Basis efter skat

Hvad er grundlæggende efter skat

Basis efter skat refererer til, hvordan man sammenligner nettoudbytte på skattepligtige og skattefritagede obligationer. Skattepligtige obligationer, såsom erhvervsobligationer, kan tilbyde højere afkast end obligationer, der er fritaget for skatter. Kommunale obligationer er et typisk eksempel på skattefri obligationer.

Basis efter skat er en metode til sammenligning, der er nyttig ved sammenligning af obligationer før investering.

BREAKING NED Efter skat

Skattepligtige obligationer kan give et højere afkast end deres skattefritagte fætre, men investorer ønsker at sammenligne afkastet på investeringen af ​​de to produkter nøjagtigt. For at gøre dette skal de først beregne skatten på virksomhedsobligationen. Skatter trækkes fra indtjeningen for at give det faktiske udbytte. Når det er fundet, kan investoren sammenligne afkastet af den skattepligtige obligation og den skattefri obligation.

Afhængig af omstændighederne i obligationens indløsning, kan beregning af, hvor meget en obligationsejer skal betale i skat, kræve hjælp fra en finansiel eller skattemæssig professionel. En sammenligning efter skat kan være vanskelig at finde. Denne vanskelighed skyldes, at beskatningen af ​​erhvervsobligationer varierer.

• Alle erhvervsobligationer beskattes baseret på renteindtægterne. Renter er underlagt både statslige og føderale skatter.
• Hvis indløsningen sker før løbetid, kan overskuddet være underlagt kapitalgevinstskat.
• Nogle obligationer betaler ikke renter på kuponer, men kan kun indløses for deres pålydende værdi ved udløbet. Investorer køber ikke-kuponobligationer til en rabat, og forskellen mellem obligationens købspris og dens indløsningsværdi ved udløb er skattepligtige.

Overvejelser udover omkostninger efter skat

Beregning af afkastet efter skat på en erhvervsobligation kan give dig mulighed for at sammenligne det med afkastet på en skattefri obligation. Denne sammenligning tager imidlertid ikke højde for alle de faktorer, der bestemmer, om en afgiftspligtig eller en skatfritaget obligation er en bedre investering.

Mange vælger for eksempel kommunale obligationer, fordi de har en ekstremt lav standardrisiko, hvilket gør dem til en meget sikker investering. Derimod kan erhvervsobligationer have en højere grad af risiko. Nogle kan tilbyde meget høje udbytter, men det højere udbytte korrelerer sandsynligvis direkte med en højere risiko.

Kreditvurderingsbureauer som Moody's kan give potentielle investorer information om, hvor kreditværdigt en virksomhed er, og hvad en investor kan forvente. Nogle erhvervsobligationer er også konverterbare, hvilket betyder, at det udstedende selskab kan fjerne bortfaldsforpligtelserne, før de modnes. Investorer modtager et forudbestemt beløb baseret på, hvornår obligationerne kaldes, men skal derefter gå ind på det åbne marked for at geninvestere disse fonde. Ofte vil de ikke være i stand til at få det samme afkast som den oprindelige investering.

Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.

Relaterede vilkår

Hvad er skattefrit? Skattefri refererer til bestemte typer varer og / eller finansielle produkter (såsom kommunale obligationer), der ikke er beskattet. mere Sub-Sovereign Obligation (SSO) En under-suveræn forpligtelse er en form for gældsforpligtelse udstedt af hierarkiske niveauer under det endelige styrende organ for en nation, land eller territorium. mere Skattepligtig obligation En skattepligtig obligation er en gældssikkerhed, hvis tilbagevenden til investoren er underlagt skatter på lokalt, statligt eller føderalt niveau eller en kombination deraf. mere fuldt skattepligtig ækvivalentafkast Fuldt skattepligtig ækvivalentafkast er det afkast, der skulle være tjent med en skattepligtig obligation for at svare til afkastet på en sammenlignelig skattefri kommunal obligation. mere Fordelene ved og risikoen ved at være obligationsejer En obligationsejer er en investor eller ejer af gældspapirer, der typisk udstedes af virksomheder og regeringer. I bund og grund er obligationsejeren en långiver, der har en note i en bestemt periode, der modtager regelmæssige rentebetalinger og afkastet på hovedstolen ved udløbet. mere Hvad investorer skal vide, før de investerer i konverterbare obligationer En konverterbar obligation er en obligation, der kan indløses af udstederen inden dens løbetid. En konverterbar obligation betaler investorer en højere rente end standardobligationer. flere Partner Links