Hvordan adskiller FINRA sig fra SEC?
Med alle de økonomiske organisationer derude kan det at vide, hvad de alle gør, være så kompliceret som at vide, hvor de skal investere. Securities and Exchange Commission (SEC) og Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) - tidligere National Association of Securities Dealers (NASD) - er to af de vigtigste regulerende organer i det amerikanske finansielle system, men de har meget forskellige anvendelsesområder og formål.
SEC
SEC's primære mission er at beskytte investorer og bevare integriteten på værdipapirmarkederne (både formel børser og over-the-counter). SEC steg ud af asken fra det store aktiemarkedskrænk i 1929. Efter styrtet og den deraf følgende store depression faldt den offentlige tillid til aktiemarkedet til en laveste tid. Som et resultat vedtog Kongressen Securities Act fra 1933 og Securities Exchange Act fra 1934. Disse handlinger var designet til at genskabe investorernes tillid gennem to hovedprincipper:
- Virksomheder, der tilbyder værdipapirer til offentligheden, skal være sandfærdige og gennemsigtige om deres forretninger og de risici, der er forbundet med investering.
- Virksomheder, der sælger og handler værdipapirer (mæglere, forhandlere og børser) skal behandle alle investorer retfærdigt og ærligt.
Da disse værdipapirlov blev vedtaget, blev SEC oprettet for at håndhæve dem. Deres fokus var og er fortsat at fremme stabilitet på markederne og vigtigst af alt at beskytte investorer.
FINRA
Selvom det har reguleringsbeføjelser, er FINRA ikke en del af regeringen. Det er en ikke-for-profit-enhed og den største selvregulerende organisation (SRO) i værdipapirbranchen i USA (en SRO er en medlemsbaseret organisation, der opretter og håndhæver regler for medlemmer baseret på føderale love). FINRA er i frontlinjen inden for licens og regulering af mæglerforhandlere. SEC fører tilsyn med FINRA.
Bundlinjen
For at opsummere er SEC ansvaret for at sikre retfærdighed for den enkelte investor, og FINRA er ansvarlig for at føre tilsyn med stort set alle amerikanske børsmæglere og mæglerfirmaer.
Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.