Bedste måder at bruge din 401 (k) uden straf

401 (k) er en arbejdsgiver-sponsoreret pensionsplan, som millioner af amerikanske arbejdstagere er afhængige af for at hjælpe med at finansiere deres pensionsår. Den bedste måde at bruge din 401 (k) er simpelthen at tage normale fordelinger, når du når pensionsalderen. Ved at gøre dette, vil du undgå skattesanktioner ved tidlige tilbagetrækninger og holde alle de penge, der arbejder for dig, indtil du går på pension. Hvis du imidlertid har brug for at foretage tilbagetrækning fra din 401 (k), før du går på pension, er der flere måder at gøre det uden at pådrage sig en straf, som vi vil forklare.

Key takeaways

• Den allerbedste måde at bruge dine 401 (k) på er at lade pengene være uberørte, indtil du går på pension.
• Hvis du har brug for penge på grund af en økonomisk modgang, kan du muligvis tage en 401 (k) distribution uden straf.
• Du kan også være berettiget til et straffrit lån fra din 401 (k), hvis din arbejdsgivers plan tillader det.

Under normale 401 (k) distributioner

I henhold til reglerne for Internal Revenue Service (IRS) kan du kun trække penge tilbage fra din konto uden straf, når du er 59 år gammel, er permanent deaktiveret eller ellers ikke er i stand til at arbejde. Afhængig af betingelserne i din arbejdsgiverplan, kan du vælge at tage en række regelmæssige fordelinger, såsom månedlige eller årlige betalinger, eller modtage et engangsbeløb på forhånd.

Hvis du har en traditionel 401 (k), bliver du nødt til at betale indkomstskat for eventuelle distributioner, du tager. Hvis du imidlertid har en Roth 401 (k) -konto, har du allerede betalt skat af de penge, du har lagt på den, så dine udbetalinger vil være skattefri. Det inkluderer også enhver indtjening på din Roth-konto.

Når du er nået 70 år gammel, skal du normalt tage de krævede minimumsfordelinger (RMD'er) fra dine 401 (k) hvert år ved hjælp af en IRS-formel baseret på din alder på det tidspunkt. Nogle planer giver dig dog mulighed for at udsætte RMD'er indtil det år, du faktisk går på pension.

Foretagelse af et hårdt skridt tilbagetrækning

Generelt er enhver fordeling, du tager fra din 401 (k), før du fyller 59 ½ år, underlagt en yderligere 10% skatteafgift på toppen af ​​den indkomstskat, du skylder.

Afhængig af vilkårene i din plan kan du dog være kvalificeret til at tage tidlige fordelinger fra din 401 (k) uden at pålægge en straf, så længe du opfylder visse kriterier. Du skylder stadig indkomstskat ved din distribution, selvom kun Roth 401 (k) kun en del af fordelingen kan beskattes.

Denne type straffefri tilbagetrækning kaldes en vanskelighetsfordeling, og den kræver, at du har en øjeblikkelig og tung økonomisk byrde, som du ellers ikke har råd til at betale. Den praktiske nødvendighed af udgiften tages med i betragtning, ligesom dine andre aktiver, såsom opsparing eller investeringskontosaldo og kontante værdiforsikringspolicer, såvel som muligheden for anden finansiering.

Udgifter som en ny båd eller elektiv kosmetisk kirurgi, for eksempel, betragtes generelt ikke som nødvendige. Væsentlig medicinsk pleje, begravelsesomkostninger og undervisning i kollegium og dertil knyttede gebyrer kan dog kvalificeres.

Hardship-fordelinger er kun tilladt op til det beløb, du har brug for for at lindre den økonomiske modgang. Tilbagetrækninger, der overstiger dette beløb, betragtes som tidlige fordelinger og er underlagt 10% strafafgift. Enhver vanskelighetsfordeling, du ønsker, skal godkendes af din planadministrator.

Anmode om et lån fra din 401 (k)

Hvis du ikke opfylder kriterierne for en vanskelighetsfordeling, kan du muligvis stadig tage et lån fra din 401 (k) inden pensionering, hvis din arbejdsgiver tillader det. De specifikke betingelser for disse lån varierer mellem planerne. IRS giver dog nogle grundlæggende retningslinjer for lån, der ikke udløser den yderligere skat på 10% på tidlig distribution.

Hvis du tager et lån fra din 401 (k) og derefter mister dit job, skal du muligvis straks betale det tilbage.

For eksempel kan et lån fra din traditionelle eller Roth 401 (k) ikke overstige det mindste på 50% af din indestående kontosaldo eller $ 50.000. Selvom du muligvis kan tage flere lån på forskellige tidspunkter, gælder grænsen på $ 50.000 til den samlede sum af alle udestående lån.

Ethvert lån, du tager fra din 401 (k), skal tilbagebetales inden for fem år, medmindre det bruges til at finansiere købet af din primære bolig. Du skal også foretage betalinger i regelmæssige og stort set lige store rater. For ansatte, der er fraværende i arbejde, fordi de tjener i de væbnede styrker, forlænges lånets løbetid med varigheden af ​​deres militærtjeneste uden straf.

Ligesom andre typer finansiering kræver lån fra en 401 (k) betaling af renter. Den rente, du betaler, deponeres dog tilbage i 401 (k) og behandles som investeringsindkomst. Det betyder, at i stedet for at betale en bank for privilegiet ved at låne penge, vil du betale dig selv og til sidst øge din samlede saldo.

Et stort advokat at huske på: Hvis du mister eller fratræder dit job, bliver du nødt til at tilbagebetale lånet inden forfaldsdatoen for din føderale selvangivelse, inklusive forlængelser.

Bundlinjen

Den enkleste og bedste måde at trykke på din 401 (k) uden at pådrage sig en skattesag er at bruge den til det formål, den var beregnet til - at give pensionsindkomst. Men hvis du har brug for penge til en større udgift, såsom vigtig medicinsk behandling, en universitetsuddannelse eller køb af et hjem, kan du muligvis være kvalificeret til en vanskelighetsfordeling eller 401 (k) lån.