9 tegn på, at du ikke er økonomisk i orden med at gå på pension

At være klar til at gå på pension betyder mere end at være klar til at stoppe med at vågne kl. 06.00 for at lægge lange timer på et job, man ikke er begejstret for. Hvis det var så enkelt, ville de fleste af os gå på pension ved 25. Det, der virkelig kræver at gå på pension, er et solidt greb om dit budget, en nøje overvejet investerings- og forbrugsplan for din livsbesparelse, gæld, der er under kontrol, og en plan, du har glæder dig over, hvordan du bruger dine dage. Med det i tankerne er her 10 tegn, som du måske ikke er klar til at gå på pension endnu.

Key takeaways

• Din nuværende situation skal være økonomisk stabil, før du går på pension.
• En detaljeret fremskrivning af din pensionsindkomst og -udgifter er nøglen.
• Forstå, hvordan skatter, inflation og sundhedsydelser vil påvirke dit redenæg.
• Hvis du stadig glæder at arbejde, skal du ikke lade en vilkårlig alder bestemme, hvornår du skal gå på pension.

1. Kæmper for at betale løbende regninger

Det siger sig selv, at hvis du kæmper for at betale dine regninger med en løncheck fra arbejde, vil pensionering ikke gøre det lettere.

Som en generel regel kan pensionister muligvis have brug for ca. 75% af deres førpensionsindkomst for at nyde en behagelig pensionering. Denne indkomst kommer typisk fra social sikring, pensioner, 401 (k) s, IRA'er og andre besparelser. Vil disse kilder give dig nok indkomst til at imødekomme dine forpligtelser og nyde din fritid?

”Pendlingsomkostninger og tørrensningsudgifter vil falde, men underholdning og rejser kan stige, ” siger Marguerita Cheng, CFP ^®, RICP ^® og administrerende direktør for Blue Ocean Global Wealth i Gaithersburg, MD. Derudover ”er det vigtigt at tage skatter og sundhedsudgifter i betragtning, ” siger hun.

Din socialsikringscheck kan være skattepligtig afhængig af din samlede indkomst. De fleste pensioner er skattepligtige. Uttag fra 401 (k) s og traditionelle IRA'er beskattes også. Og uden et job har du ikke adgang til en arbejdsgiverforsynet sundhedsforsikring til gunstige gruppepriser. Hvis du er 65 år eller ældre, kan du tilmelde dig Medicare, men Medicare er ikke helt gratis.

2. Højt gældsniveau

”Store mængder gæld vil belastes dine opsparinger kraftigt, når du går på pension, ” siger David Walters, en certificeret finansiel planlægger og porteføljechef hos Palisades Hudson Financial Groups Portland, Ore., Kontor. ”Hvis du kan, skal du reducere eller fjerne kreditkortbetalinger og billån. Afhængig af din situation kan det også hjælpe på lang sigt at afbetale dit prioritetslån eller nedskalere, ”siger han.

At betale ned gæld, før du går på pension, kan betyde, at du arbejder flere år, end du foretrækker, men det vil sandsynligvis være det værd for den følelse af lethed, der følger med, at ikke alle de månedlige betalinger hænger over hovedet. At slippe af med gæld, inklusive dit prioritetslån, betyder også at slippe af med rentebetalinger, der kan tage en vejafgift på din langsigtede økonomi.

Når det er sagt, er det svært at vide, hvad den bedste anvendelse af dine penge er, når du står over for et valg mellem at sætte disse penge på din pensionskonto eller nedbetale gæld.

For ethvert lån med en rente, der er lig med eller højere end det, du sandsynligvis vil tjene på markedet - siger 6% - får du det bedste afkast og en garanteret på det ved at afbetale din gæld. Hvis det er et valg mellem at betale 3% i pantelenter (som kan være fradragsberettiget hvis du specificerer) og spare mere til pensionering, er sidstnævnte sandsynligvis den smartere mulighed, medmindre du har en dårlig investeringsrapport.

3. Ingen plan for fremtidige større udgifter

Du ønsker ikke at vente, indtil du er gået på pension for at tackle de store, overskuelige udgifter, såsom at udskifte dit tag, gendanne din indkørsel, købe et feriehus eller købe en ny bil, siger Pedro M. Silva, finansiel rådgiver og chartret pensionsplanlægningsrådgiver hos Provo Financial Services i Shrewsbury, MA. "Disse større udgifter kan tilføjes, især når midler trækkes tilbage fra skattepligtige konti, og der skal betales skatter på hver dollar."

”Vi opfordrer klienter til at tackle store udgifter inden pensionering, fordi indvirkningen på deres portefølje kan være betydelig, ” siger han. Antag, at du har brug for et nyt tag ($ 7.000), en ny indkørsel ($ 4.000) og en ny bil ($ 10.000 nede og $ 300 om måneden). Disse køb, som kræver $ 21.000 på forhånd, betyder, at du skal tage næsten $ 28.000 i tilbagetrækning før skat fra din pensionskonto, hvis du befinder dig i det føderale skattekammer på 24%, forklarer Silva. Derudover koster $ 300 per måned bilbetaling dig $ 400 om måneden i dollars før skat, og det kan repræsentere en betydelig del af din månedlige socialsikringsindkomst.

4. En ukendt socialsikringsydelse

Selvom du muligvis ikke stoler på Social Security for at imødekomme de fleste af dine udgifter, bør du heller ikke ignorere det.

Hvis du er som de fleste mennesker og endnu ikke har estimeret, hvor meget din fordel vil være, tilbyder Social Security Administration et praktisk værktøj, der hjælper dig med at foretage denne beregning.

Walters tilføjer, at hvis du ikke har nået den fulde pensionsalder for social sikring - den alder, hvor du kan samle din maksimale månedlige ydelse til social sikring, kan du muligvis udskyde pensionering, indtil du gør det.

Hvis du begynder at kræve social sikring allerede i 62-årsalderen, vil din månedlige kontrol være 30% mindre, end hvis du venter, indtil du når din fulde pensionsalder. Hvis du fortsætter med at arbejde disse fire eller fem ekstra år, modtager du ikke kun en større betaling hver måned bare for at vente, kan du muligvis øge din betaling yderligere ved at tilføje flere højtydende år til din fordelberegning. Du har naturligvis også et par år til løncheck for at egern væk til pension.

5. Ingen månedlig finansiel plan

”Når du går på pension, stopper lønchecks med at ankomme, men regninger vises stadig, ” siger Walters. Du skal kortlægge din månedlige kontantstrøm, før du går på pension, tilføjer han.

Planlægning af din månedlige kontantstrøm betyder at overveje, hvornår du begynder at trække sociale sikringsydelser, og hvor meget du får, samt hvor meget du vil trække fra dine personlige pensionskonti og i hvilken rækkefølge.

Hvis du har både en traditionel IRA og en Roth IRA, for eksempel, er du nødt til at tænke over skatten og krævede minimumsfordelinger (RMD'er) på dine traditionelle IRA-tilbagetrækninger, og hvordan det påvirker dine Roth IRA-udbetalinger, som ikke vil blive beskattet og er ikke underlagt RMD'er.

At have en månedlig plan betyder også at have et solidt greb om dine udgifter, siger den certificerede økonomiske planlægger Kevin Smith, koncerndirektør for formuestyring for Smith, Mayer & Liddle (en afdeling af Janney) i York, Pa. Ideelt set bør du have to til tre års faktisk udgiftshistorik opsummeret efter kategori, og du bør analysere hver kategori for at bestemme, hvordan den kan ændre sig under pensionering. ”Nogle udgifter kan falde, såsom gæld, der snart kan tilbagebetales, mens andre, såsom sundhedsudgifter eller rejse- og rekreationsudgifter, kan stige, ” siger Smith.

At vide, hvad dine udgifter sandsynligvis vil være, betyder at vide, hvor meget indkomst du har brug for. Når du ved, hvor meget indkomst du har brug for hver måned, kan du vurdere, om dit redenæg er stort nok til at give dig mulighed for at gå på pension, eller om du er nødt til at fortsætte med at arbejde og spare og / eller skære ned på dine forventede pensionsudgifter.

6. Ingen langsigtet finansiel plan

”Du skal forstå, hvor længe din opsparing vil vare, og hvilket forbrugsniveau du kan opretholde i de kommende årtier, ” siger Walters. "Ingen ved nøjagtigt, hvor længe de vil leve, men udvidelse af levetiden og de stigende høje omkostninger til langtidspleje kan betyde, at din portefølje bliver nødt til at vare længere og strække sig længere end du engang troede."

Der er en debat om, hvor meget du skal trække ud af din portefølje hvert år. Den populære 4% -regel, der siger, at du kan trykke på 4% af dine pensionsejendomme hvert år, er beregnet til at lade dine penge vare mindst 30 år i de fleste scenarier.

Og du har brug for at planlægge, at din pension skal vare 30 år eller mere, siger Smith. "Baseret på aktuarmæssige statistikker er der for et par, der går på pension i en alder af 65, en 50% sandsynlighed for, at mindst en lever i en alder af 92 og en 25% sandsynlighed for, at mindst en vil være i live i en alder af 97."

Nogle siger, at 4% -reglen ikke længere er sikker, fordi investeringsafkastet er lavere nu, end det var, da reglen blev udviklet i 1994. De foreslår en lavere sats, såsom 2, 8%, som en sikker tilbagetrækningsrate for at undgå at løbe tør for tidligt .

Afhængigt af dit helbred, din porteføljesammensætning og din risikotolerance skal du udarbejde en plan for den procentdel af dine aktiver, du bruger hvert år - hvilket kan betyde at du får hjælp fra en professionel økonomisk planlægger.

7. Ikke regnskab for inflation

Inflation påvirker dine daglige udgifter og værdien af ​​din livsbesparelse.

En inflationsrate på 3%, siger Smith, som er tæt på historiske normer, ville betyde, at dine udgifter fordobles på mindre end 25 år - godt inden for en typisk pensionsperiode. At overse virkningerne af inflation er en af ​​de mest almindelige fejl i pensionsplanlægningen og kan have alvorlige konsekvenser på lang sigt, hvis de ikke redegøres korrekt, siger han.

Med gennemsnitlig levetid meget længere end de plejede at være, er du nødt til at administrere dine penge omhyggeligt for at følge med eller overgå inflationen for at reducere dine chancer for at overleve dine besparelser. Treasury Inflation Protected Securities (TIPS) vil bevare din kapital ved at betale nok renter til at følge med inflationen og betragtes som ekstremt sikre, fordi de er støttet af den amerikanske regering.

For at opnå investeringsafkast, der overgår inflationen, skal du se til aktier. Husk, at et 8% årligt afkast egentlig kun er et 5% årligt afkast efter 3% inflation. Undgå at holde for meget af dit ægæg kontant og kontantækvivalenter, som cd'er og pengemarkedsfonde. Deres renter er så lave, at du mister penge. På kort sigt bemærker du måske ikke, men på lang sigt kan du løbe tør for penge, hurtigere end du forventede.

8. Ikke rebalansering af din portefølje

At tage en passiv tilgang til investering kan arbejde, når du er yngre og har masser af år til at kompensere for eventuelle markedets nedgangstider, der skader din portefølje. Men når du nærmer dig og går ind i pensionering, kan det være smart at rebalansere din portefølje årligt for at fokusere på indkomstgenerering og aktivbeskyttelse.

Den accepterede visdom om, hvordan pensionister skal styre deres porteføljer består af at diversificere, bevare kapital, tjene indkomst og undgå risiko. Diversificering på tværs af en række aktivklasser (obligationer, aktier osv.) Og industrisektorer - sundhedspleje, teknologi osv. - hjælper med at beskytte din porteføljes værdi, når markedet falder, da et instrument eller aktivklasse muligvis klarer sig godt, når et andet er ikke 't.

Kapitalbevaring betyder, at du vælger investeringer, der ikke er for ustabile, så din porteføljeværdi ikke svinger vildt. Udbytte fra aktier i store, etablerede virksomheder, der har en lang track record med at have et godt resultat (eller udbytte fra en indeksfond eller en børshandlet fond bestående af sådanne virksomheder) kan give en pålidelig indkomststrøm. Og hvis du er diversificeret og holder dig væk fra ustabile investeringer, har du taget sig af målet om at undgå risikoen.

9. Pensionering bekymrer dig

”Selvom din portefølje er i topform, er du måske ikke mentalt klar til at give slip på dit arbejdsliv, ” siger Walters. ”Arbejde tager meget energi, og nogle mennesker er måske ivrige end snarere begejstrede over at overveje måneder og år med ustruktureret tid fremover.”

Hvis dette lyder som dig, skal du tænke på at forfølge en "second act" -proces, arbejde deltid eller blive frivillig for en organisation, du er interesseret i, siger Walters. "Hvis du bare går på pension uden en plan, kan du dog overspænde dig i et forsøg på at bekæmpe kedsomhed og løbe gennem dine besparelser hurtigere end du planlagde."

Cheng anbefaler testkørsel med pension for at få en fornemmelse af, hvor mange penge du har brug for, og hvor du vil føle dig godt tilpas at bo. Det er måske ikke muligt at gå på pension i en dyre by i betragtning af din pension og de aktuelle leveomkostninger. Men du kan styrke dig selv ved at få klarhed i dine kilder til pensionsindkomst og forstå din pengestrøm.

10. Du elsker stadig dit job

Der er intet, der siger, at du skal gå på pension, bare fordi du har nået Social Security's definition af fuld pensionsalder. Bare se på Warren Buffett, der stadig arbejder på 88 og ikke har nogen planer om at gå på pension. Han gør det, fordi han elsker at plukke aktier - ikke for at lægge sine 88, 4 milliarder dollars i nettoværdi, ifølge Forbes. Hvis du er begejstret for at stå op og gå på arbejde om morgenen, skal du fortsætte med at gøre det.

At arbejde har fordele ud over det økonomiske. Et job, du nyder, engagerer dit sind, tilbyder social interaktion, giver dine dage formål og skaber en følelse af gennemførelse. Alle disse ting kan hjælpe dig med at forblive sund og glad, når du bliver gammel. Du er muligvis også i stand til at forblive på din arbejdsgivers sundhedsplan og muligvis få bedre dækning, end du ville gjort gennem Medicare.

Bundlinjen

”Det primære tegn på, at du ikke har det godt at gå på pension, er, når du ikke kan besvare spørgsmålet: 'Er jeg okay med at gå på pension?'” Siger Smith. "Pensionering er en vigtig livsovergang, der kræver rigelig forberedelse og planlægning."

At sidde ned med en finansiel planlægger, der kun er gebyrfrit, kan hjælpe dig med at besvare de økonomiske aspekter af pensioneringsspørgsmålet, ombalancere din portefølje og om nødvendigt oprette en plan til at nedbetale gæld og revurdere dine udgifter. Det kan endda hjælpe dig med at besvare nogle følelsesmæssige aspekter af spørgsmålet. Erfarne pensionsplanlæggere kan tilbyde indsigt baseret på deres erfaring med at arbejde med snesevis af klienter, der står over for den samme beslutning.

I sidste ende er beslutningen op til dig.