Definition af regression

Hvad er regression?

Regression er en statistisk måling, der bruges i finansierings-, investerings- og andre discipliner, der forsøger at bestemme styrken i forholdet mellem en afhængig variabel (normalt betegnet med Y) og en række andre skiftende variabler (kendt som uafhængige variabler).

Regression hjælper investerings- og finansielle ledere med at værdsætte aktiver og forstå forholdet mellem variabler, såsom råvarepriser og lagre af virksomheder, der handler med disse råvarer.

01:21

Regression

Regression forklaret

De to grundlæggende typer regression er lineær regression og multiple lineær regression, skønt der er ikke-lineære regressionsmetoder til mere komplicerede data og analyser. Lineær regression bruger en uafhængig variabel til at forklare eller forudsige resultatet af den afhængige variabel Y, mens multiple regression bruger to eller flere uafhængige variabler til at forudsige resultatet.

Regression kan hjælpe med fagfolk inden for finansiering og investering såvel som fagfolk i andre virksomheder. Regression kan også hjælpe med at forudsige salg for en virksomhed baseret på vejr, tidligere salg, BNP-vækst eller andre typer forhold. Kapitalaktivt prisfastsættelsesmodel (CAPM) er en ofte anvendt regressionsmodel i finansiering af prisfastsættelse af aktiver og opdagelse af kapitalomkostninger.

Den generelle form for hver type regression er:

• Lineær regression: Y = a + bX + u
• Multipel regression: Y = a + b ₁ X ₁ ⁺ b ₂ X ₂ + b ₃ X ₃ + ... + b _t X _t + u

Hvor:

• Y = den variabel, du prøver at forudsige (afhængig variabel).
• X = den variabel, du bruger til at forudsige Y (uafhængig variabel).
• a = afskærmningen.
• b = skråningen.
• u = resterende regression.

Der er to grundlæggende typer regression: lineær regression og multiple lineær regression.

Regression tager en gruppe tilfældige variabler, antages at forudsige Y og forsøger at finde et matematisk forhold mellem dem. Dette forhold er typisk i form af en lige linje (lineær regression), der bedst matcher alle de individuelle datapunkter. I flere regression differentieres de separate variabler ved hjælp af tal med underskrifter.

Key takeaways

• Regression hjælper investerings- og økonomiske ledere med at værdsætte aktiver og forstå forholdet mellem variabler
• Regression kan hjælpe med fagfolk inden for finansiering og investering såvel som fagfolk i andre virksomheder.

Et reelt eksempel på, hvordan regressionsanalyse bruges

Regression bruges ofte til at bestemme, hvor mange specifikke faktorer som prisen på en vare, renter, bestemte brancher eller sektorer påvirker et aktivs prisbevægelse. Ovennævnte CAPM er baseret på regression, og den bruges til at projicere det forventede afkast for lagrene og til at generere kapitalomkostninger. En bestands afkast regresseres mod afkastet fra et bredere indeks, såsom S&P 500, for at generere en beta for den bestemte bestand.

Beta er aktiens risiko i forhold til markedet eller indekset og afspejles som hældningen i CAPM-modellen. Det forventede afkast for den pågældende bestand ville være den afhængige variabel Y, mens den uafhængige variabel X er markedsrisikopræmien.

Yderligere variabler, såsom en aktiekapital, kapitalværdier og nylige afkast kan føjes til CAPM-modellen for at få bedre estimater for afkast. Disse yderligere faktorer er kendt som de Fama-franske faktorer, opkaldt efter de professorer, der udviklede den multiple lineære regressionsmodel for bedre at forklare aktivafkast.

Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.

Relaterede vilkår

Hvad er en fejlbetegnelse? En fejlbetegnelse er defineret som en variabel i en statistisk model, der oprettes, når modellen ikke fuldt ud repræsenterer det faktiske forhold mellem de uafhængige og afhængige variabler. mere Sådan fungerer multiple lineær regression Multiple lineær regression (MLR) er en statistisk teknik, der bruger flere forklaringsvariabler til at forudsige resultatet af en responsvariabel. mere Line Of Best Fit Linjen med best fit er et output fra regressionsanalyse, der repræsenterer forholdet mellem to eller flere variabler i et datasæt. mere R-kvadrat R-kvadrat er et statistisk mål, der repræsenterer andelen af ​​variansen for en afhængig variabel, der forklares med en uafhængig variabel. mere Sådan fungerer den mindste kvadratmetode Metoden mindstekvadrater er en statistisk teknik til at bestemme linjen med den bedste pasform for en model, der er specificeret af en ligning med visse parametre til observerede data. mere Heteroskedasticitet I statistik sker der heteroskedasticitet, når standardafvigelserne for en variabel, der overvåges over en bestemt tidsperiode, er ikke-konstante. flere Partner Links