Afskærmningskrise
Afskærmningskrisen var en periode med drastisk forhøjede beslaglæggelser af ejendomme på det amerikanske boligmarked mellem 2007 og 2010. Krisen fik skylden for, at kommissionstjenende långivere uforsvarligt udviste horder af mere risikable subprime-pantebreve på rovdyr til folk med lav indkomst og derefter sælge dem videre til uopmærksomhed finansielle institutioner (FI).
Key takeaways
- Afskærmningskrisen var en periode med drastisk forhøjede beslaglæggelser af ejendom på det amerikanske boligmarked mellem 2007 og 2010.
- Før og under krisen behandlede panteservicevirksomheder et stort antal lån uden tilstrækkelig gennemgang af de oplysninger, der fulgte med dem.
- Denne rodede proces førte til tider til, at banker afskærmede den forkerte ejendom, fejlagtigt beregnet boligværdier og i nogle tilfælde gav advokater for husejere, der står foran afskærmningen, muligheden for at smide sagen ud.
Forståelse af afskærmningskrisen
Afskærmning er den juridiske proces, der opstår, når en boligejer undlader at foretage fulde hovedstol- og rentebetalinger på hans eller hendes pant. Hvis dette problem ikke afhjælpes inden for en specificeret afdragsperiode, har långiveren ret til at fjerne husejeren, tage kontrol over ejendommen og derefter sælge den ud.
Afskærmningskrisen toppede i september 2010, hvor ca. 120.000 boliger blev overtaget i en periode på en måned. Imidlertid lå dens rødder i en nedtur på boligmarkedet, der begyndte tidligt i 2007 og blomstrede i en krise, da Lehman Brothers erklærede konkurs i september 2008.
En tidligere boligboom førte til skitseret eller ikke-eksisterende tilsyn med forsikring processer. Prioritetsbanker fik ofte lommer for gebyrer og solgte derefter straks lånene til andre finansieringsinstitutter, som ikke kunne foretage passende due diligence på lånene. Da misligholdelsen steg, befandt bankene sig pludselig over for så mange afskærmningsbegivenheder, at de ikke kunne behandle dem effektivt.
I nogle tilfælde undlod bankerne tvangsauktioner på boliger i måneder efter at husejere var ophørt med at betale. I andre tilfælde var registreringsprocesserne blevet så slurvede, at bankerne ikke altid kunne være sikre på, at de faktisk ejede pantelån til ejendomme, der blev afskærmet.
Kritik af afskærmningskrisen
Før og under krisen behandlede panteservicevirksomheder et stort antal lån uden tilstrækkelig gennemgang af de oplysninger, der fulgte med dem. Mange bankansatte underskrev simpelthen alt, hvad der kom på tværs af deres skriveborde, idet de antog, at alle papirer var legitime.
Medarbejdere, der underskrev afskærmningsdokumenter uden at gennemgå dem korrekt, blev kendt som robosignere.
Når mængden af afskærmninger steg markant, skabte robosignere betydelige problemer, da de meldte sig ud på forkert papirarbejde, enten fordi de ikke havde nogen idé om, hvad de underskrev, eller fordi de måtte behandle alt for mange dokumenter til at udføre det rigtige arbejde for at godkende dem .
Virkningerne af unøjagtige papirer kan potentielt få bankerne til at afskærme den forkerte ejendom, forkert beregne værdier i hjemmet eller i nogle tilfælde give advokater for husejere, der står foran afskærmning, muligheden for at smide sagen ud.
Ejendomsinformationsselskabet RealtyTrac estimerede, at en ud af hver 248 husstande i USA modtog en afskærmningsmeddelelse i september 2012.
Resultater af afskærmningskrisen
Regeringen nåede til sidst et forlik med landets fem største panteservicere, Ally, tidligere kendt som GMAC; Bank of america; Citi; JPMorgan Chase; og Wells Fargo, i 2009. Aftalen, kendt som National Mortgage Settlement, kostede servicerne over 50 milliarder dollars i sanktioner og forbrugerhjælpsbetalinger.
Berørte låntagere modtog hovedstol reduktioner eller refinansiering af lån under vand, så de kan undgå afskærmning og blive i deres hjem. Derudover krævede afviklingen en revision af de låneserviceringssystemer, som bankerne overvågede.
Låntagere, der mistede hjem på grund af afskærmning fra disse banker i stater, der er parter i forligsaftalen, blev berettigede til betalinger på ca. $ 1.480. Den samlede afvikling udgjorde ca. 1, 5 milliarder dollars.
Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.