Definition af investeringstese
En investeringstese har til formål at tage en abstrakt idé og omdanne til en funktionel investeringsstrategi. En investeringstese hjælper investorer med at evaluere investeringsideer og ideelt vejlede dem i at vælge de bedste ideer, der kan hjælpe med at opfylde deres investeringsmål.
Som med enhver afhandling, når nye investeringsideer dukker op, skal forskningen og metodologierne bag ideen tages fra abstrakt koncept til formel idé. I investeringsverden fungerer afhandlingen som en spilplan, der hjælper læserne med at forstå det store billede og nuancer, der er knyttet til en investeringsstrategi.
Opdeling af en investeringstese
De fleste investeringsteseer er i skriftlig form og kan bruges til at se tilbage og analysere, hvorfor en bestemt beslutning blev truffet i første omgang - og hvis den var den rigtige.
Eksempel på anvendelse af en investeringstese
Lad os sige, at en investor køber en aktie baseret på investeringstesen om, at aktien er undervurderet. I afhandlingen fremgår det endvidere, at investoren planlægger at holde aktien i flere år, hvor han forventer, at dens pris stiger og afspejler dens sande værdi. På det tidspunkt har han til hensigt at sælge med fortjeneste. Når aktiemarkedet går ned i et år, og alle sælger, minder investoren sig om sin investeringstese. Han beslutter, at han ikke skal sælge, men snarere fortsætte med at stole på sin oprindelige analyse og besidde aktien.
Ligesom markeder nogensinde har udviklet sig, er også de ideer og strategier, som den professionelle mener, bedst egnede til at drage fordel af vækst- og værdiskabelsesmuligheder. Selvom det generelt betragtes som formelt, findes der ingen universelle standarder for, hvad der udgør en faktisk investeringstese. Nogle investeringsmuligheder kan give dem lidt tid til at drage fordel, da sådanne fagfolk skal handle hurtigt og måske ikke er i stand til at dokumentere en lang investeringstese. For større tendenser, såsom globale makroperspektiver, kan en investeringstese være veldokumenteret. Eventuelt også med en rimelig mængde forfremmelse og PR bag det.
I de sidste par årtier er porteføljestyring blevet en mere videnskabsbaseret disciplin, ikke i modsætning til teknik og medicin. Ligesom på disse områder oversættes gennembrud i grundlæggende teori, teknologi og markedsstrukturer kontinuerligt til forbedringer i produkter og professionel praksis. Til gengæld er speciale i investerings- og forretningsfolk blevet stærkt styrket med kvalitative og kvantitative metoder.
Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.