Mægler eller forhandler: Hvilken karriere er den rigtige for dig?

Har du problemer med at beslutte mellem en karriere som Wall Street-erhvervsdrivende eller børsmægler? Begge involverer køb og salg af værdipapirer, men arten af ​​hver varierer meget. Og disse variationer kan gøre hele forskellen med at bestemme, hvilken karriere der passer dig bedst.

I denne artikel skal vi se på disse forskelle, samt hvordan man bliver en erhvervsdrivende eller mægler.

Mægler eller forhandler: Hvilken karriere er den rigtige for dig?

Hvad gør mæglere og forhandlere?

Mens både mæglere og forhandlere handler med værdipapirer, er mæglere også salgsagenter, der handler enten for deres egne vegne eller for et værdipapir- eller mæglerfirma. De er ansvarlige for at få og vedligeholde en liste over regelmæssige individuelle kunder, også kendt som detailkunder og / eller institutionelle kunder. Handlere har på den anden side en tendens til at arbejde for et stort investeringsforvaltningsfirma, en børs eller en bank, og de køber og sælger værdipapirer på vegne af de aktiver, der forvaltes af det firma.

Køber og sælger

Mæglere har direkte kontakt med klienter. De køber og sælger værdipapirer baseret på disse kunders ønsker. Nogle kan endda fungere som finansielle planlæggere for deres klienter, udarbejde en pensionsplan, beskæftige sig med porteføljediversificering og rådgive om forsikring eller ejendomsinvesteringer, hvis deres firma tilbyder sådanne finansielle og formuestyringstjenester. De handler med aktier og obligationer samt gensidige fonde, ETF'er og andre detailprodukter samt muligheder for mere sofistikerede kunder.

Handlere har en tendens til at købe eller sælge værdipapirer baseret på en porteføljemanagers ønsker hos et investeringsselskab. En erhvervsdrivende kan tildeles bestemte konti og belastes med at oprette en investeringsstrategi, der bedst passer til denne klient. Forhandlere arbejder på forskellige markeder - aktier, gæld, derivater, råvarer og forex blandt andre - og kan specialisere sig i en type investering eller aktivklasse.

En mægler bruger ofte meget tid på at holde kunder orienteret om variationer i aktiekurser. Derudover bruger mæglere en rimelig del af deres dage på at udvide deres kundegrundlag. De gør dette ved at kalde potentielle kunder kaldt og vise deres baggrund og evner eller afholde offentlige seminarer om forskellige investeringsemner.

Forskning

Både mæglere og forhandlere ser på analytikerundersøgelser for at fremsætte henstillinger til kunder eller porteføljechef for at købe eller sælge værdipapirer. Forhandlere laver dog ofte også deres egen forskning og analyse. På trods af den gamle stereotype af individuelle råbstilbud og ordrer på et handelsgulv tilbringer de fleste erhvervsdrivende nu deres tid på telefonen eller foran computerskærme, analyserer ydelsesdiagrammer og polerer deres handelsstrategier - da det at tjene penge ofte er alt sammen timingen.

Lav dog ingen fejl, men både mæglere og forhandlere har en tendens til at have høje energiniveauer. De er normalt dygtige til multitasking og kan klare et hurtigt tempo, højtryksmiljø, især mellem kl. 9:30 og 16:00 Eastern Standard Time - når markederne er åbne.

At blive en Wall Street Trader

Nu hvor vi har givet dig et overblik, er det på tide at se nærmere på hvad der er involveret i at blive en Wall Street-erhvervsdrivende. ("Wall Street" bruges i figurativ forstand inden for finansservicesektoren. I den digitale tidsalder kan handlende og gøre, arbejde hvor som helst.) Selvom vi fokuserer på handelsfaget, er vejen til at blive mægler - baggrund og uddannelse - er stort set det samme.

Uddannelse

Handlere var endnu engang en selvlært race. I dag er en fireårig universitetsgrad et grundlæggende krav - i det mindste hvis du vil arbejde for en velrenommeret finansiel institution eller virksomhed. De fleste erhvervsdrivende har grader i matematik (især regnskab), finansiering, bankvirksomhed, økonomi eller forretning. Ikke at liberale kunsttyper ikke kan have succesrige karrierer som erhvervsdrivende - ethvert felt, der tilskynder til forskning og analytisk tænkning, udvikler nyttige færdigheder. Men tag ikke fejl, antal knusende, økonomi og forretningsforhold er en stor del af erhvervet, så du er nødt til at være komfortabel med dem.

Nogle aspiranter går endda videre for at få en MBA, hvor de lærer om forretning, analyse, mikroøkonomi og forretningsplanlægning. Andre forfølger en Master of Science in Finance. Denne rute giver muligheder for at lære om finansiel beregning, avancerede økonomiske koncepter, globale investeringer, risikostyring såvel som renteinstrumenter som obligationer og statsobligationer.

Uanset det store, bør du lære så meget du kan om de finansielle markeder. Lav en regelmæssig vane med at se de finansielle kanaler eller læse forretningspublikationer som "The Wall Street Journal" eller websteder som denne.

Selvom nogle springer lige ind efter college, er det ikke ualmindeligt, at erhvervsdrivende har en anden form for arbejdserfaring, inden de går ind i feltet. De kan arbejde i finansafdelingen i et selskab. Det er endnu mere sandt for mæglere - i betragtning af det høje niveau af klientinteraktion er enhver tidligere salgsoplevelse værdsat meget.

Til at begynde med

Den nemmeste måde at få adgang til et handelsbureau på Wall Street - den afdeling, hvor værdipapirtransaktioner finder sted - er at ansøge om en investeringsbank eller mægler. Begynd med en position på entry-level som en assistent for en aktieanalytiker eller -forhandler, og lær alt hvad du kan. Mange finansielle virksomheder tilbyder praktikpladser - nogle betalte, andre ikke - og årelange uddannelsesprogrammer for lige-out-of-college typer, især for dem, der er på en bane for at få deres handelslicens.

Krav: Eksamen og licens

Medmindre du kun vil handle for dig selv, er det at være erhvervsdrivende eller mægler, at du skal få en licens til finansiel industriel regulering (FINRA) til at udføre ordrer. Og for at få en licens, skal du tage nogle af FINRA's tests.

For at være en erhvervsdrivende skal du bestå den værdipapirhandelsrepræsentative undersøgelse med en score på mindst 70%. Denne eksamen er kendt som serie 57-eksamen. Fra 1. oktober 2018 varer eksamen 105 minutter og består af 50 spørgsmål. Det dækker handelsaktivitet og vedligeholdelse af bøger og poster, handelsrapportering og godkendelse og afvikling.

For at være mægler skal du få 72% eller højere på den generelle værdipapireregistrerede repræsentative eksamen - mere almindeligt benævnt serie 7-eksamen. Dette er en undersøgelse på 225 minutter, 125 spørgsmål, der tester det grundlæggende for investerings- og investeringsprodukter samt reglerne og reglerne for Securities and Exchange Commission (SEC). Mange erhvervsdrivende tager denne eksamen også.

Ud over serien 7 og 57 kræver mange stater en kandidat til at bestå Uniform Securities Agents State Law Examination, almindeligvis omtalt som Series 63-eksamen. Eksamen i serie 63 tester også forskellige aspekter af aktiemarkedet. Når en person har en licens fra FINRA, er han eller hun derefter medlem af børsen og har evnen til at købe eller sælge aktier og andre værdipapirer.

Der er foretaget nogle ændringer til serietestene fra oktober 2018. En enkelt Securities Industry Essentials Exam (SIE) erstattede overlappende dele af eksamenerne 7, 57 og andre serier. Kandidater vil derefter tage en yderligere, mindre "top-off" eksamen relateret til det specifikke felt, de håber at komme ind på. Reformerne vil også gøre eksamensprocessen mere demokratisk. I øjeblikket skal du ansættes eller "sponsoreres" af et FINRA-registreret firma for at tage en af ​​testene. Sponsorering er ofte en del af finansielle virksomheds uddannelsesprogrammer, med ansættelse betinget af, at en kandidat er kvalificeret til licensen - svarende til den måde, advokatfirmaer engagerer kandidater, der studerer til advokateksamen. SIE fjerner dette krav, skønt du stadig skal være tilknyttet et FINRA-medlemsfirma for at aflægge top-off eksamener.

På skrivebordet og på gulvet

Du har to år efter at have bestået en eksamen til at registrere dig hos FINRA for at få din licens. Inden du tildeler det, har du brug for en baggrundskontrol - både kriminel og økonomisk - et fingeraftrykskort, og du bliver nødt til at registrere dig hos SEC.

Når du har bestået eksamen (e) og opnået en licens, kan du anmode om at blive flyttet til ethvert ledigt handelssted. Her lærer du, hvordan du udvikler handelsstrategier, dirigerer henrettelser og udfører handler på vegne af firmaets investeringsbank eller klienter. Ved handelsbordet får du også en mulighed for at studere virksomheder tæt på, mens du får en fornemmelse af markederne. Du identificerer gradvist en niche for dig selv, hvad enten det er i futurekontrakter eller aktier eller gældsinstrumenter.

Før du starter opgaver på et faktisk handelsgulv, skal du dog screenes af FBI. Da Wall Street-forhandlere beskæftiger sig med følsomme økonomiske anliggender som statslige værdipapirer, tjekker bureauet, om du har en kriminel fortid. Det skyldes, at hvis nogen information lækker, kan det føre til ødelæggende markedspekulation og økonomisk spionage.

Karriereretning

Der er en række forskellige karriereveje, som en børsmægler kan tage, når han eller hun har fået nogle erfaringer. Her er nogle muligheder:

• Finansiel rådgiver: Rådgivere giver økonomisk rådgivning til deres kunder og anbefaler økonomiske investeringer og instrumenter til dem, så de kan nå deres mål.
• Finansanalytiker: De analyserer og studerer tendenser og data, når de leverer rådgivningstjenester til andre - hovedsageligt organisationer.
• Investeringsbankmand: Disse bankfolk fungerer som formidlere mellem forretning og investorer. Virksomheder skaffer kapital ved at sælge værdipapirer, mens investorer køber værdipapirer for at opnå en fortjeneste. Investeringsbankfolk leverer rådgivningstjenester til erhvervslivet og hjælper dem med at skaffe den kapital, de har brug for.

Løn

Selv om spændingen ved at være på et handelsgulv eller håndtere de økonomiske interesser i den finansielle verden kan være lokkende, så lad os ikke glemme en vigtig facet af denne karriere: lønnen.

Ifølge US Bureau of Labor Statistics (BLS) var den gennemsnitlige årlige løn for værdipapirer, råvarer og finansielle salgsagenter i maj 2017 $ 63.780. BLS adskiller ikke erhvervsdrivende og mæglere, men generaliserer snarere kategorien som nævnt ovenfor. Udsigterne for industrien er positive - jobvæksten mellem 2016 og 2026 forventes at være ca. 6%, når efterspørgslen efter finansielle tjenester, investeringsbank og planlægning af pensioner vokser.

Bundlinjen

Folk ønsker at blive handlende af forskellige grunde. Penge er en nøglen, men lidenskab og fascination af finansiering og investeringsfondenes bevægelser er også nøglen. Hvis du også kan lide at handle med mennesker, foretrækker du måske en mæglers liv. Uanset hvad du foretrækker, vær forberedt på at trives på en hurtig arbejdsplads - fordi penge aldrig sover.