier, men prissættes kun en gang om dagen til nettovergangsværdien fra slutningen af handelen.
Defineret portefølje og risikotolerance
En investeringsportefølje er opdelt i segmenter i forskellige størrelser, der repræsenterer en række aktivklasser og typer investeringer for at opnå en passende allokering af risikoporteføljen. Mange forskellige typer værdipapirer kan bruges til at opbygge en diversificeret portefølje, men aktier, obligationer og kontanter betragtes generelt som en porteføljes centrale byggesten.
De mest forsigtige investorer bygger investeringsporteføljer, der er i overensstemmelse med deres risikotolerance og deres mål. Risikotolerance kan defineres som graden af variation i investeringsafkast, som en investor er villig til at acceptere, især når markedet bliver lavere.
Risikotolerance er et af de vigtigste overvejelser, når man bestemmer, hvordan man skal investere. Investorer skal have en realistisk forståelse af deres evne og vilje til at fordøje store bevægelser i værdien af deres investeringer. Hvis investorerne påtager sig for stor risiko, er de måske mere tilbøjelige til at sælge midt i en markedsafmatning og gå glip af et markedssvingning.
Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.