Hvornår skal jeg erklære konkurs

Hvis du har store gæld, som du ikke kan tilbagebetale, ligger bag i dine pantebetalinger og er i fare for afskærmning, bliver chikaneret af regningssamlere - eller alt det ovenstående - kan det at være dit svar at erklære konkurs.

Eller måske er det ikke.

Konkurs kan i nogle tilfælde reducere eller eliminere din gæld, gemme dit hjem og holde disse regning indsamlere i skak, men det har også alvorlige konsekvenser, herunder langsigtet skade på din kredit score. Det kan til gengæld hæmme din evne til at låne i fremtiden, hæve de satser, du betaler for forsikring og endda gøre det vanskeligt at få et job.

På trods af negativerne indgav mere end 1 million amerikanere konkurs i den 12-måneders periode, der sluttede 30. september 2013.

Typer af konkurs

Konkurssager behandles af føderale domstole, og den føderale lov definerer seks forskellige typer. De to mest almindelige typer brugt af enkeltpersoner er kapitel 7 og kapitel 13, opkaldt efter sektionerne i den føderale konkurskode, hvor de er beskrevet. Kapitel 11-konkurs, som ofte er i overskrifterne, er primært for virksomheder.

Kapitel 7-konkurs, den type, de fleste enkeltpersoner arkiverer, omtales også som en direkte konkurs eller likvidation. En administrator, der er udpeget af retten, kan sælge noget af din ejendom og bruge provenuet til delvist at tilbagebetale dine kreditorer, hvorefter din gæld anses for afskrevet. Nogle typer ejendom kan undtages fra likvidation under visse grænser. Disse inkluderer din bil, dit tøj og husholdningsartikler, værktøjerne til din handel, pensioner og en del af enhver formue, du har i dit hjem. Du skal angive den ejendom, du hævder, som undtaget, når du anmoder om konkurs.

Kapitel 13-konkurs resulterer på den anden side i en retligt godkendt plan for dig til at tilbagebetale hele eller en del af din gæld over en periode på tre til fem år. Nogle af dine gælder kan også frigøres. Da det ikke kræver afvikling af dine aktiver, kan en kapitel 13-konkurs give dig mulighed for at beholde dit hjem, så længe du fortsætter med at foretage de aftalte betalinger.

Visse typer gæld kan generelt ikke frigøres ved konkurs. Disse inkluderer børnebidrag, underholdsbidrag, studielån og nogle skatteforpligtelser.

Processen

Der er en række lovligt krævede trin involveret i arkivering til konkurs. Manglende gennemførelse af dem kan resultere i afvisning af din sag.

Før indgivelse af konkurs kræves det, at enkeltpersoner skal gennemføre en kreditrådgivningssession og få et certifikat til arkivering med deres konkursbegæring. Rådgiveren skal gennemgå din personlige situation, tilbyde rådgivning om budgettering og gældshåndtering og diskutere alternativer til konkurs. Du kan finde navnene på regeringsgodkendte kreditrådgivningsbureauer i dit område ved at kalde den føderale konkursdomstol tættest på dig eller ved at besøge dens websted.

Arkivering til konkurs indebærer, at der indsendes en konkursbegæring og regnskab, der viser din indkomst, gæld og aktiver. Du bliver også bedt om at indsende en middelprøveformular, der bestemmer, om din indkomst er lav nok til at du kan kvalificere dig til kapitel 7. Hvis det ikke er tilfældet, skal du i stedet indgive kapitel 13 til konkurs. Du bliver også nødt til at betale et arkiveringsgebyr, selvom det undertiden frafaldes, hvis du kan bevise, at du ikke har råd til det.

Du kan få de formularer, du har brug for fra konkursretten. Hvis du beskæftiger sig med en konkursadvokat, som normalt er en god ide, skal han eller hun også være i stand til at levere dem.

Når du har indgivet, vil den konkursforvalter, der er tildelt din sag, arrangere et møde med kreditorer, også kendt som et 341-møde for det afsnit af konkurskoden, hvor det er mandat. Dette er en mulighed for de mennesker eller virksomheder, at du skylder penge til at stille spørgsmål om din økonomiske situation og dine eventuelle planer om at tilbagebetale dem.

Din sag afgøres af en konkursdommer baseret på de oplysninger, du har leveret. Hvis retten bestemmer, at du har forsøgt at skjule aktiver eller begået anden svig, kan du måske ikke kun miste din sag, men også stå overfor strafforfølgning. Medmindre din sag er meget kompliceret, behøver du generelt ikke at optræde i retten for dommeren.

Efter at du har ansøgt om konkurs - men inden din gæld kan udskrives - skal du tage et debitoruddannelseskursus, som giver råd om budgettering og pengehåndtering. Igen skal du få et certifikat, der viser, at du har deltaget. Du kan få en liste over godkendte udbydere af debitoruddannelser fra konkursretten eller fra justitsministeriet.

Under forudsætning af, at retten træffer afgørelse i din favør, vil dine gæld blive frigivet i tilfælde af kapitel 7. I kapitel 13 godkendes en tilbagebetalingsplan. At have afgivet gæld betyder, at kreditor ikke længere kan forsøge at inddrive den fra dig.

Konsekvenser

Begge typer individuel konkurs har nogle negative konsekvenser. En kapitel 7-konkurs forbliver på din kreditrekord i ti år, mens en kapitel 13-konkurs generelt vil forblive i syv år.

Ifølge Experian, en af ​​de tre store nationale kreditbureauer, "At erklære konkurs har den største enkeltvirkning på kreditresultater." Det kan også gøre, at du ser ud til at være en dårlig risiko for virksomheder, der anmoder om din rapport, herunder andre långivere, forsikringsselskaber og potentielle arbejdsgivere.

Bemærk også, at der er grænser for, hvor ofte du kan få din gæld udbetalt gennem konkurs. For eksempel, hvis du har fået afgivet gæld gennem en konkurs i kapitel 7, skal du vente otte år, før du kan gøre det igen.

Er en advokat nødvendig?

Det afhænger af, hvem der indleverer. I modsætning til virksomheder og partnerskaber kan enkeltpersoner indgive konkurs uden en advokat. Det kaldes at udfylde sagen "pro se." Men fordi arkivering til konkurs er kompliceret og skal gøres korrekt for at lykkes, er det uklokt at fortsætte uden hjælp fra en advokat med erfaring i konkursbehandling.

Overvej alternativer

Konkurs er undertiden den bedste måde at komme ud af under knusende økonomiske byrder, men det er ikke den eneste måde. Der er alternativer, der undertiden kan reducere dine gældsforpligtelser uden de rodede konsekvenser af konkurs.

At forhandle med dine kreditorer uden at involvere domstolene kan undertiden arbejde til fordel for begge sider. I stedet for at risikere at modtage intet, kan en kreditor muligvis acceptere en tilbagebetalingsplan, der reducerer din gæld eller spreder dine betalinger over en længere periode.

Hvis du ikke er i stand til at foretage dine pantebetalinger, anbefaler Federal Housing Finance Agency, at du ringer til din panteservicen for at finde ud af, om du er berettiget til realkreditmodificeringer, såsom Home Affordable Modification Program (HAMP), Home Affordable Foreclosure Alternatives (HAFA) eller anden hjælp . Pas dog på uopfordrede tilbud fra virksomheder, der hævder, at de kan holde dit hjem væk fra afskærmning. De er måske ikke andet end fidus-kunstnere.

Hvis du skylder IRS penge, er du muligvis kvalificeret til et "tilbud i kompromis", så du kan afregne med agenturet for et beløb, der er mindre end du skylder. I nogle tilfælde tilbyder IRS også månedlige betalingsplaner for skatteydere, der ikke kan betale deres skatteforpligtelser på én gang.

Bundlinjen

Konkurslov findes for at hjælpe mennesker, der har påtaget sig et uhåndterligt beløb, ofte som et resultat af store medicinske regninger eller andre uventede udgifter, med at starte en ny start. Men det er ikke en enkel proces og fører ikke altid til en lykkelig afslutning. Så inden du tager det meget alvorlige skridt, skal du sørge for at udforske alle dine alternativer.