Leje til egen bil: Sådan fungerer processen

Hvis du har dårlig kredit, men har brug for en bil, har du et af tre valg: låne en bil fra et ven eller et familiemedlem, købe en bil ved hjælp af et autolån til subprime eller leje til at eje.

Det kan være fint at stole på familie eller venner - indtil det ikke er tilfældet. Og hvis du sidder fast ved hjælp af et subprime-lån, betaler du en højere sats end nogen, der har en fremragende eller god kredit. Faktisk var den gennemsnitlige rente på et subprime-autolån 12, 17% i fjerde kvartal af 2018 ifølge Interest.com og kunne være endnu højere, afhængigt af dit kreditværdi. Kontrast det med låntagere med god kredit, som kan få et lån på 5% eller mindre.

Det efterlader en mulighed: Leje til egen, der kan se ud som en bedre mulighed, når man overvejer høje renter. Du skal dog overveje alle aspekter af aftalen for at beslutte, om det faktisk er det bedre valg for dig.

God kredit vs. dårlig kredit

Rentesatser for billån er stadig meget overkommelige, men generelt kun for dem, der har stjernekredit. Du vil helt sikkert se store incitamenter fra forhandlere, der prøver at få dig gennem deres dør og ind i førersædet for en ny tur. Nogle forhandlere tilbyder priser så lave som 1, 9%, mens andre lokker forbrugere med en kæmpe sats på 0% - forudsat at du finansierer dem. Det er ret godt, men igen, kun hvis du har fremragende kredit. De fleste mennesker med en god kredit score kan stadig få en god sats. Som nævnt ovenfor svækker renterne gennem andre forhandlere og andre långivere under 5% -tærsklen. Men hvad nu hvis du har været lidt slap med dine tidligere betalinger, hvilket resulterede i en lav score? Du kan stadig finansiere dit køb, men det koster dig.

Lad os først sammenligne betingelserne for et billån på $ 10.000, når du har god kredit mod, når din kredit er dårlig. Den månedlige betaling på et $ 10.000 billån i tre år til 5% for en person med god kredit er $ 300. Samme lån til en subprime-låntager på 12, 17% er $ 333 pr. Måned.

I dette scenarie betaler subprime-låntager i alt $ 1.188 mere i renter for den samme bil - yderligere $ 33 pr. Måned i 36 måneder - end en person med god kredit. Hvis den månedlige forpligtelse er for høj for dig, kan leje til egen være værd at overveje, men det sparer måske ikke meget eller nogen penge.

Key takeaways

• Det er meget nemmere at købe et køretøj via en husleje-option end finansiering eller leasing for dem, der har dårlig eller ingen kredit.
• Der kræves ingen kreditcheck med husleje og ingen renter.
• Forbrugerne betaler oftere for dyre biler gennem husleje-programmer, men køretøjer har ingen garantier.

Sådan fungerer husleje

En fordel ved leje til egne biler er, at de er lettere at få. Leje-til-eget marked giver folk mulighed for at få en bil uden at kræve en kreditcheck. Dette gør det meget nemmere at kvalificere sig til et køb, hvis din kredit er mindre end fantastisk - selv et subprime-lån kræver en kreditcheck. Alt hvad du behøver at vise er bevis på identitet, ophold og indkomst.

Betalinger foretages ugentligt snarere end månedligt og varierer normalt fra $ 75 til $ 100 per uge, afhængigt af bilens basispris. Du bliver sandsynligvis også nødt til at foretage en udbetaling på din bil. Der er ingen renteomkostninger, der kan opbygges, men der er normalt et gebyr på $ 25 for sene betalinger. Generelt foretager du betalinger direkte til bilforhandleren, men hvis du køber fra en stor kæde, kan betalinger muligvis styres ved hjælp af en national regningstjeneste. Det er noget som at leje en bil bortset fra at en del af betalingen går til køb af den i slutningen af ​​leasingperioden.

Leje til egne programmer har en højere betalingsfrekvens, så du foretager muligvis ugentlige eller to ugentlige betalinger for dit køretøj.

Bilforhandlere, der tilbyder leje-til-egne muligheder henvender sig normalt til subprime-markedet og skubber mekaniske lydbiler til høj kilometertal, der ellers kunne sælges på auktion for $ 5.000 til $ 6.000. De sælger disse biler til mindst en 100% markering af auktionsprisen og baserer lejeprisen på denne markering. Så hvis en leje-til-egen forhandler tilbyder dig en pris på $ 10.000, er det sandsynligt, at de har købt bilen for $ 5.000 på auktion.

Det kræves, at du foretager en udbetaling og ugentlige betalinger, der udgør $ 10.000-prisen. Selvom forhandleren ikke opkræver renter, tjener han sine penge på 100% -påslaget på hans oprindelige pris for bilen, plus eventuelle lejeomkostninger, han tilføjer i løbet af lejeperioden.

Rent-to-Own vs. Subprime Loan

Her er et eksempel på udgifter til husleje. På den $ 10.000-bil kan forhandleren forvente en $ 2.000-udbetaling og betalinger på $ 75 om ugen i 156 uger - det er i alt tre år. I dette scenario ender du med at betale $ 11.700 (156 x $ 75) i ugentlige betalinger. De samlede omkostninger inklusive $ 2.000 udbetalingen ud af lommen er $ 13.700. For sammenligningens skyld, hvis du beregner betalingerne månedligt, udgør de $ 325 eller [($ 75 x 52) divideret med 12].

Hvis du køber den samme bil til $ 10.000 ved hjælp af et subprime-lån, er dine månedlige betalinger lidt højere til $ 333. Imidlertid udgør de samlede betalinger uden for lommen for subprime-lånet $ 1.712 mindre end for det husleje-til-eget program - $ 11.988 (36 betalinger til $ 333) mod $ 13.700.

Når du overvejer leje-til-egen versus et subprime-autolån, skal du foretage en lignende beregning for at være sikker på, at leje-til-egen-indholdet giver mening for dig. I dette eksempel ville du sidde fast med en udbetaling og en kun lidt lavere månedlig pris. Et subprime-lån kan være det bedre valg.

Hvad med leasing?

Leasing er en anden mulighed, og er blevet ret populær hos mange chauffører. Betalinger er billigere end at finansiere et køretøj, og du har det ekstra incitament til at skifte din bil hvert tredje eller fjerde år, afhængigt af lejeperioden. Men denne mulighed giver stadig muligvis ikke mening, hvis du har dårlig eller ingen kredit.

Leasing er som finansiering - det er en type lån med en lille drejning. I stedet for at betale for hele købet gennem dine månedlige betalinger, lejer du dybest set bilen for din leasingperiode. Du betaler for afskrivningen af ​​køretøjet plus renter og gebyrer hver måned. Når du når slutningen, har du muligheden for at købe det ud eller lease et andet køretøj.

Dette betyder, at forhandleren skal foretage en kreditcheck. Hvis du har stor kredit, vil du ende med at få en lavere sats, hvilket sænker din månedlige betaling. Dårlig kredit eller ingen kredit betyder en meget højere betaling eller værre, overhovedet ingen lejekontrakt. Og din betalingshistorik rapporteres til kreditbureauet.

Fordele og ulemper ved husleje

Her er fordele ved at få en bil gennem et leje-til-eget program:

• Ejerskab: Ved slutningen af ​​lejeperioden ejer du køretøjet. Men kontroller for at være sikker på, om du først skal betale en ekstra betaling, før du ejer bilen.
• Ingen kreditchecks : En kreditcheck er ikke påkrævet, men det er en god ide at bede forhandleren om at rapportere din betalingshistorik, så du kan opbygge en bedre kredithistorie i fremtiden. Dette er selvfølgelig, så længe du betaler til tiden.
• Ingen renter: Husk, at du kun betaler huslejen, der går mod hele summen af ​​dit lån, så der er ingen interesse på toppen. Men husk, at du sandsynligvis betaler forhandleren en markup.

Og ulemperne:

• Overprisede biler: Leje-til-egne biler er normalt markeret mere end andre brugte biler, fordi det er sådan, at forhandleren fortjener, da der ikke er nogen interesse for disse biler, og han drager ikke fordel af salget af et subprime-lån.
• Hyppige betalinger: Du betaler lånet ugentligt - langt oftere end den gennemsnitlige bilkøber, der betaler månedligt. At skulle foretage 52 betalinger om året kan gøre det lettere at gå glip af en betaling og pådrage sig et sent gebyr.
• Ingen garanti: Der er typisk ingen garanti på en husleje-kontrakt, så hvis bilen går i stykker ugen efter, at du har underskrevet kontrakten, er det dit problem at løse.

Betalingsfordeling

Mængden af ​​din ugentlige betaling, der går til at købe bilen ved afslutningen af ​​lejeperioden, vil variere. Sørg for, at du ved, hvor meget af den ugentlige betaling vil gå til ejerskab af bilen, og hvor meget mod udlejning. Der kan også være flere penge i slutningen af ​​lejeperioden, så sørg for at have skriftligt, hvad dette beløb vil være, hvis du beslutter, at du vil købe bilen på det tidspunkt.

Tidlig afslutning

Gennemgå din kontrakt om vilkår for tidlig opsigelse. Dette kan være kritisk, hvis du finder ud af, at bilen har brug for en masse reparationer. Du kan beslutte et par måneder eller endda et år ned ad vejen, at du ikke ønsker at eje bilen og gerne vil afslutte lejen. Du kan miste din udbetaling og alle penge, der betales til køb af bilen, men i det mindste sidder du ikke fast med et subprime-lån på en bil, der ikke længere fungerer.

Bundlinjen

En leje-til-egen bilaftale sparer muligvis ikke dig penge, men det kan være en levedygtig mulighed, afhængigt af dit ugentlige budget. Du vil sandsynligvis også finde det lettere at komme ud af en lejekontrakt end et subprime-lån.