80-10-10 Pant
Et prioritetslån på 80-10-10 er et lån, hvor den første og anden prioritetslån sker samtidig. Den første pantelån har en 80-procentig udlånsgrad (LTV-ratio), den anden prioritetslån har en 10-procentig udlåns-værdi, og låntageren foretager en 10-procentig udbetaling.
Lånet 8-10-10 er også kendt som et piggyback-pant.
BREAKING NED 80-10-10 Pant
Lånet på 80-10-10, transaktioner bruges ofte af låntagere for at undgå at betale privat prioritetsforsikring (PMI). PMI er en forsikring, der beskytter den finansielle institution mod risikoen for, at låntager misligholder et lån.
Generelt er 80-10-10 prioritetslån tendens til at være populære på tidspunkter, hvor boligpriserne accelererer. Når husene bliver mindre overkommelige, giver piggyback-prioritetslån købere mulighed for at låne flere penge, end deres udbetaling muligvis antyder. Denne årlige forsikring kan koste mellem 0, 25% og 2% af den samlede lånepost. Seks vigtigste virksomheder i USA sælger PMI.
Eksempel på et prioritetslån på 80-10-10
Doe-familien ønsker at købe et hjem til $ 300.000, og de har en udbetaling på $ 30.000 eller 10% eller den samlede boligværdi. Med et konventionelt prioritet på 90 procent, skal de købe og betale PMI oven på de månedlige pantebetalinger. Desuden vil et pant på 90 procent generelt have en højere rente.
I stedet kan Doe-familien optage et 80 procent-pantelån for $ 240.000 muligvis til en lavere rente og undgå behovet for PMI. På samme tid ville de optage et andet 10 procent-pant på $ 30.000. Denne type lån er typisk i form af en egenkapital kreditlinje (HELOC). Udbetalingen vil stadig være 10 procent, men familien vil undgå PMI-omkostninger og få en bedre rente.
Andre fordele ved et 80-10-10 prioritetslån
Det andet HELOC-pant fungerer som et kreditkort, men med en lavere rente, da egenkapitalen i hjemmet bakker det. Som sådan pådrages det kun interesse, når du bruger det. Det betyder, at du kan betale HELOC helt eller delvis ned og eliminere rentebetalinger på disse fonde. Når HELOC-kreditlinjen først er afviklet, forbliver den stadig. Disse midler kan fungere som en nødsituation for andre udgifter, såsom renovering af hjemmet eller endda uddannelse.
80-10-10 lån er en god mulighed for folk, der forsøger at købe et hjem, men endnu ikke har solgt deres eksisterende hjem. I dette scenarie ville de bruge HELOC til at dække en del af udbetalingen på det nye hjem. De ville betale HELOC'en, når det gamle hjem sælger.
HELOC-renterne er højere end for konventionelle prioritetslån, hvilket noget opvejer de besparelser, der opnås ved at have et pant på 80 procent. Hvis du har til hensigt at betale HELOC inden for få år, er dette muligvis ikke et problem.
Når boligpriserne stiger, vil din egenkapital stige sammen med dit hjems værdi. Men i et tilbagegang på boligmarkedet kunne du forblive farligt under vand, med et hjem, der er mindre værd, end du skylder.