401 (k) Lån mod IRA Tilbagetrækning: Hvad er forskellen?

At dyppe ned på en pensionskonto tidligt er sjældent en investors plan A, men der kan komme et tidspunkt, hvor en person hårdt har brug for kontanter og ikke har andre muligheder. Under visse omstændigheder kan det at trække på en 401 (k) eller IRA være dit eneste virkelige valg.

IRS gør det bestemt ikke let at trykke på disse skattefordelte konti. Selv hvis du er berettiget til en såkaldt tilbagetrækning, vil du blive vurderet en yderligere 10% straf på alle midler, du tager ud af en traditionel 401 (k) eller IRA-konto inden en alder af 59½. Det er på toppen af ​​den almindelige indkomstskattesats, som du normalt betaler for distributioner. Denne temmelig stærke afskrækkelse er designet til at forhindre amerikanerne i at tømme deres midler forud for planen.

Selv med 401 (k) -konti og traditionelle IRA'er giver skattekoden imidlertid nogle måder omkring det 10% tidlige distributionsgebyr. Indrømmet, beslutningen om at bruge disse penge til noget andet end din pension er en, der ikke bør tages let. Men hvis du kan omgå IRS-straffen, begynder ideen at give lidt mere mening.

Key takeaways

• Med nogle få undtagelser vil trækning af penge tidligt fra en 401 (k) eller IRA resultere i en yderligere 10% straf.
• Du kan låne fra din 401 (k) -konto og betale pengene tilbage over fem år.
• Du kan trække penge tidligt fra en IRA uden straf af nogle få specifikke grunde, såsom at placere en udbetaling på et første hjem eller betale for collegeundervisning.

Nogle gange betaler det sig at låne fra din 401 (k)

401 (k) Lån

For mange arbejdstagere er dette sandsynligvis den nemmeste måde at få adgang til pensionspenge tidligt. Nogle planer giver dig mulighed for at låne fra din 401 (k) af en lang række årsager.

Med et lån på 401 (k) kan du trække det mindste på $ 50.000 eller halvdelen af ​​den indestående saldo på din konto. Derefter tilbagebetaler du din konto over en periode på op til fem år. Nogle arbejdsgivere tillader en længere periode, hvis du lånte for at købe et hjem. Nogle planer giver låntageren mulighed for at tilbagebetale kontoen tidligt uden nogen forudbetaling.

Det er værd at bemærke, at du typisk betaler lidt mere tilbage, end du tog ud af kontoen. Denne "interesse" fungerer faktisk til låntagers fordel. Da midlerne går ind på din konto, kompenserer du i bund og grund nogle af de renter eller kapitalgevinster, som pengene ville have samlet sig, hvis du ikke havde trukket dem ud af fonden. De fleste 401 (k) planudbydere og platforme opkræver gebyrer for at behandle og servicere et lån. Dette tilføjer omkostningerne til lån og tilbagebetaling.

Ikke alle arbejdsgivere tilbyder disse lån. Dine odds for at få en er bedre, hvis du arbejder for et stort firma.

En væsentlig ulempe ved 401 (k) lån er, at de penge, du betaler tilbage, ender med at blive beskattet to gange. Du bruger penge efter skat til at betale til en udskudt konto, hvilket betyder, at de bliver beskattet igen, når du trækker pengene senere.

IRA-tilbagetrækning

Traditionelle IRA-konti tillader ikke lån, men de leveres med visse frynsegoder, som 401 (k) ikke tilbyder. Regeringen tilbyder for eksempel straffefri IRA-distribution til dem, der ønsker at videreføre deres uddannelse eller købe deres første hjem.

Undervisningsfritagelsen gælder for personer, der bruger pensionspenge til at betale undervisning på et IRS-godkendt kollegium, såvel som for bøger og forsyninger. Hvis du tager tilstrækkelig kredit, kan du også bruge midlerne til værelse og bord uden straf. Du kan endda bruge distributionen til at betale uddannelsesomkostninger for din ægtefælle, barn eller barnebarn uden at bekymre dig om det ekstra 10% -slag.

Skattekoden giver dig også mulighed for at bruge $ 10.000 af IRA-midler til at betale for et første hjem. Hvis din ægtefælle også har en individuel pensionskonto, betyder det, at du kan få adgang til op til $ 20.000 for en udbetaling og lukkeomkostninger.

I modsætning til et lån på 401 (k) er der ikke noget krav om at tilbagebetale din konto.

En af de mindre kendte måder at få adgang til en traditionel IRA er ved at oprette i det væsentlige lige periodiske betalinger (SEPP'er), så du kan foretage et eller flere udbetalinger om året i enten en femårsperiode eller indtil du når 59½ år, afhængigt af hvad der er længere. Mens SEPPs giver dig mulighed for at undgå 10% straffeafgift for tidligt tilbagetrækning, er du stadig ansvarlig for at betale din almindelige indkomstskattesats for fordelingen.