Finansieret status
Finansieret status sammenligner aktiverne med forpligtelserne i en pensionsplan. Dette datapunkt er nyttigt til at forstå, hvor mange ansatte der virkelig er dækket af i værste tilfælde, hvis virksomheden eller anden organisation bliver tvunget til at betale alle sine pensionsydelser på én gang.
Key takeaways
- Finansieret status er den økonomiske status for en virksomhedspensionsfond.
- Finansieret status måles ved at trække pensionsfondsforpligtelser fra aktiver.
- Den ideelle finansierede status er ikke nødvendigvis 100% finansieret og skal bestemmes af hvert selskab.
Ligningen til at bestemme en plans finansierede status er:
Finansieret status = Planaktiver - Projekteret fordelingsforpligtelse (PBO)
Fremtidige forpligtelser eller fordelforpligtelser er det, planen skylder medarbejderne for service. Planaktiver, som normalt administreres af et investeringsteam, bruges til at betale for pensioneringsydelser. Finansierede statuser kan variere fra fuldt finansieret til ikke-finansieret. Mange brancheeksperter betragter en fond, der er mindst 80% finansieret for at være sund. Virksomheder vælger typisk ikke at have en pensionskasse, der skal finansieres 100%. Dette skyldes, at en stigning i renten vil skubbe den finansierede status over 100%. Det er meget vanskeligt at tage penge ud af en pensionskasse lovligt, så penge, der kan bruges til andre formål, er i bund og grund fanget, en situation, der gør analytikere og aktionærer ulykkelige.
En analytiker kan beregne et virksomheds finansierede status ved hjælp af tal i pensionsnotatet. Dette fremgår af selskabets årsregnskab. Nogle har foreslået, at virksomheder flytter deres pensionsunderskud eller overskud på balancen i stedet for blot at vise dem i fodnoterne. Flytning af den finansierede status for pensionsplaner såvel som andre pensionsforpligtelser som sundhedsplaner på balancen kan tvinge mange virksomheder til at anerkende dette potentielt store ansvar.
Finansierede status- og pensionsplantyper
Der er to hovedtyper af pensionsordninger: en ydelsesbaseret plan (DB) og en bidragsbaseret plan (DC). Pr. 31. marts 2019 udgjorde amerikanske DB-aktiver 3, 2 billioner dollars, ifølge data fra Investment Company Institute. Samtidig udgjorde amerikanske DC-aktiver til 8, 2 billioner dollars. Virksomheder lukker i stigende grad pensionsplaner for nye medarbejdere eller lukker dem og flytter medarbejdere til DC-planer.
I en DB-plan garanterer arbejdsgiveren, at medarbejderen modtager et bestemt beløb ved ydelse, uanset udførelsen af den underliggende investeringspulje. Arbejdsgiveren er ansvarlig for en bestemt strøm af pensionsudbetalinger til pensionisten (dollarbeløbet bestemmes af en formel, normalt baseret på indtjening og tjenesteår).
I en DC-plan yder arbejdsgiveren specifikke planbidrag for arbejdstageren, som normalt tilpasses i forskellig grad de bidrag, som medarbejderne yder. Den endelige fordel, som medarbejderen modtager, afhænger af planens investeringsydelse. En DC-plan er billigere for et selskab end den traditionelle pension, fordi virksomheden er på krogen uanset hvad fonden ikke kan generere. Den bedst kendte bidragsbaserede plan er 401 (k) og dens ækvivalent for non-profit-arbejdstagere, 403 (b). Erhvervseksperter forudsiger, at de fleste amerikanere med kun en DC-plan er i tempo for at ende med at blive uforberedt på pension.
Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.