Hvordan beregnes den eksponentielle glidende gennemsnit (EMA) formel?

Det eksponentielle glidende gennemsnit (EMA) er et vægtet glidende gennemsnit (WMA), der giver mere vægt eller betydning for nylige prisdata end det simple glidende gennemsnit (SMA) gør. EMA reagerer hurtigere på de nylige prisændringer end SMA. Formlen til beregning af EMA involverer blot brug af en multiplikator og start med SMA.

Beregning af SMA og EMA

De tre trin til beregning af EMA er:

1. Beregn SMA
2. Beregn multiplikatoren til vægt af EMA
3. Beregn den nuværende EMA

Beregningen af ​​SMA er meget ligetil. SMA for et givet antal tidsperioder er simpelthen summen af ​​aktiens slutkurs for dette antal tidsperioder divideret med det samme antal. Så for eksempel er en 10-dages SMA bare summen af ​​lukkepriserne for de sidste 10 dage divideret med 10.

Den matematiske formel ser sådan ud:

Enkelt glidende gennemsnit = (N-periode sum) Hvor som helst: N = antal dage i en given periodeperiode = summen af ​​aktiekurspriser i den periode \ begynde {justeret} & \ tekst {Enkelt glidende gennemsnit} = \ frac {( N - \ text {period sum})} {N} \\ & \ textbf {hvor:} \\ & N = \ text {antal dage i en given periode} \\ & \ text {period sum} = \ text { summen af ​​aktiekurspriser i den periode} \\ \ slutning {justeret} Enkelt glidende gennemsnit = N (N − perioden sum) hvor: N = antal dage i en given periode periode sum = summen af ​​aktiekurspriserne i den periode

Formlen til beregning af vægtmultiplikatoren ser sådan ud:

Vægtet multiplikator = 2 ÷ (valgt tidsperiode + 1) = 2 ÷ (10 + 1) = 0, 1818 = 18, 18% \ begynde {justeret} \ tekst {Vægtet multiplikator} & = 2 \ div (\ tekst {valgt tidsperiode} + 1) \\ & = 2 \ div (10 + 1) \\ & = 0.1818 \\ & = 18.18 \% \\ \ end {alignet} Vægtet multiplikator = 2 ÷ (valgt tidsperiode + 1) = 2 ÷ (10 + 1) = 0, 1818 = 18, 18%

(I begge tilfælde antager vi en 10-dages SMA.)

Så når det kommer til beregning af EMA for en bestand:

EMA = Pris (t) × k + EMA (y) × (1 − k) hvor: t = i dag = igårN = antal dage i EMAk = 2 ÷ (N + 1) \ begynde {justeret} & EMA = \ tekst {Pris} (t) \ gange k + EMA (y) \ gange (1-k) \\ & \ textbf {hvor:} \\ & t = \ tekst {i dag} \\ & y = \ tekst {i går} \\ & N = \ tekst {antal dage i EMA} \\ & k = 2 \ div (N + 1) \\ \ end {alignet} EMA = Pris (t) × k + EMA (y) × (1 − k) hvor: t = i dag = i går N = antal dage i EMAk = 2 ÷ (N + 1)

Vægtningen af ​​den seneste pris er større for en kortere periode EMA end for en længere periode EMA. For eksempel anvendes en 18, 18% multiplikator på de seneste prisdata for en 10-dages EMA, som vi gjorde ovenfor, mens der til en 20-dages EMA kun bruges en multiplikationsvægt på 9, 52%. Der er også små variationer af den EMA, der er nået frem ved at bruge den åbne, høje, lave eller medianpris i stedet for at bruge slutprisen.

Brug af EMA: Flytende gennemsnitlige bånd

Handlere bruger glidende gennemsnit i udarbejdelsen af ​​deres handelsstrategier. Det gør de via glidende gennemsnitlige bånd, der sammenlægger et stort antal bevægelige gennemsnit på et prisoversigt. Selvom tilsyneladende kompliceret baseret på det store antal af samtidige linjer, skaber bånd en effektiv og enkel måde at visualisere det dynamiske forhold mellem kort-, mellem- og langvarige tendenser. Forhandlere og analytikere er afhængige af bånd for at identificere vendepunkter, fortsættelser, overkøb / oversolgt forhold, til at definere områder med støtte og modstand og til at måle prisudviklingsstyrker.

Defineret af deres karakteristiske tredimensionelle form, der ser ud til at flyde og sno sig over et pristegning, er glidende gennemsnitlige bånd meget enkle at oprette og fortolke. De genererer køb og salg af signaler, hver gang de bevægende gennemsnitslinjer konvergerer på et tidspunkt. Forhandlere ser ud til at købe i tilfælde, hvor kortere glidende gennemsnit kører over de langsigtede glidende gennemsnit nedenunder og ser ud til at sælge, når kortere glidende gennemsnit krydser ovenfra.

Sådan opretter du et bevægende gennemsnitsbånd

For at konstruere et bevægende gennemsnitsbånd skal du blot plot et stort antal bevægelige gennemsnit med forskellige tidsperioder på et prisoversigt på samme tid. Almindelige parametre inkluderer otte eller flere bevægende gennemsnit og intervaller, der spænder fra et to-dages glidende gennemsnit til et 200- eller 400-dages glidende gennemsnit. For at lette analysen skal du holde typen af ​​det gennemsnitlige bevægende middel på tværs af båndet - for eksempel alle EMA'er.

Når båndet foldes sammen - alle bevægende gennemsnit konvergerer til et tæt punkt på diagrammet - er tendensstyrken sandsynligvis svækket og muligvis peger på en vending. Det modsatte er sandt, hvis de gennemsnitlige bevægelser svirrer og bevæger sig fra hinanden, hvilket antyder, at priserne varierer, og at en tendens er stærk eller styrker.

Nedstrendene er konstrueret af kortere bevægende gennemsnit, der krydser under længere bevægelige gennemsnit. Omvendt viser omvendt kortere gennemsnit i bevægelse over længere glidende gennemsnit. Under disse omstændigheder fungerer de kortsigtede glidende gennemsnit som førende indikatorer, der bekræftes som en længerevarende gennemsnitstrend mod dem.

Bundlinjen

Antallet og typen af ​​bevægende gennemsnit varierer betydeligt mellem de handlende, baseret på investeringsstrategier og den underliggende sikkerhed eller indeks. Men EMA'er er især populære, fordi de lægger større vægt på de nylige priser og hænger mindre end andre gennemsnit. Nogle almindelige eksempler på bevægende gennemsnit af bånd involverer otte separate EMA-linjer, der spænder i længde fra et par dage til flere måneder.