Den lukrative verden af ​​tredjepartsmarkedsføring

Tredjepartsmarkedsføring er en konsulenttjeneste, der leveres til hedgefondforvaltere, der har brug for ekspertisen hos erfarne marketingfolk. Tredjeparts marketingfirmaer, også kendt som tredjepartsdistributører, beskæftiger erfarne investeringsmarkedsføring og salgseksperter. Disse personer samler aktiver til hedgefonde gennem deres forhold inden for distributionskanaler, herunder institutionelle investorer, mæglerforhandlere, investeringsplatforme, finansielle rådgivere og individer med høj nettoværdi.

I denne artikel skal vi udforske det meget lukrative felt og forklare, hvordan disse eksperter indbringer de store penge, plus hvad en karriere inden for tredjepartsmarkedsføring faktisk indebærer.

Hvorfor ansætte tredjepartsmarkedsførere?

Hedgefonde ansætter marketingfolk, fordi hedgefondsjefens kernekompetence normalt er i at styre porteføljen for investorer og ikke skabe nye relationer med dem. Mens hovedparten af ​​hedgefonde kun bruger et marketingfirma ad gangen, beskæftiger nogle sig flere, der tildeler bestemte geografiske regioner eller distributionskanaler til hver enkelt. De fleste tredjepartsmarkedsførere tjener penge ved at opkræve en lille holder, mens de også tager 20 procent af alle administrationsgebyrer på de aktiverede aktiver.

At blive tredjepartsmarkedsfører

En udfordring ved at starte en tredjeparts marketingkarriere er at finde et firma, der vil tage sig tid til at vise dig, hvordan de opererer og konkurrerer med andre virksomheder i branchen. De fleste marketingfirmaer spiller det tæt på vesten og er langsomt til at ansætte, medmindre den person, der ansøger om jobbet, kommer fra et andet tredjeparts marketingfirma, eller kan vise en betydelig oversigt over indsamling af aktiver, der kan bekræftes på nogle objektive måder.

Licenskrav udgør en anden barriere for dette felt. De fleste veletablerede tredjepartsmarkedsførere er forbundet med en mægler-forhandler, og afhængigt af hvilke typer produkter de markedsfører, kræves tredjepartsmarkedsførere som regel lovgivning for at blive licenseret. Nogle tredjepartsmarkedsførere opretter deres egen mægler-forhandler for at opfylde dette krav, mens andre blot indgår en aftale med en eksisterende mægler-forhandler.

(Hvis du vil vide mere, skal du tjekke, skal du tilføje en værdipapirlicens til dit repertoire? )

Typer af tredjeparts marketingtjenester

De fleste tredjeparts marketingtjenester gennemføres off-site på marketingfirmaets kontorer. Disse firmaer arbejder muligvis på vegne af flere hedgefondforvaltere på én gang. Der er snesevis af aktiviteter, som tredjeparts marketingfirmaer udbyder til deres hedgefondskunder, men de fleste kan opdeles i en af ​​to kategorier: marketing og salg.

Marketing

Omfanget af aktiviteter, der gennemføres af en tredjepart marketingmedarbejder, afhænger af størrelsen og baggrunden for både firmaet og hedgefondsklienten. De typer marketingtjenester, som tredjeparts marketingfirmaer kan tilbyde, inkluderer:

• Udvikling af marketingmateriale
• Ny produktvejledning
• Udvikling af investordatabase
• Medierelationer
• Anmodning om forslag (RFP) udvikling
• Begivenhedsmarkedsføring

Mange tredjepartsmarkedsførere arbejder sammen med deres hedgefondsklienter kun på provision, men nogle med stærkere markedsføringsbaggrund kan muligvis opkræve en moderat indehaver, mens de også tager en procentdel af gebyrerne på indsamlede aktiver. Betydningen af, om en tredjepart-marketingmedarbejder har hjulpet til med markedsføring, public relations, databasefuldførelse eller valg af en ny assisterende porteføljemanager, sammenlignes med vigtigheden af, hvor succesfuldt et tredjeparts marketingfirma er med at rejse aktiver til sin klient. Der er undtagelser, men de fleste marketingfolk vurderes næsten udelukkende på deres evne til at rejse aktiver.

(Hvis marketingsiden appellerer til dig, skal du læse The Marketing Director's Pitch .)

Salg

Salgsaktiviteter, som tredjepartsmarkedsførere udfører, kan omfatte:

• Kolde kald
• Deltager i erhvervskonferencer
• Ledelse af et salgsteam
• Koreografisk konferenceopkald og besøg på stedet

Generelt administrerer en tredjepart marketingmedarbejder salgscyklussen for hedgefondskunder, hvor involverende den øverste investeringschef eller andre porteføljeforvaltere er behov for at uddanne potentielle investorer eller møde med analytikere. Opgaver inkluderer uddannelse af potentielle investorer eller møde med analytikere. Salgscyklusser kan variere fra så lidt som seks uger til så længe som 18-24 måneder. På grund af dette gælder de fleste tredjeparts markedsføringskontrakter i tre til fem år og inkluderer ofte momentumklausuler, der sikrer, at marketingmedarbejderen kompenseres, selvom salget kommer ind, efter at de er ophørt med at arbejde med netop denne hedgefondsklient.

Udførelse af due diligence på en tredjepart-marketing

Hedgefonde, der udfører due diligence hos et tredjeparts marketingfirma, skal altid stille spørgsmål til firmaet og deres ansatte. Evaluering af en potentiel marketingmedarbejder skal være lige så streng som at færdiggøre en RFP for en institutionel konsulent. Der dannes et partnerskab, og det kan være dyrt at investere tid og penge med de forkerte fagfolk med hensyn til rigtige dollars og mulighedsomkostninger.

Områder, der skal dækkes, mens der foretages due diligence på en tredjepart marketingmedarbejder, inkluderer:

• Tidligere arbejdserfaring
• Aktuel licens og mæglerkontrol
• Asset-hæve historie gennem deres karriere
• Asset-hæve track record, mens du arbejder sammen i firmaet
• Henvisninger fra tidligere hedgefondsklienter
• Antal års erfaring
• Omfanget af deres distributionskanalekspertise
• Antal samlede nuværende klienter
• Potentielt engagement af tid i form af timer om ugen og kontraktens varighed og
• Personlighed og kultur i gruppen

På samme tid er tredjepartsmarkedsførere også nødt til at udføre due diligence over for en potentiel kunde. Hvis en hedgefondsforvalter har et dårligt omdømme, kan det afspejle sig dårligt på den marketingmedarbejder, der udfører promoveringen.

Bundlinjen

Potentialet for at opsuge 20 procent af en hedgefonds forvaltningsgebyrer er en åbenlyst tiltrækning til denne karrierevej. Imidlertid er dette en udfordrende, klynghalsindustri at arbejde i. Mens tredjeparts marketingtjenester altid vil fokusere på markedsføring og salg, udvikler deres servicemodeller konstant og tilpasser sig til at imødekomme kravene fra deres hedgefondskunder.