Sådan sænkes dine 401 (k) gebyrer

401 (k) planer er attraktive investeringskøretøjer til pensionsplanlægning. Ud over skattefordelene trækkes bidrag automatisk fra de deltagende medarbejders løncheck - hvilket gør det til en nem (og smertefri) måde at investere på. Desuden matcher mange virksomheder bidrag op til et vist beløb, hvilket hjælper med at dyrke disse redeæg hurtigere.

Mens kun ca. halvdelen af ​​arbejdstagerne i USA har adgang til 401 (k) planer, [L1] har de anslåede aktiver på $ 5, 7 billioner, hvilket repræsenterer mere end 19% af $ 29, 1 billioner i amerikanske pensionskonti, ifølge Washington, DC- baseret Investment Company Institute, handelsforeningen for regulerede fondselskaber i USA

Hvad betyder alle disse penge for den typiske indehaver af 401 (k)? Fra det første kvartal af 2019 var den gennemsnitlige saldo på 401 (k) $ 103.700. [L2] Det repræsenterer selvfølgelig deltagere i alle aldre. Hvis vi opdeler det efter alder, er den gennemsnitlige saldo en beskeden $ 11.800 for twentysomethings og fortsætter med at vokse indtil 70-årsalderen, når balancerne afsmalner, når folk begynder at tage de nødvendige minimumsfordelinger (RMD'er).

Noget, der virkelig kan påvirke disse balance over tid - og ikke altid på en god måde - er planens udgiftsforhold. Her ser vi hurtigt på, hvad udgiftsforhold er, hvorfor de betyder noget, og hvad arbejdsgivere og plandeltagere kan gøre for at holde dem nede.

Key takeaways

• Ligesom gensidige fonde og ETF'er har 401 (k) planer gebyrer, der udtrykkes som en omkostningsprocent.
• Det gennemsnitlige 401 (k) udgiftsforhold er 1%, men det kan være højere eller lavere afhængigt af størrelsen på planen og de tilbudte investeringer.
• Du kan muligvis sænke dine gebyrer ved at vælge billigere investeringsmuligheder, såsom fonde med lavt gebyr.
• Hvis du ikke forstår gebyrene til din plan, skal du tale med din menneskelige ressource- eller fordelskoordinator.

Hvad er en udgiftsforhold på 401 (k)?

Alle 401 (k) -planer er underlagt en række administrative (også kaldet “deltagelse”) gebyrer og investeringsgebyrer. Administrationsgebyrer dækker omkostninger som kundesupport, juridiske tjenester, journalføring og transaktionsbehandling. Investeringsgebyrer opkræves (ikke overraskende) af de investeringsfonde, som planen investerer i, og er typisk beskrevet som "omkostningsforhold" i planens litteratur. Nogle gebyrer dækkes af arbejdsgiveren, men typisk overføres de fleste gebyrer til planens deltagere (dvs. medarbejderne).

Omkostningsprocenten udtrykkes som en procentdel af aktiverne - f.eks. 0, 75% eller 1, 25%. Overalt er det gennemsnitlige omkostningsforhold på 401 (k) 1% af aktiverne, eller $ 1.000 for hver $ 100.000 i planaktiver (husk, de fleste gebyrer er ikke en og færdig; de betales hvert år). Stadigvis varierer udgiftsforholdene meget afhængigt af størrelsen på planen, og generelt har større 401 (k) planer de laveste gebyrer på grund af stordriftsfordele, mens små virksomheder 401 (k) s - for eksempel planer med 10 deltagere - har tendens til at være den dyreste. [3] Her er de gennemsnitlige udgiftsforhold efter planstørrelse ifølge data fra de 401 (k) gennemsnitlige bøger: [L4]

Antal deltagere

Hvorfor vedrører udgiftsforhold?

Forskellen mellem et omkostningsforhold på 0, 05% og 1% kan muligvis ikke skade banken i løbet af et år - for den typiske twentysomething's 401 (k) -balance er det en forskel på kun $ 59 - men det kan have en enorm effekt på din bund linje over investeringens levetid. Det kan endda betyde forskellen mellem at gå på pension, når du vil og skulle vente et par år.

Her er hvorfor. For det første betyder de højere gebyrer, at du betaler mere hvert år (i faktiske dollars), efterhånden som din investering vokser: 1% af $ 10.000 er $ 100, men 1% af $ 100.000 er $ 1.000, og så videre. Den virkelige skade er imidlertid, at for hver dollar, der er mere brugt på gebyrer, er det en mindre dollar på din konto, der kan sammensættes og vokse over tid.

Her er et eksempel. Antag, at du er 40 år gammel og planlægger at gå på pension i en alder af 70. Din nuværende saldo på 401 (k) er $ 100.000 (det stemmer overens med den gennemsnitlige saldo efter alder), og du planlægger at bidrage med $ 10.000 hvert år - cirka halvdelen af ​​det tilladte beløb. Endelig for dette eksempel er det antatte investeringsafkast (før gebyrer) 8%.

Hvis du betaler 0, 5% i gebyrer, har du $ 1.909.490 på din konto, når du går på pension. Hvis du betaler 1% i gebyrer, har du dog $ 1.705.833 - eller $ 203.656 mindre. En lommeregner på 401kfee.com viser, at du bliver nødt til at bidrage med $ 2, 156 mere hvert år (i tre årtier ) for at ende med det samme beløb ved pensionering, hvis du betalte 1% i stedet for det lavere gebyr på 0, 5%.

Faktisk bekræfter forskning fra Pew Charity Trusts, at gebyrer har en alvorlig indflydelse, idet de bemærker, at “Gebyrer kan påvirke besparelser direkte ved at reducere det sparede beløb, og indirekte ved at sænke det disponible beløb til sammensætning - en ofte overset men betydelig skade for besparelser vækst. ”[L5]

Naturligvis er dette et hypotetisk eksempel, der er alt for forenklet. I det virkelige liv er det meget usandsynligt, at du opnår et stabilt 8% afkast hvert år. Og det er usandsynligt, at du vil give det samme bidrag på $ 10.000 hvert år (nogle år kan det være mere, nogle år mindre, afhængigt af livet). Det tjener stadig som et godt eksempel på, hvorfor gebyrer betyder noget - især i det lange løb.

Selv en lille forskel i udgiftsforhold kan koste dig en masse penge i det lange løb.

Sådan sænkes dine 401 (k) gebyrer

Den gode nyhed er, at du kan gøre noget ved høje 401 (k) omkostninger - og øge din pensionsopsparing i processen.

For det første, find ud af, hvad du betaler nu. Da de fleste ikke ved, kan det kræve lidt research. Gennemgå din meddelelse om 401 (k) og meddelelse om deltagerafgift, og se derefter, hvordan dine planer stables op mod planer af lignende størrelse. Et godt sted at sammenligne planer er på BrightScope, et websted, der vurderer forretnings- og regeringspensionsplaner. Hvis gebyrerne i din plan er på linje med branchen, er det godt. Hvis de er højere, kan det være på tide at mødes med din planadministrator og lobbyen for en bedre plan med lavere gebyrer (arbejdsgivere har et tillidsansvar for at sikre, at deres 401 (k) -planer har "rimelige" gebyrer).

Derefter skal du se på dine investeringer. En af de bedste måder at minimere omkostningerne er at vælge billigere investeringsmuligheder. Generelt finder du de laveste gebyrer i indeksfonde, institutionelle fonde og nogle måldato-fonde (det er værd at bemærke, at mange gensidige fondsgebyrer er faldet i de senere år). Hvis din plan ikke har disse lave omkostninger, kan du finde ud af, om den tilbyder et selvstyret mæglervindue, der giver dig mulighed for at vælge andre investeringer.

En anden måde at sænke dine omkostninger se, om du betaler for uafhængig investeringsrådgivning - noget mange arbejdsgivere tilføjer til deres pensionsplaner. I så fald betaler du muligvis yderligere 1% eller 2% af dine midler hvert år for at få dette råd. I mange tilfælde er dette ikke penge, der er godt brugt, især da planer generelt har faste investeringsvalg. For at undgå disse gebyrer, kan du overveje at lave din egen undersøgelse eller planlægge en session med en certificeret økonomisk planlægger, der kan hjælpe med at få dig peget i den rigtige retning.

Endelig, hvis din plan har gebyrer, som du mener er for høje - og din virksomhed ikke er modtagelig for at foretage ændringer - kan du overveje at investere nogle af dine besparelser andre steder, såsom i en IRA. Hvis du har en arbejdsgiverkamp, ​​skal du investere nok, så du først får den fulde kamp, ​​og derefter stash hvad der er tilbage i IRA eller andre investeringer.

Bundlinjen

Ideelt set skal dine 401 (k) gebyrer være godt under 1%, især hvis du er en del af en storstilet plan (alt over 1% skal undersøges). Gebyrer kan have en betydelig indflydelse på din bundlinje, så det lønner sig at finde ud af, hvad du betaler - og tage skridt til at sænke dem, hvis det er relevant. En god måde at sænke omkostningerne er at investere i fonde med lavt gebyr som indeksfonde, institutionelle fonde og måldatafonde. Gennemgå din planlitteratur og bede dine menneskelige ressourcer eller fordele koordinator om at forklare noget, du ikke forstår.

Kilder:

[L1] //www.cnbc.com/2019/03/18/how-many-americans-have-access-to-a-401k-and-how-to-save-for-retirement-without-one.html

[L2] //www.fidelity.com/bin-public/060_www_fidelity_com/documents/press-release/quarterly-retirement-trends-050919.pdf

[L3] //eu.usatoday.com/story/money/markets/2018/02/08/ask-a-fool-how-much-does-my-401k-cost/110041408/

[L4] //www.forusall.com/401k-blog/401k-expense-ratio/

[L5] //www.pewtrusts.org/en/research-and-analysis/articles/2018/10/23/even-small-differences-in-fees-matter-for-retirement-accounts

[L6] //www.forusall.com/401k-blog/low-401k-fees/